מהו נאמנות השקעות ביחידת הון
נאמנות השקעה ביחידת הון היא קרן נאמנות המוצעת באופן ציבורי ומנוהלת על ידי חברת השקעות.
פורץ נאמנות השקעות ביחידת המניות
נאמני השקעות ביחידות הון מנוהלות על ידי חברות השקעות וניתן להציע אותן לצד קרנות נאמנות פתוחות, קרנות נאמנות סגורות וקרנות הנסחרות בבורסה (תעודות סל). נאמני השקעה ביחידות הם הצעות קרנות מאורגנות הניתנות לניהול למטרות שונות הדומות לקרנות פתוחות וסגורות וכן תעודות סל. הם יכולים לכלול מניות, אג"ח, סחורות ושווי מזומנים. נאמני השקעות ביחידות המניות יתמקדו בתיקיהם בהשקעות מניות.
אמנם ניתן לנהל את נאמני ההשקעה ביחידות המניות באסטרטגיות דומות כמו קרנות משותפות אחרות בשוק, אך המבנים שלהם שונים באופן משמעותי. ניהולן מוסדר על ידי חוק חברת ההשקעות משנת 1940. ניירות ערך הוניים בנאמנות השקעה ביחידות נקנים ומוחזקים למשך חיי הנאמנות. בשלב זה ניתן לחסל אותם לפי שווי שוק או להחליף אותה לגירסה חדשה יותר של הנאמנות.
נאמני השקעות ביחידות הון בעלי הבדלים ייחודיים רבים בהשוואה לקרנות נאמנות. נאמני השקעות ביחידות המניות ינפיקו מספר מוגדר של מניות במהלך תקופת ההצעה המתוכננת. למוצרים משך זמן מוגדר. כך, המשקיעים שרוכשים את המוצר יקבלו חלוקה לפי שווי הנכסים הנקי של המוצר בתאריך הסיום. המוצר מחוסל לפי שווי הנכסים הנקי שלו. לעתים קרובות בעלי היחידות יקבלו אופציות מיוחדות להשקיע מחדש את הונם באיטרציה הבאה של המוצר, אשר בדרך כלל מונפקת מייד לאחר מועד סיום.
השקעה בנאמני השקעות ביחידת הון
נאמני השקעות ביחידות המניות נקנים ונמכרים מחברת ההשקעות המנפיקה. יתכן שהם זמינים גם באמצעות כמה פלטפורמות תיווך. נאמני השקעות ביחידות המניות הם תיקים מגוונים והם יכולים לחלק דיבידנדים ורווחי הון.
ישנם סוגים שונים של מוצרי נאמנות השקעות ביחידות המניות, המאפשרים למשקיעים לבחור השקעה התואמת מקרוב את סובלנותם ואת יעדי ההשקעה שלהם.
אינבסקו
אינבסקו היא חברת השקעות אחת המציעה מגוון רחב של נאמני השקעות ביחידות המניות. דוגמא אחת היא אסטרטגיית ה- Large Cap Value שמשקיעה ב 20 מניות ממדד הערכים S&P 500. תאריך ההפקדה שלה היה 11 בינואר, 2018. הייתה לו תקופת הצעה ראשית מתוכננת בין התאריכים 11 בינואר 2018 עד 6 באפריל 2018. נאמנות ההשקעה ביחידה הינה תקופה של 15 חודשים עם תאריך סיום של 18 באפריל, 2019.
