רווח של 34.13% בשנת 2019 בגין מניות של חברת Microsoft Corporation (MSFT) לא יכול היה לקרות ללא תמיכה מוסדית במניות. האופן בו נסחרו המניות מספר סיפור של מניה שהולכת וצוברת לצד כמות גדולה של פעילות מסחר יוצאת דופן. זו פעילות שורית מכיוון שהמניות הולכות ועולות בהיקפים הולכים וגדלים, מה שמצביע על כך שקונה ככל הנראה מעורב.
עם הזמן למדנו כיצד מניות עם היסטוריה או יסודות חזקים נוטות לעלות במחיר. מנהלי כסף חכמים תמיד מחפשים להמר על מניות החברות הבאות… הטובות ביותר בכיתה. כתבתי למעשה על אותה פעילות למניה של מיקרוסופט לפני חודשיים. ראה מאמר זה כאן. המניות עולות בשיעור של 8% מאז אותה הודעה.
הקריטריונים העיקריים שאנו מחפשים בעת הימורים על הפוך הם היסטוריה של יסודות חזקים, טכני חזק וקנייה פוטנציאלית גדולה במניות. אכנס לתמונה הבסיסית בהמשך, אך הסיפור האמיתי על מסלול המניה לטווח הקרוב טמון בפעילות המסחר של המניות.
במילים פשוטות, הכל קשור להיצע וביקוש. כאשר הביקוש גבוה מההיצע, המניה עולה. כאשר הביקוש נמוך מההיצע, המניות נופלות. במשך מרבית 2019 מניות מיקרוסופט צוברות לצד אותות קנייה חריגים. הכל קשור לערום הסיכויים לטובתך.
במפות מפות, כאשר אנו מחפשים ערך במניה מובילה, אנו רוצים לראות עלייה בקנייה פוטנציאלית. רק כדי להראות לכם בצורה גרפית כיצד נראים איתותי פעילות המסחר הלא שגרתיים שלנו, התבוננו בכל האותות המוסדיים החריגים (UI) שהמלאי של מיקרוסופט העבירה בשנה האחרונה.
במבט על 2019, היו ימים שבהם נראה כי המניות קנו. זה בולט מכיוון שמניות עוברות על בסיס היצע וביקוש. מה באמת תופס את עינינו עכשיו אני / ה קונה את ממשק המשתמש האחרון. לאחר ההתמוסקות בסוף השנה שעברה, מניות ענקית התוכנה היו במצב שוורים:
www.mapsignals.com
בשנה האחרונה (YTD) רשמה המניה של מיקרוסופט 12 ימים בהיקף גבוה במיוחד, מה שמעיד על רכישת המניות החל מה- 13 במרץ, 2019 (ראה תרשים לעיל). זה מצביע על כך שמיקרוסופט מרוויחה באופן יוצא דופן, מה שמרמז כי הביקוש למניה נותר עקבי.
מטרת Mapignals היא לזהות את המניות המובילות של מחר כיום. בעיקרון אנו מחפשים חברות מהודרות עם יסודות בריאים המלווים בפעילות מסחר מוסדית יוצאת דופן בהיקף גדול. על ידי לימוד נקודות נתונים אלה אנו יכולים להניח ניחושים משכילים באילו מוסדות מניות סוחרים ומתחתנים עם מידע זה עם חברות בעלות יסוד. אנו רוצים את הסיכויים מצדנו כאשר אנו מחפשים את המניות באיכות הגבוהה ביותר.
כאשר אנו מחליטים על מועמד חזק, אנו מחשיבים מנהיגים קודמים שיש להם היסטוריה של ביצועים טכניים. כאשר הם מראים מנהיגות, אנו רואים אלה הזדמנויות. להלן כמה תחומים שבהם המניות של מיקרוסופט משכו את תשומת ליבנו:
- ביצועי ביצועים של YTD לעומת שוק: + 16.62% לעומת SPDR S&P 500 תעודת סל (SPY) ביצועים טובים יותר ביצועים של YTD לעומת סקטור טכנולוגי: + 8.63% לעומת Technology Select Sector SPDR Fund (XLK) איתותי מסחר שגרתיים אחרונים שגרתיים
כעת, אנו לוקחים את זה צעד אחד קדימה ומבקיעים את המניות הטובות ביותר המציגות פעילות סחר יוצאת דופן. להלן תוכלו לראות את התקופות ההיסטוריות מאז 2015 בהן מניות מיקרוסופט ערכו את 20 הדו"ח המובילים עבור מפות Google. אלה הם האותות המדורגים ביותר ביקום המניות שלנו. ברור שתפסנו את ההפעלה הגדולה שהתחילה בשנת 2016 ואת המהלך האחרון בשנת 2019. זה בדיוק מה שהתהליך שלנו מתוכנן לעשות. אנו אפילו נעז לקרוא למלאי זה מכפיל:
www.mapsignals.com
על גבי תמונה טכנית שהיא חזקה, יש להסתכל גם מתחת למכסה המנוע כדי לראות אם התמונה היסודית תומכת בהשקעה לטווח הארוך. מיקרוסופט ביצעה ירי על כל הצילינדרים עבור חברה בסדר גודל כזה… פשוט תסתכל על הדברים הבאים מדוח הרווחים האחרון שלה:
- הרבעון השלישי של השנה ברבעון השלישי של השנה (YoY): + 14% הרבעון השלישי של השנה בשנת 2019 מדלל הרווח למניה: + 20%
המניה של מיקרוסופט פורצת לאחרונה לצד מניות תוכנה אחרות. אנו מאמינים כי הרמה הנוכחית של המניות נמצאת במצב של העלאה נוספת. הנרטיב של מיקרוסופט ושמות תוכנה ושירות ענן אחרים רווחיים במיוחד הוא צמיחה חזקה. זה נכון במיוחד עבור חברות שהפגינו רקורד מעורר קנאה של הצלחה.
אנו תמיד מחפשים חברות נהדרות המציגות פעילות מסחר רגילה במניות. החברות הטובות ביותר נוטות להתפתח גבוה יותר בטווח הארוך. כל זה מצביע על הזדמנות לטווח הארוך של המניה.
בשורה התחתונה
המניה של מיקרוסופט מייצגת הזדמנות קנייה פוטנציאלית עבור המשקיע לטווח הארוך. לאור העלייה במחיר, היסודות החזקים ואותות הקנייה החריגים האחרונים, מניה זו עשויה להיות שווה מקום בתיק המכוון צמיחה.
