רכיב דאו אפל בע"מ (AAPL) הדהים את בעלי המניות השאננים בחודשיים האחרונים, ומכרו יותר מ -60 נקודות לאחר שיצאו לשיא של כל הזמנים בדיוק מעל 233 דולר. ניסיונות הקפיצה נכשלו כישלון חרוץ לאורך כל התקופה המטרידה הזו, ואילצו את קונים לטבול לעצור או להפסיד הפסדים כבדים. ובאופן מבשר רע, קריאות חוזק יחסי לטווח הארוך טרם הגיעו לרמות מכר יתר, מה שמעלה את קשת המחירים הנמוכים עוד יותר לשנת 2019.
עם זאת, צעד צעד אחורה מהמהומה לטווח הקצר, וברור שהמגמה לטווח הארוך נותרה בעינה מלאה. למעשה, המניה עדיין נסחרת הרבה מעל לממוצעים נעים של 50 ו 200 חודשים אקספוננציאליים (EMA), המסמנים קווי חלוקה ראשוניים בין דחפי שוק השור והדוב. בתורו, מבנה המחירים הרב-שנתי הזה מנבא כי הירידה הנוכחית תציע בסופו של דבר הזדמנות קנייה היסטורית, בשווי של מהפכים דרמטיים ב 2009, 2013 ו 2016.
כיצד פעולות מחירים לטווח הקצר יכולות להרגיש כל כך רע בעוד שהתחזית לטווח הארוך נראית כל כך שורית? זה עניין של מידתיות, תפיסה טכנית לא פחות מובנת שמצוינת בצורה מושלמת במילת השוק "ככל שהמהלך גדול יותר, כך הבסיס יהיה רחב יותר." מניות אפל התייצבו עם יותר מ -160% בתוך מעט יותר משנתיים ועכשיו צריכות לנער את מניות המפלגה המאוחרות, להכות על כפתור האיפוס לפני שתתחיל את הפעלת השור הבאה.
תרשים לטווח ארוך של AAPL (2008 - 2018)
TradingView.com
המניה הושלכה בשער של 11.17 $ בהתאמה מפוצלת בינואר 2009 והמריאה במגמה היסטורית שנקבעה בסכום של 100 $ בספטמבר 2012. היא נפלה ביותר מ 40% - באפריל 2013, בנתה בסיס ב- EMA בן 50 חודשים והמריאה בעצרת שעברה את העלייה הקודמת ב -34 נקודות בפסגה 2015. הירידה שלאחר מכן נמתחה יותר מ -30% תוך 15 חודשים לפני שמצאה תמיכה ב- EMA בן 50 חודשים בפעם השנייה מזה שלוש שנים.
ההאטה שהחלה באוקטובר 2018 חתכה 28% בערך מהמחיר של אפל תוך חודשיים בלבד, שהם אחוז נמוך יותר ומסגרת זמן קצרה יותר מ 2013 או 2016. עם זאת, עומק התיקון נכנס לסביבתם של אלה יורדת, ומשמעה ששפל סחיר ינוע בין 140 ל -160 דולר. כמובן, גורמים אחרים יכולים להשפיע על המהפך הסופי, שיחזיר אותנו לנושא המידתיות.
גל הראלי שהחל בשנת 2016 נשא 144 נקודות, לעומת 79 נקודות לשנת 2013 עד 2015 ו 90 נקודות לשנים 2008 עד 2012. המהלך הגדול יותר מרמז הפעם על בסיס רחב יותר. רשת ריבית פיבונאצ'ית שנמתחת לאורך הירידה מציעה שיטה הגיונית להערכת פוטנציאל נסיגה וכן לחשיפת אותות קנייה נסתרים. זה נכון במיוחד כאשר רמות הרשת מתיישרות עם מאפייני תרשים אחרים.
EMA בן 50 חודשים עלה כעת לרמה של.618 מכירה נמכרת של מפת האתר, והדגיש תמיכה חזקה סביב 150 דולר. היפוך בסמוך לאזור המחירים הזה יעקוב אחר המהפכות 2013 ו -2016, מה שמציע כי עמדות ארוכות חדשות ייהנו מגל התאוששות דרמטי. נקודת סיום זו תביא גם את אחוז התיקון לירידות קודמות ותוסיף כוח חזוי.
ניתוח זמן ומחזור גם אומר לקונים פוטנציאליים להישאר במצב הגנתי לעת עתה משלוש סיבות. ראשית, התיקון נמשך חודשיים בלבד, שהוא קצר בהרבה מגלגולי 2013 או 2016. שנית, מניות אפל בילו שלושה עד ארבעה חודשים בהשלמת דפוסי הבסיס לאחר הדפסת השפל הנמוך ביותר באירועים קודמים. שלישית, מתנד הסטוכסטיקה החודשי נותר דבוק לאות מכירה שעדיין לא הגיע לרמת מכירת יתר (מלבנים). זה לא משנה בשנת 2016, אבל התיקון הזה נמשך הרבה יותר מהקודם.
בשורה התחתונה
מניית אפל נשארת במגמת עלייה לטווח הארוך, אך לא נראה כי התיקון הנוכחי הגיע ליעדי זמן או מחיר. כתוצאה מכך, סוחרים חכמים ובעלי מניות מוכים עשויים לרצות למכור את ההקפצה הבאה ולחכות לשפל נמוך יותר התואם יעדים טכניים.
