מהי מערכת לניהול הזמנות (OMS)?
מערכת לניהול הזמנות (OMS) היא מערכת אלקטרונית שפותחה כדי לבצע הזמנות ניירות ערך בצורה יעילה וחסכונית. מתווכים וסוחרים משתמשים במערכות ניהול הזמנות בעת מילוי הזמנות לסוגים שונים של ניירות ערך ויכולים לעקוב אחר ההתקדמות של כל הזמנה בכל המערכת. OMS נקרא גם "מערכת לניהול הוראות סחר".
הבנת מערכת לניהול הזמנות (OMS)
מערכת לניהול הזמנות היא מערכת תוכנה המאפשרת ומנהלת ביצוע הזמנות סחר. בשווקים הפיננסיים, יש לבצע הזמנה במערכת מסחר לביצוע הזמנת קנייה או מכירה עבור נייר ערך. הזמנת מסחר מכילה בדרך כלל את המידע הבא:
- מזהה אבטחה (טיקר) סוג הזמנה (קנייה, מכירה או קיצור) גודל הזמנה סוג הזמנה (למשל, שוק, הגבלה, עצירה וכו ') הוראות להזמנה (למשל, הזמנת יום, מילוי או הרגה, ביטול עד-טוב, וכו').) העברת הזמנה (מתווך, ECN, ATC וכו ')
מערכת לניהול הזמנות מבצעת עסקאות באמצעות מערכת תוכנה באמצעות פרוטוקול FIX. FIX, או מידע פיננסי eXchange הוא פרוטוקול תקשורת אלקטרונית המשמש לחלוקת מידע בינלאומי בזמן אמת בנושא חילופי טריליון דולרים של עסקאות ניירות ערך ושווקים.
עם זאת, ניתן לבצע פעולות בתקשורת גם באמצעות ממשק תכנות יישומים מותאם אישית (API). פרוטוקול FIX מקשר בין קרנות גידור וחברות השקעה למאות צדדים נגדים ברחבי העולם המשתמשים ב- OMS.
כיצד משתמשים ב- OMS בוול סטריט
ניתן להשתמש ב- OMS הן בצד הקנייה והן בצד המכירה, כדי לאפשר לחברות לנהל את מחזור החיים של עסקאותיהן ולבצע אוטומציה וייעול של השקעות על פני תיקיהן.
לצורך הבדיקה, הצד הקנייה הוא קטע של וול סטריט המורכב ממוסדות משקיעים כמו קרנות נאמנות, קרנות פנסיה וחברות ביטוח הנוטים לקנות חלקים גדולים של ניירות ערך למטרות ניהול כספים. הצד הקנייה הוא ההפך מהצד המוכר. הצד המוכר אינו מבצע השקעות ישירות אלא מספק לשוק ההשקעה המלצות השקעה לשדרוגים, שערי שדרוג, מחירי יעד וחוות דעת אחרות. יחד הצד הקנייה והמכירה מהווים את שני הצדדים של וול סטריט.
ישנם מוצרים וניירות ערך רבים שניתן לסחור בהם או לפקח עליהם באמצעות מערכת ניהול הזמנות. חלק מהמכשירים הפיננסיים הנסחרים באמצעות OMS כוללים:
- מניות מוצרים עם רווחים קבועים כמו אג"ח מטבעות אירוח כמו נפט גולמי או נחושת. הלוואות קש"ש, שיכולות להיות מורכבות מאופציות על שיעורי ריבית ומטבעות
בדרך כלל, רק חברי בורסה יכולים להתחבר ישירות לבורסה, מה שאומר של- OMS בצד המכר יש בדרך כלל קישוריות להחלפה, ואילו OMS בצד הקנייה עוסק בחיבור לחברות צד מוכרות. כאשר מתבצעת הזמנה בצד המכירה, על OMS בצד המוכר לעדכן את מצבו ולשלוח דוח ביצוע למשרד המקור של ההזמנה.
OMS אמור לאפשר גם לחברות לגשת למידע על הזמנות שהוזנו למערכת, כולל פרטים על כל ההזמנות הפתוחות והזמנות שהושלמו בעבר. מערכת ניהול ההזמנות תומכת בניהול תיקים על ידי תרגום פעולות להקצאת נכסים המיועדות להזמנות סחירות לצד הקנייה.
Takeaways מפתח
- מערכת לניהול הזמנות היא מערכת תוכנה המאפשרת ומנהלת ביצוע הזמנות סחר. בשווקים הפיננסיים, יש לבצע הזמנה במערכת מסחר לביצוע הזמנת קנייה או מכירה עבור נייר ערך. מתווכים וסוחרים משתמשים במערכות ניהול הזמנות בעת מילוי הזמנות לסוגים שונים של ניירות ערך ויכולים לעקוב אחר ההתקדמות של כל הזמנה בכל המערכת. OMS יעיל מסייע לחברות במעקב בזמן אמת אחר תפקידים, ביכולת למנוע הפרות רגולטוריות, מהירות ודיוק ביצוע סחר וחיסכון משמעותי בעלויות שהתוצאה.
היתרונות של OMS
מערכות ניהול הזמנות רבות מציעות פתרונות מסחר בזמן אמת, המאפשרות למשתמשים לפקח על מחירי שוק ולבצע הזמנות במספר בורסות בכל השווקים באופן מיידי על ידי הזרמת מחירים בזמן אמת. חלק מהיתרונות שחברות יכולות להשיג ממערכת ניהול הזמנות כוללים ניהול הזמנות והקצאת נכסים של תיקים.
OMS יעיל הוא קריטי בסיוע לתאימות לתקנות כולל בדיקות בזמן אמת של עסקאות לפני ואחרי כניסה. מערכות ניהול הזמנות מסייעות לקציני ציות למעקב אחר מחזור החיים של עסקאות כדי לקבוע אם יש פעילות לא חוקית או הונאה כספית וכן הפרות רגולטוריות של עובד המשרד. OMS יכול לשפר את זרימת העבודה והתקשורת בין מנהלי תיקים, סוחרים וקציני ציות.
מערכות ניהול הזמנות הן פיתוח חשוב בענף השירותים הפיננסיים בגלל מעקב בזמן אחר משרות, היכולת למנוע הפרות רגולטוריות, מהירות ודיוק ביצוע סחר וחיסכון משמעותי בעלויות שנובעות מכך.
