הגדרת טיפול ברווחי הון
טיפולי רווחי הון הם מיסים ספציפיים המוערכים על רווחי הון מהשקעה כפי שנקבעו על ידי קוד המס האמריקאי. כאשר נמכרים מניות ברווח, חלק התמורה מעבר לערך הרכישה (או בסיס העלות) נקרא רווחי הון.
מס רווחי הון מחולק לשתי קטגוריות: רווחי הון לטווח קצר ורווחי הון לטווח ארוך. מניות המוחזקות יותר משנה נחשבות לטווח הארוך לטיפול ברווחי הון כלשהם ומחויבות בהן מקסימום 15% תלוי במדרגת המס של המשקיע. מניות המוחזקות פחות משנה כפופות לרווחי הון לטווח קצר בשיעור מרבי של 35% תלוי שוב במדרגת המס של המשקיע.
שובר טיפול ברווחי הון
ההבדל העצום בין שיעורי הקצרה לטווח הארוך מבהיר כי תשומת לב רבה לתוצאות המס של השקעה במניות היא מיומנות קריטית להתפתחות. ככל שגדל תיק המשקיעים, עליו להמשיך ולעקוב אחר רווחי ההון, כולל לבצע התאמות בסוף השנה הקלנדרית כדי להפחית את מסי רווח ההון ככל האפשר. רואה חשבון או איש השקעות יכול לסייע במאמצים אלה.
כיצד תקופת ההחזקה יכולה להשפיע על הטיפול ברווחי ההון
תקופת ההחזקה של מניה - או מסגרת הזמן בה היא נמצאת בבעלות - מתחילה בדרך כלל מהיום בו מוחזקת המניה על ידי המשקיע, ללא קשר למשך זמן ההתחייבות של כתבי אופציה או אופציות למימוש. במקרים רבים המניה מוחזקת לפחות שנה ויום על מנת לקבל את הטיפול ברווח הון מועדף לטווח הארוך. יתכנו מקרים, כמו למשל אם המניה צפויה לרדת עמוקות, בהן יכול להיות יתרון יותר למשקיעים למכור את המניות הללו ולשלם את שיעור המס הגבוה יותר על רווחי ההון במקום לעמוד בפני הפסדים עמוקים עוד יותר.
ישנם מקרים בהם תקופת ההחזקה לקבלת שיעורי לטווח הארוך עומדת בכללים שונים. לדוגמה, אם אדם היה יורש מניות או נכסים רלוונטיים אחרים, הוא או היא יקבלו אוטומטית את השיעור המועדף לטווח הארוך. אם לעובד ניתנת אופציית מניות תמריץ, עליו להמתין לפחות שנתיים מיום הוצאת האופציות ולפחות שנה מרגע מימושה של האופציה והמניה הגיעה לרשות העובד. כאשר המניה מחוננת לאדם אחר, הזמן שכל המניות שבילה ברשותו של המעניק המניה ייכללו בתקופת ההחזקה הכוללת.
