מהו ממוצע עלות דולר (DCA)?
ממוצע עלות דולר (DCA) הוא אסטרטגיית השקעה בה משקיע מחלק את הסכום הכולל שיש להשקיע ברכישות תקופתיות של נכס יעד במטרה לצמצם את השפעת התנודתיות על הרכישה הכוללת. הרכישות מתרחשות ללא קשר למחיר הנכס ובפרקי זמן קבועים; למעשה, אסטרטגיה זו מסלקת חלק ניכר מהעבודה המפורטת של ניסיון לזמן את השוק כדי לבצע רכישות של מניות במחירים הטובים ביותר. ממוצע עלות דולר נקרא גם תוכנית הדולר הקבועה.
ממוצע עלות דולר
הבנת ממוצע עלות דולר
ממוצע עלות דולר הוא כלי שמשקיע יכול להשתמש בו כדי לבנות חיסכון ועושר לאורך תקופה ארוכה. זו גם דרך למשקיע לנטרל תנודתיות לטווח קצר בשוק המניות הרחב. דוגמה מושלמת לממוצע עלות דולר הוא השימוש בתוכניות 401 (k), בהן מבוצעות רכישות רגילות ללא קשר למחיר ההון העצמי הנתון בחשבון.
בתוכנית 401 (k) עובד יכול לבחור סכום שנקבע מראש על משכורתו שאותו הוא מעוניין להשקיע בתפריט של קרנות נאמנות או אינדקס. כאשר עובד מקבל את שכרו, הסכום שהעובד בחר לתרום ל -401 (k) מושקע בבחירות ההשקעה שלו.
ניתן להשתמש בממוצע עלות דולר גם מחוץ לתוכניות 401 (k), כגון חשבונות נאמנות או קרנות אינדקס. בנוסף, תכניות רבות להשקעה מחדש של דיבידנד מאפשרות למשקיעים את עלות הדולר בממוצע על ידי תרומות באופן קבוע.
Takeaways מפתח
- ממוצעת של עלות דולר מתייחסת לפרקטיקה של חלוקת השקעה של הון עצמי להשקעות מרובות קטנות בסכומים שווים, המרווחים על פני פרקי זמן קבועים. המטרה של ממוצע עלות דולר היא להפחית את ההשפעה הכוללת של תנודתיות על המחיר של נכס יעד; מכיוון שהמחיר ישתנה ככל הנראה בכל אחת מההשקעות התקופתיות, ההשקעה אינה כפופה לתנודתיות גבוהה ככל האפשר. ממוצע עלות נמוכה נועד להימנע מהטעיה של ביצוע השקעה חד-פעמית המתוזמנת בצורה גרועה ביחס ל תמחור נכס.
דוגמה בעולם האמיתי לממוצע עלות דולר
ג'ו עובד ב- ABC Corp. ויש לו תוכנית 401 (k). הוא מקבל משכורת של 1, 000 דולר כל שבועיים. ג'ו מחליט להקצות 10% או 100 $ מהשכר שלו לתכנית של מעסיקו. הוא בוחר לתרום 50% מההקצאה שלו לקרן גדולה לקופת הנאמנות הגדולה ו- 50% לקרן מדד S&P 500. כל שבועיים 10%, או 100 $, מתשלומי המס לפני ג'ו יקנו סכום של 50 דולר מכל אחת משתי הקרנות ללא קשר למחיר הקרן.
הטבלה שלהלן מציגה מחצית מהתרומות של ג'ו בסך 100 $ לקרן אינדקס S&P 500 במשך 10 תקופות שכר. לאורך עשרה צ'קים משכורת, ג'ו השקיע סכום כולל של 500 $, או 50 $ לשבוע. עם זאת, מכיוון שמחיר הקרן עלה וירד במהלך מספר שבועות המחיר הממוצע של ג'ו הגיע ל -10.48 דולר. הממוצע היה גבוה מהרכישה הראשונית שלו, אך הוא היה נמוך מהמחירים הגבוהים ביותר של הקרן. זה אפשר לג'ו לנצל את תנודות השוק ככל שקרן האינדקס גדלה וירדה בערכה.
