מהי חשיפה פיננסית?
חשיפה פיננסית היא הסכום שהמשקיע עומד להפסיד בהשקעה במידה וההשקעה תיכשל. לדוגמא, החשיפה הכספית הכרוכה ברכישת מכונית תהיה סכום ההשקעה הראשוני מינוס החלק המבוטח. הכרת והבנת החשיפה הכספית, שהיא שם אלטרנטיבי לסיכון, היא חלק מכריע בתהליך ההשקעה.
Takeaways מפתח
- חשיפה פיננסית מתייחסת לסיכון הגלום בהשקעה, ומעידה על סכום הכסף שהמשקיע עומד להפסיד. משקיעים מנוסים בדרך כלל מבקשים להגביל בצורה אופטימלית את החשיפה הפיננסית שלהם, המסייעת למקסם את הרווחים. הקצאת כספים וגיוון תיקים הם אסטרטגיות נפוצות לניהול חשיפה פיננסית..
הסבר חשיפה פיננסית
ככלל, משקיעים תמיד מבקשים להגביל את החשיפה הכספית שלהם, מה שמסייע למקסם את הרווחים. לדוגמא, אם 100 מניות של מניות שנרכשו ב 10 $ למניה מוערכות ל 20 $, מכירת 50 מניות תבטל את החשיפה הכספית. הרכישה המקורית עלתה למשקיע 1, 000 דולר. כפי שמעריכים המניות, מכירת 50 מניות ב -20 דולר מחזירה את חלקן הראשוני של המשקיעים. שיטה זו היא הכוונה "להוריד כסף מהשולחן."
הסיכון היחיד קדימה יהיה הרווח שהופק מכיוון שהמשקיע כבר החזיר את הסכום העיקרי. לעומת זאת, אם המניה הייתה יורדת ממחיר הרכישה המקורי של 10 $ ל- 5 $ למניה, המשקיע היה מאבד מחצית מסכום הקרן המקורי.
החשיפה הכספית חלה לא רק על השקעה בשוק המניות, אלא קיימת בכל פעם שאדם עומד לאבד כל אחד מהערך העיקרי שהוצא. רכישת בית היא דוגמא מצוינת לחשיפה פיננסית. אם שווי הנדל"ן יורד ובעל הבית מוכר במחיר נמוך יותר ממחיר הרכישה המקורי, בעל הבית מכיר בהפסד בהשקעה.
צמצום החשיפה הכספית
הדרך הפשוטה ביותר למזער את החשיפה הפיננסית היא להכניס כסף להשקעות המוגנות על ידי קרנות ללא סיכון מועט. תעודות הפיקדון (תקליטורים) או חשבונות חיסכון הן שתי דרכים להפחית באופן דרסטי את החשיפה הכספית. התאגיד לביטוח פיקדונות הפדרלי (FDIC) מבטיח הן את ההשקעה בתקליטורים והן את חשבון החיסכון עד לסכומי הכיסוי המוסמכים של 250, 000 דולר ארה"ב. עם זאת, ללא סיכון, השקעה מספקת תשואה מועטה. כמו כן, אם קיימת חשיפה פיננסית מועטה, הדבר משאיר משקיע שמרני פגיע לסיכונים אחרים כמו אינפלציה.
דרך נוספת להפחתת החשיפה הפיננסית היא גיוון בין השקעות וסוגי נכסים רבים. כדי לבנות תיק פחות תנודתי, למשקיע צריך להיות שילוב של מניות, אג"ח, נדל"ן וסוגים אחרים של נכסים. בתוך המניות צריכה להיות גיוון נוסף בין שווי השוק וחשיפה לשווקים מקומיים ובינלאומיים. כאשר משקיע מגוון את תיק העבודות שלו בהצלחה בין קבוצות נכסים רבות, עליו להפחית את התנודתיות הכללית. אם השוק הופך לדובי, שיעורי נכסים שאינם מתואמים ימזערו את החיסרון.
דוגמה אמיתית לחשיפה פיננסית בעולם האמיתי
גידור הוא דרך נוספת להפחתת החשיפה הכספית. ישנן דרכים רבות לגידור תיק או השקעה. הניו יורק טיימס דיווח בשנת 2007 כי סאות'ווסט איירליינס רכשה חוזים עתידיים על נפט במחירים נמוכים יותר בציפייה כגידור. מאוחר יותר, כשמחירי הנפט הרקיעו שחקים וגרמו לתעשיית התעופה להעלות את מחירי הכרטיסים ולצמצם את השוליים, שמרה דרום מערב על מחירי הכרטיסים הנמוכים. הזמינות הזו של מחירי כרטיסים נמוכים גרמה לצרכנים לקנות את הכרטיסים בדרום-מערב, ללא קשר לנאמנות המותג.
משקיע יכול לגדר בשוק המניות על ידי שימוש באופציות, קרנות הנסחרות בבורסה או קרנות מונחות דוב. זהב הוא אחד המגדרים הנפוצים ביותר, ובדרך כלל הוא מעריך את הדולר המתנפח או השווקים הנדיפים.
