אי הוודאות לגבי צפון קוריאה ומחויבות ממשלת ארה"ב להגדיל את ההוצאות הצבאיות ממשיכה לשמור על רקטה תחת מניות ביטחון. מדד תעשיה נבחרת Standard and Poor's (S&P) לחלל ולביטחון והגנה עולה 6.95% לעומת השנה במאי 2018. זאת לעומת תשואה של 1.78% בלבד עבור מדד S&P 500 באותה תקופה.
העולם ממתין בסבלנות כאשר נמשכת טלטלות פוליטיות בין וושינגטון לפיונגיאנג לקראת הפסגה המוצעת ב- 12 ביוני בין הנשיא טראמפ למנהיג צפון קוריאה קים ג'ונג און בסינגפור. גם אם הפסגה תימשך, אנליסטים רבים נותרו סקפטיים לגבי הסיכוי של קים לפרק לחלוטין את תוכנית הנשק הגרעיני של צפון קוריאה.
משקיעים שרוצים חשיפה למגזר הביטחוני בתקופות אלה של אי וודאות גיאו-פוליטית בארה"ב / צפון קוריאה והוצאות ביטחוניות מוגברות צריכות לשקול להוסיף אחת משלוש הקרנות הנסחרות בבורסה לתעודות סל.
תעודת סל תעופה וחלל והגנה של SPDR SPDR (XAR)
תעודת הסל S & P תעופה וחלל והגנה של SPDR הושקה בשנת 2011 ומבקשת לשכפל את התשואות של מדד התעשייה S&P Aerospace & Defense Select Industry. הקרן עושה זאת על ידי השקעת מרבית נכסיה בניירות ערך המרכיבים את מדד הייחוס, כמו מניות בתחומי התעופה והחלל והביטחון. חמש האחזקות המובילות של הקרן מהוות 19% מהתיק שלה. החזקות אלה הן Axon Enterprise, Inc. (AAXN), TransDigm Group Incorporated (TDG), AeroVironment, Inc. (AVAV), Textron Inc. (TXT) ו- HEICO Corporation (HEI).
לתעודת הסל S&P תעופה וחלל והגנה של SPDR יש נכסים בניהול (AUM) של 1.35 מיליארד דולר. יש לו יחס הוצאה נמוך של 0.35%, בהשוואה לממוצע הקטגוריות של 0.46%. נכון למאי 2018, לקרן תשואה שנתית (YTD) של 7.11%, אך היא גם ביצעה ביצועים טובים לאורך הטווח הארוך יותר, עם תשואה שנתית לחמש שנים של 20.68%. (לפרטים נוספים ראו: מה ההגנה של טראמפ תשפר את המניות במניות? )
תעודת הסל האמריקנית לחלל והגנה של iShares (ITA)
תעודת הסל iShares US Aerospace & Defense תעודת זה הוקמה בשנת 2006 ומטרתה להתאים לתשואות מדד הדאו ג'ונס האמריקאי Select Aerospace & Defense Index. היא מנסה להשיג זאת על ידי השקעה של לפחות 90% מ- AUM בניירות ערך המהווים את המדד הבסיסי. מדובר בניירות ערך של חברות המייצרות, מרכיבות ומפיצות חלקי מטוסים וכלי טיס. חברת בואינג (BA) היא האחזקה הבכירה של הקרן במשקל של 11.19%. אחזקות מפתח אחרות כוללות את United Technologies Corporation (UTX) בשיעור של 7.55% ו- Lockheed Martin Corporation (LMT) על 6.92%.
תעודת סל ה- iShares US Aerospace & Defense ETF היא קרן ההגנה הגדולה ביותר בקטגוריה שלה, עם נכסים נטו של 6.03 מיליארד דולר. התשואות השנתיות של הקרן לשלוש וחמש שנים הן 18.82% ו -21.59% בהתאמה. החל ממאי 2018, תעודת הסל נסחרת במחיר של 201.24 דולר, שנמצא בקצה העליון של טווח המסחר בן 52 השבועות שלו בין 155.02 דולר ל 207.27 דולר. ITA משלמת תשואת דיבידנד של 0.95% ויחס הוצאות של 0.44%.
תעודת סל Invisco תעופה וחלל והגנה (PPA)
תעודת הסל Invesco Aerospace & Defense ETF הוקמה בשנת 2005 ומנסה לספק תשואות דומות למדד ההגנה של SPADE. לשם כך, הקרן משקיעה במרכיבי מדד הייחוס. מדובר בחברות המפתחות, מייצרות, מפעילות ותומכות בפעולות הגנה, צבא וחלל. ל- PPA 52 מניות בתיק שלה. שלושת האחזקות המובילות של תעודת הסל של בואינג, Honeywell International Inc. (HON) ויונייטד טכנולוגיות משקלות מצטבר של 21.67%.
תעודת הסל Invesco תעופה וחלל והגנה היא היקרה ביותר מבין שלוש הקרנות שנדונו, עם יחס הוצאה של 0.61%. זה דומה בגודל ל- XAR, עם AUM של 1.03 מיליארד דולר. לקרן סיכון ממוצעת זו הייתה תשואה שנתית של 19.95% למשך חמש שנים, תשואה שנתית בת שלוש שנים של 17.5% ותשואה ל- YTD של 6.5% ממאי 2018. (לקריאה נוספת, בדוק: שחקו את ההגנה עם בואינג, 3 מניות צבאיות אחרות .)
