תוכן העניינים
- 1. יום מסחר
- 2. מסחר בעמדות
- 3. סחר בנדנדה
- 4. קרקוב
- עלויות הכרוכות במסחר
- בשורה התחתונה
סחר פעיל הוא פעולת הקנייה והמכירה של ניירות ערך המבוססים על תנועות לטווח הקצר כדי להרוויח מתנועות המחירים בתרשים מלאי לטווח קצר. המנטליות הקשורה לאסטרטגיית סחר אקטיבית שונה מהאסטרטגיה לטווח הארוך, לקנות ולהחזיק שנמצאת בקרב משקיעים פסיביים או צמודים. סוחרים פעילים מאמינים כי תנועות לטווח קצר ולכידת מגמת השוק הן המקום בו נוצרים הרווחים.
סחר פעיל הוא אסטרטגיה פופולרית למי שמנסה לנצח את הממוצע בשוק.
ישנן שיטות שונות המשמשות להשגת אסטרטגיית מסחר פעילה, כאשר לכל אחת מהן יש סביבות שוק מתאימות וסיכונים הטמונים באסטרטגיה. להלן ארבע מהאסטרטגיות המסחריות הפעילות הנפוצות ביותר והעלויות המובנות של כל אסטרטגיה.
Takeaways מפתח
- מסחר פעיל הוא אסטרטגיה הכוללת 'הכאת השוק' באמצעות זיהוי ותזמון של עסקאות רווחיות, לעיתים קרובות לתקופות החזקה קצרות. בסחר פעיל יש כמה אסטרטגיות כלליות שניתן להשתמש בהן. מסחר ביממה, מסחר בעמדות, סחר בנדנדה וקרקוף הן ארבע מתודולוגיות סחר אקטיביות פופולריות.
1. יום מסחר
מסחר ביום הוא אולי סגנון המסחר הפעיל הידוע ביותר. לעיתים קרובות זה נחשב לשם בדוי למסחר פעיל בעצמו. סחר יומי, כשמו כן הוא, הוא שיטת הקנייה והמכירה של ניירות ערך באותו יום. התפקידים נסגרים באותו יום בו הם נלקחים, ושום עמדה אינה מוחזקת במשך הלילה. באופן מסורתי, סחר יומי מתבצע על ידי סוחרים מקצועיים, כמו מומחים או מקבלי שוק. עם זאת, המסחר האלקטרוני פתח את הנוהג הזה בפני סוחרים מתחילים.
2. מסחר בעמדות
יש הרואים בפועל כי סחר בעמדות הוא אסטרטגיית קנייה והחזקה ולא סחר פעיל. עם זאת, סחר בעמדות, כאשר הוא נעשה על ידי סוחר מתקדם, יכול להיות סוג של סחר פעיל. מסחר בעמדות משתמש בתרשימים לטווח ארוך יותר - בכל מקום מיומי לחודשי, בשילוב עם שיטות אחרות לקביעת מגמת כיוון השוק הנוכחי. סוג זה של סחר עשוי להימשך מספר ימים עד מספר שבועות ולעיתים ארוך יותר, תלוי במגמה.
סוחרי מגמה מחפשים שיאים גבוהים או שיאים נמוכים יותר כדי לקבוע את מגמת הביטחון. על ידי קפיצה ורכיבה על "הגל", סוחרי המגמות שואפים להפיק תועלת הן מהתנועות והן מהחסרונות של תנועות השוק. סוחרי מגמה נראים כדי לקבוע את כיוון השוק, אך הם לא מנסים לחזות רמות מחירים כלשהן. בדרך כלל, סוחרי טרנד קופצים על המגמה לאחר שהיא ביססה את עצמה, וכאשר המגמה נשברת הם בדרך כלל יוצאים מהעמדה. המשמעות היא שבתקופות של תנודתיות גבוהה בשוק, סחר במגמות קשה יותר ומיקומו בדרך כלל מופחת.
3. סחר בנדנדה
כאשר מגמה נשברת, סוחרי הנדנדה בדרך כלל נכנסים למשחק. בסוף מגמה, בדרך כלל יש תנודתיות מסוימת במחיר שכן המגמה החדשה מנסה לבסס את עצמה. סוחרי הנדנדה קונים או מוכרים מכיוון שהתנודתיות במחיר נקבעת. עסקאות הנדנדה מתקיימות בדרך כלל יותר מיום, אך לזמן קצר יותר מאשר עסקאות מגמה. סוחרי הנדנדה יוצרים לרוב מערכת של כללי מסחר על בסיס ניתוח טכני או יסודי.
כללי המסחר או האלגוריתמים הללו נועדו לזהות מתי לקנות ולמכור נייר ערך. בעוד שאלגוריתם המסחר בתנופה אינו חייב להיות מדויק ולחזות את השיא או העמק של מהלך מחיר, הוא זקוק לשוק שנע בכיוון זה או אחר. שוק הטווח או לצדדים מהווה סיכון לסוחרי הנדנדה.
4. קרקוב
Scalping היא אחת האסטרטגיות המהירות ביותר שנעשות על ידי סוחרים פעילים. זה כולל ניצול פערי מחירים שונים הנגרמים כתוצאה ממרחי הצעות מחיר ותזרימי הזמנות. האסטרטגיה פועלת בדרך כלל על ידי ביצוע הפיזור או הקנייה במחיר ההצעה ומכירה במחיר המבוקש כדי לקבל את ההפרש בין שתי נקודות המחיר. Scalpers מנסים להחזיק בעמדותיהם לתקופה קצרה, ובכך להפחית את הסיכון הקשור לאסטרטגיה.
בנוסף, scalper אינו מנסה לנצל מהלכים גדולים או להזיז נפחים גבוהים. במקום זאת, הם מנסים לנצל מהלכים קטנים המתרחשים לעיתים קרובות ולהזיז נפחים קטנים יותר בתדירות גבוהה יותר. מכיוון שרמת הרווחים לסחר קטנה היא, מחליפים אחר שווקים נזילים יותר כדי להגדיל את תדירות המסחר שלהם. ובניגוד לסוחרי הנדנדה, קשקשים אוהבים שווקים שקטים שאינם מועדים לתנועות מחירים פתאומיות, כך שהם יכולים להפוך את הפיזור שוב ושוב לאותה מחירים ומחירי הצעות מחיר.
עלויות הכרוכות באסטרטגיות מסחר
יש סיבה שאסטרטגיות סחר אקטיביות שימשו פעם רק על ידי סוחרים מקצועיים. לא רק שיש בית תיווך פנימי מקטין את העלויות הכרוכות בסחר בתדירות גבוהה, אלא שהוא גם מבטיח ביצוע סחר טוב יותר. עמלות נמוכות יותר וביצוע טוב יותר הם שני מרכיבים המשפרים את פוטנציאל הרווח של האסטרטגיות. בדרך כלל נדרשות רכישות חומרה ותוכנה משמעותיות בכדי ליישם בהצלחה אסטרטגיות אלה. בנוסף לנתוני שוק בזמן אמת, עלויות אלו הופכות את המסחר האקטיבי למשהו מסחרי במקצת עבור הסוחר הבודד, אם כי לא ניתן להעלותו על הדעת לחלוטין.
זו הסיבה שאסטרטגיות פאסיביות ואינדקסיות, הנוקטות בעמדת קנייה והחזקה, מציעות עמלות ועלויות מסחר נמוכות יותר, כמו גם אירועים חייבים במס נמוכים יותר במקרה של מכירת עמדה רווחית. עם זאת, אסטרטגיות פאסיביות אינן יכולות לנצח את השוק מכיוון שהן מחזיקות במדד השוק הרחב. סוחרים פעילים מחפשים 'אלפא', בתקווה שרווחי המסחר יעלו מעל עלויות ויביאו לאסטרטגיה מוצלחת לטווח הארוך.
4 אסטרטגיות מסחר אקטיביות נפוצות
בשורה התחתונה
סוחרים פעילים יכולים להפעיל אחת או רבות מהאסטרטגיות הנ"ל. עם זאת, לפני שמחליטים לעסוק באסטרטגיות אלה, יש לבחון את הסיכונים והעלויות הנלווים לכל אחד מהם.
למדו מידע נוסף על סחר באופן פעיל: כיצד לנתח דפוסי תרשים
