המשקיעים של Amazon.com Inc. (AMZN) התרגלו שהמניה נסקה בעלייה, כאשר המניה עלתה ביותר מ- 440% במהלך חמש השנים האחרונות, לעומת מדד S&P 500 שעולה בכ -67%. אך על סמך ניתוח של דפוסי המסחר הטכניים של המניה, ניתן להגדיר את ענקית המסחר האלקטרוני ליפול עוד יותר, אולי בעוד 10% בשבועות הקרובים.
המניה נפלה מתחת לרמת תמיכה קריטית, אותה ציין מאמר של Investopedia ב- 23 במרץ, ועמד על 1, 440 דולר. זה משאיר את המניה חשופה לירידה לכיוון של 1, 280 דולר, ללא רמות תמיכה בין לבין. אם אמזון תיפול ל -1, 280 דולר, זו תהיה ירידה של מעל 20% מהשיא של 1, 617 דולר.
נתוני AMZN מאת YCharts
נפילה ל -1, 280 דולר
הירידה החדה לא רק שהניבה את המניה מתחת לתמיכה הטכנית, אלא שהיא גם נפלה מתחת למגמה עליונה, וללא תמיכה או מגמה במקומה עד 1, 283 דולר, אין מעט עזרה בהגנה על מניות מפני נפילה נוספת. בנוסף, 1, 440 דולר ששימשו בעבר כתמיכה, ישמשו כרמת התנגדות, מה שעשוי להקשות על מניותיה של אמזון להתאושש. התרשים בן חמש הדקות מראה כיצד אמזון ניסתה מספר פעמים ב -28 במרץ, ללא הצלחה. (לפרטים נוספים, ראו גם: וול-מארט סטוק עלולה לעלות על אמזון בשנת 2018. )
לא אוברסולד
מדד החוזק היחסי (RSI) טרם הגיע לרמות מכירת יתר, עם קריאה כרגע סביב 40. ה- RSI היה צריך לרדת כל הדרך ל -30, לפני שתאתת על תנאי מכירת יתר. מדד ה- RSI החל לרדת במגמת ירידה בסוף ינואר, למרות שהמניה המשיכה לעלות, סטייה דובית שלא סיימה לשחק.
נמתח ביסודו
אמזון ממשיכה להימתח גם על יסודותיה, כאשר המסחר נסחר במחיר קדימה לשנה למספר מכירות של 2.65, על פי הערכות מכירות של 284 מיליארד דולר. המניה במחזורים הקודמים הגיעה לשיא של פי 2.5 מכירות קדימה לשנה. המניה תצטרך לרדת ב -5% רק כדי לחזור למחיר מכפיל מכפיל של פי 2.5. אמזון הגיעה לשיא מכפיל המכירות הזה בשלוש הזדמנויות קודמות, כאשר המניה מתקנת בכ 24% בשנת 2015, 10.5% בשנת 2016 ו 11% באמצע 2017. (לפרטים נוספים ראו גם: מדוע הסתיימו רווחיות המניות של אמזון .)
אולם בפיתול אירוני, גם אם אמזון צריכה לרדת ל 1280 דולר, כפי שמציע הניתוח הטכני, המניה עדיין תעלה בכ -10% בשנה. זה נותן לנו תובנה מדהימה עד כמה המומנטום הולך למניה של אמזון.
