כשמתלבטים על השקעה, כמה שאלות חשובות כמו "מה אופק הזמן שלך?" התשובה יכולה לעזור לכם להחליט מאיזה סוג רכב השקעה עליכם לקחת בחשבון, מהן ההשקעות להימנע וכמה זמן להחזיק את ההשקעה שלכם לפני המכירה.
סיכון וזמן
משקיעים מכניסים לעיתים קרובות את כספם לרכב השקעה אגרסיבי, כמו מניות צמיחה - ואז שומרים אותם שם ללא הגבלת זמן. לא מהלך חכם. אמנם השקעה כזו עשויה להיות בחירה טובה בעת הרכישה, אך היא עשויה להיות פחות ופחות מתאימה ככל שחולף הזמן. תרחיש זה קורה לעתים קרובות בעת חסכון לפרישה, או בהוצאות של מכללת ילד - כל תוכנית השקעה לטווח הארוך.
בדוגמה נפוצה אחת, משקיעים משתתפים בתוכניות הבעלות על מניות העובדים של החברה שלהם. במהלך כמה עשורים, ניכויי שכר דו שבועיים ותרומות תואמות מעסיקים עוזרים לעובד לבנות מספר ניכר של מניות בחברה. ככל שמתקרב לתאריך הפרישה של העובד, שוק המניות קורס, מה שהרס את שווי התיק של העובד ומאלץ אותו / ה להמשיך לעבוד. תוצאה דומה נראית לעיתים קרובות כאשר עובד מכניס 100% מחסכונותיו לקרנות נאמנות הון. במשך שנים שולט שוק שור, והאיזון גדל. ואז, ממש ברגע שהעובד מתחיל לתכנן לפרוש, ירידה בשוק המניות מוחקת חלק ניכר מביצת הקן של העובד.
תרחישים אלה מופיעים לעתים קרובות. בתגובה, ענף השירותים הפיננסיים יצר מוצרי השקעה שיעזרו למשקיעים להתאים את אחזקות התיקים שלהם לציר זמן מתאים. גישה זו מסייעת למשקיעים להימנע מהתוצאות השליליות הקשורות בהקצאת נכסים בלתי הולמת.
כמובן, עם כל אחת מההשקעות הללו, יש לשים לב לדמי העלות והעלויות הנלווים אליו. חלק מקרנות נאמנות ומוצרי השקעה כמו קרנות תאריך יעד גובים עמלות גבוהות יותר מאחרות, ולכן יש לקחת בחשבון הוצאות כשאתם שוקלים את מסגרת הזמן של ההשקעה שלכם.
הערכת אופקי זמן
אין כללים קשים ומהירים, אך כמה הנחיות מוסכמות בדרך כלל יעזרו לכם להחליט אילו השקעות מתאימות למועדי זמן שונים.
כדי ליצור תיק מבוסס זמן, עליכם להבין כי תנודתיות הינה סיכון קצר יותר לטווח הארוך. אם יש לכם 30 שנה להגיע למטרה, כמו פרישה, מהלך שוק שגורם לערך ההשקעות שלכם לצלול אינו מהווה סכנה גדולה כל כך בהתחשב בעובדה שיש לכם עשרות שנים להתאושש. למרות זאת, התנסות באותה תנודתיות שנה לפני שתפרוש, עלולה לפגוע ברצינות בתוכניות שלך.
בהתאם לכך, הצבת פרמטרים סביב מסגרת הזמן של ההשקעות שלך היא תרגיל יקר ערך.
- טווח קצר. ככלל, היעדים לטווח הקצר הם היעדים של פחות מחמש שנים בעתיד. באופק לטווח קצר, אם תתרחש צניחה בשוק, התאריך בו יידרש הכסף יהיה קרוב מכדי שהתיק יהיה מספיק זמן להתאושש מירידת השוק. כדי להפחית את הסיכון להפסד, החזקת כספים במזומן או כלי רכב דומים במזומן היא ככל הנראה האסטרטגיה המתאימה ביותר. קרנות בשוק הכסף ותעודות הפיקדון לזמן קצר הן השקעות שמרניות פופולריות, כמו גם חשבונות חיסכון. תקופת ביניים. היעדים לטווח הביניים הם חמש עד עשר שנים בעתיד. בטווח זה, חשיפה מסוימת למניות ואג"ח תסייע בהגדלת ערך ההשקעה הראשונית. משך הזמן עד להוצאת הכסף מספיק רחוק בעתיד בכדי לאפשר מידה של תנודתיות. קרנות נאמנות מאוזנות, הכוללות תערובת של מניות ואגרות חוב, הן השקעות פופולריות למטרות ביניים. טווח ארוך. יעדים ארוכי טווח הם היעדים של יותר מעשר שנים בעתיד. משקיעים שמרניים יותר עשויים לציין 15 שנה כאופק הזמן ליעדים ארוכי טווח. לאורך תקופות זמן ארוכות, מניות מציעות תגמולים פוטנציאליים גדולים יותר. אמנם הם גם כרוכים בסיכון גדול יותר, אך יש זמן להתאושש מההפסד.
אפשרויות השקעה
כדי לעזור למשקיעים להימנע מההשלכות השליליות הכרוכות בתזמון רע, תעשיית השירותים הפיננסיים יצרה מגוון השקעות:
- קרנות תאריך יעד הן קרנות נאמנות אשר מאפסות אוטומטית את תמהיל הנכסים (מניות, אג"ח, מזומנים) בתיקיהם בהתאם למסגרת זמן שנבחרה. הם משמשים לעתים קרובות ככלי רכב לחיסכון לפרישה, כאשר תמהיל ההשקעות הופך להיות שמרני יותר ככל שמתקרב מועד הפרישה של המשקיע. לדוגמה, לקרן תאריך יעד שנועדה לממן פרישה של משקיע 30 שנה מהיום עשויה להיות שילוב של השקעות במשקל כבד כלפי מניות, עם כמות בינונית של אגרות חוב ומעט מזומנים. שלושים שנה אחרי, התמהיל עשוי להיות הפוך בדיוק, כאשר מזומנים מהווים את האחוז הגדול ביותר של התיק, ואחריו כמות מתונה של אגרות חוב ומעט מניות. תוכניות חיסכון במכללות ותוכניות שכר לימוד מוסמכות, המכונות גם 529 תוכניות, עוזרות למשקיעים לכסות את עלות חינוך במכללה. תוכניות אלה המועברות במיסוי מסייעות למשקיעים לשלם את עלויות שכר הלימוד, החדרים והלוחות, ספרים ועלויות אחרות הקשורות לחינוך. שיטה אחת היא תוכנית חיסכון במכללה המאפשרת למשקיעים להפריש סכום כסף ספציפי שמושקע בדרך כלל ברשימת קרנות נאמנות שאושרה מראש. רבות מהקרנות הללו הן קרנות מבוססות גיל, שפועלות באופן דומה לקרנות מועד יעד. ככל שהילד מתיישן והתאריך בו יש לשלם שכר לימוד, הקצאת הנכסים הופכת לשמרנית יותר. מכיוון ששווי תיק ההשקעות משתנה עם תנודות בשווקים הפיננסיים, התאמות אוטומטיות לתיק העבירות כספים להשקעות שמרניות יותר כדי להפחית את הסיכון שהתרסקות בשוק המניות תמחק את החיסכון רגע לפני כניסת שכר הלימוד. האתגר כאן הוא שייתכן כי צמיחת השקעות בבסיס אינה מספיקה בכדי לכסות את עלות שכר הלימוד המלאה. קרנות נאמנות הן דרך נוחה לגיוון. בחירת השקעות שמעבירות אוטומטית נכסים למזומנים או מכשירים מוכווני הכנסה אינה האפשרות היחידה עבור משקיעים המבקשים להשתמש באופק זמן. השקעה בקרנות נאמנות ואז העברת הכסף לקרנות פחות אגרסיביות ככל שחולף הזמן היא אופציה נוספת. הם מציעים ניהול השקעות מקצועי, כולל בחירת אבטחה, ומגוון גדול של אפשרויות, מה שמקל על שילוב של ניירות ערך רבים. מה שנקרא קרנות "מאוזנות" אפילו מציעות איזון בין מניות ואג"ח בקרן יחידה. מניות ואגרות חוב - אם יש לך את הזמן, המיומנות והעניין - ניתן להשתמש בהם כדי לבנות ולנהל את תיק העבודות שלך. ככל שיעבור הזמן, באפשרותך להתאים את הקצאת הנכסים שלך לטובת השקעות פחות אגרסיביות.
בשורה התחתונה
השקעה באופק זמן כוללת תכנון. אתה צריך לחשוב על המטרות שלך. לאחר שעשיתם זאת, בחירת ההשקעה מבוססת על משך הזמן שיש לכם עד למימון היעד. ככל שמתקרב לתאריך המימון, הנכסים מועברים להשקעות שמרניות יותר כדי להפחית את הסיכון להפסדים הקשורים לשוק שגורמים לאסטרטגיה שלך. עם זאת, יש לשקול עמלות נלוות בבחירת תמהיל ההשקעות.
