השקעה באה עם סיכונים. לפעמים הסיכונים הללו הם מינימליים, כמו שקורה באג"ח האוצר, אולם זמנים אחרים, כמו במניות, אופציות וסחורות, הסיכון יכול להיות משמעותי. ככל שהמשקיע מוכן לקחת סיכון רב יותר, כך פוטנציאל תשואה גבוהה יותר. אבל משקיעים גדולים יודעים שניהול סיכון חשוב יותר מרווח, וניהול סיכונים נכון הוא מה שמוביל להשקעה רווחית.
לכל מוצר השקעה יש סיכונים מסוימים שמגיעים אליו, בעוד שיש סיכונים הטמונים בכל השקעה. הנה כמה שיש לקחת בחשבון.
ראה: מדידה וניהול סיכוני השקעה
סיכון עסקי
סיכון עסקי עשוי להיות הסיכון ההשקעה הידוע והפחד ביותר. זה הסיכון שיקרה משהו עם החברה, שיגרום לאובדן הערך של ההשקעה. סיכונים אלה עשויים לכלול דוח רווחים מאכזב, שינויים במנהיגות, מוצרים מיושנים או מעשי עוולה בחברה. בגלל הכמות הגדולה של הסיכונים האפשריים שמגיעים עם בעלות על מניות בחברה, המשקיעים יודעים שחיזוי סיכונים אלה הוא כמעט בלתי אפשרי.
רכישת אופציית מכר לשמירה על ירידה גדולה או קביעת עצירות אוטומטיות הן הדרכים הטובות ביותר להגן מפני סיכון עסקי.
קריאת סיכון
בחלק מהאג"ח יש הפרשה המאפשרת לחברה להתקשר שוב או להחזיר איגרות חוב מוקדם. לעתים קרובות הם יממשו זכות זו אם יצטרכו לשלם קופון גבוה יותר על איגרת חוב קיימת ממה שהם יצטרכו לשלם בריבית של היום. למרות שזה לא ייצג אובדן קרן, עבור משקיעים המסתמכים על שיעור קופון מסוים עבור הוצאות המחיה החודשיות שלהם, זה יכול להוות אובדן הכנסה משמעותי.
עבור מי שסומך על הכנסות קופון בגין הוצאות מחיה מיידיות, השקעה באג"ח לא ניתנות לביטול, בקרנות אג"ח או בקרנות הנסחרות בבורסה היא אסטרטגיית גיוון מוצקה.
סיכון הקצאה
האם הסתכלת לאחרונה על 401 (K) שלך? סביר להניח ששמעת כי שמירה על הקצאת נכסים מתאימה חיונית לניהול הסיכון ככל שתתקרב לפנסיה. יתר על כן, הקיץ, כללי הגילוי הפדרליים מחייבים 401 (k) ספקים לחשוף עמלות הקשורות למוצרי השקעה.
ככל שאתה צעיר יותר, כך יש להקצות את התיק שלך למניות וככל שתתיישן, אג"ח יהפכו אט אט לסוג ההשקעה הדומיננטי. נהל את סיכון ההקצאה שלך ואת העמלות הקשורות להשקעה בחשבון הפרישה שלך על ידי השקעה בקרן תאריך יעד בשכר נמוך. בנוסף, בקש את עזרתו של יועץ פיננסי מהימן אם אין לך את הידע או הניסיון לנהל תיק עבודות משלך.
ראה: אסטרטגיה להקצאת מניות ואג"ח אופטימליות
סיכון פוליטי
משקיעים בסחורות כמו נפט מבינים את הסיכון הפוליטי. כאשר איראן איימה לחסום את מיצר הורמוז, משקיעים חששו כי מחיר הנפט יהפוך לתנודתי יותר, מה שמביא את סיכון ההשקעה שלהם. הסכסוך בהאיטי ופיגועי הטרור על צינורות הנפט גרמו לתנודתיות מלאכותית להיכנס לשווקי סחורות ושאר סחורות. יתר על כן, סוגיות שעולות בדרום מזרח אסיה הנוגעות לתביעות מקרקעין, כמו גם המתחים בין צפון קוריאה הדרומית, הרעידו את השווקים באזור זה.
קשה להימנע מסיכון חברתי-פוליטי מכיוון שרוב האירועים מתרחשים ללא אזהרה, אולם יש נקודות יציאה קשות ומהירות כמו גם גידור הן הדרך הטובה ביותר להתמודד עם סערות סוציו-פוליטיות.
סיכון דיבידנד
סיכון דיבידנד הוא הסיכון שחברה תקצץ או תפחית את הדיבידנד שלה. זו לא רק בעיה למי שסומך על דיבידנדים במניות לחיות עליו במהלך הפרישה, אלא שכאשר חברה מקצצת את הדיבידנד שלה, היא גורמת לא פעם למניה לאבד ערך, מכיוון שמי שמחזיק בה לצורך הדיבידנד עובר לדיבידנד אחר- משלם שמות.
צמצם את ההשפעות של סיכון דיבידנד על ידי החזקת תיק עבודות מגוון עם ריבוי מניות משלמות דיבידנד. אם הדיבידנד הוא הסיבה היחידה שאתה מחזיק במלאי, מכור בהקדם המעשי לאחר ההודעה על השינוי.
ראה: תשלום הדיבידנד שלך: האם אתה יכול לסמוך על זה?
בשורה התחתונה
לכל אסטרטגיית השקעה יהיו סיכונים וניהול סיכונים אלו הוא כיצד להשיג את הביצועים הטובים ביותר מכספכם. אל תגיע לתגמולים גבוהים יותר מבלי להעריך תחילה את הסיכונים הכרוכים בכך. משקיעים מנוסים יודעים שהרבה יותר קל להפסיד כסף מאשר להרוויח אותם.
