מחירי הזהב ירדו בפגישות האחרונות לצד רוב הסחורות האחרות. אמנם ייתכן שהנסיגה הוציאה כמה משקיעים מהותיים למכור, אך העוקבים של ניתוח טכני עדיין לא מוותרים על המתכת היקרה. אנו בוחנים את תרשימי שלוש הקרנות הנסחרות בבורסה (ETF), ומנסים להסביר מדוע הנסיגה האחרונה עשויה להיות הזדמנות הקנייה שאליהם חיכו בסבלנות. (אל בנושא זה, בדוק: אם אתה בספק, קנה מתכות יקרות .)
מניות זהב SPDR (GLD)
כשמדובר בהשקעה בזהב ובסחורות אחרות, מרבית הסוחרים פונים כעת למוצרים הנסחרים בבורסה כמו תעודת הסל SPDR זהב. הקרנות הפופולריות בשווקים של ימינו כוללות חוזי מטבעות פיזיים או חוזים עתידיים. כך או כך, הם כלים יעילים למעקב אחר ביצועי הסחורה הבסיסית. GLD הוא הנכס המוכר ביותר למעקב אחר זהב, והוא תעודת תעודת הזהב הגדולה ביותר המגובה פיזית בעולם.
אם תסתכל על התרשים למטה, אתה יכול לראות שלמרות הסגירה האחרונה מתחת לממוצע הנע של 200 יום, הקרן עדיין נסחרת בקו מגמה עולה מוגדר, שרבים מצפים לשמש כרמת תמיכה חזקה. שימו לב כיצד המחיר ירד מתחת לממוצע הנע של 200 יום בעבר, מה שמרמז כי ייתכן שמוקדם להיכנס לפאניקה בשלב זה. הקפיצה האחרונה בקו המגמה מרמזת כי השוורים עדיין מעוניינים וכי יכול להיות זמן טוב לקנות במקרה שראשי המחירים גבוהים יותר כמו בעבר. צווי עצירה-הפסד ייקבעו ככל הנראה מתחת למגמה הנמוכה או העולה כדי להגנה מפני שינוי מהותי של היצע וביקוש. (לפרטים נוספים, ראו: 3 תרשימים שמציעים שהגיע הזמן לקנות זהב .)
כורי הזהב של VanEck Vectors ETF (GDX)
קרן נוספת המשמשת בדרך כלל את באגי הזהב היא תעודת הסל כורים של VanEck Vectors ETF (GDX). כפי שניתן לראות בתרשים למטה, המחיר נסחר בתבנית ערוצים מוגדרת, והקפיצה במתכת הבסיסית מרמזת שנוכל לראות מהלך לעבר רמת ההתנגדות בשבועות הקרובים. התבנית היא תבנית איחוד פופולרית והיא מועדפת בקרב סוחרים פעילים בגלל אותות הקנייה והמכירה הברורים שהיא מייצרת. בהתבסס על ניתוח תעודת סל ה- GLD שלמעלה, היינו מצפים שסוחרים פעילים ישמרו על הטיה כלפי מעלה וישגיחו שהמחיר ייסגר או יעבור מעל ההתנגדות בקרבת 25 $. (לפרטים נוספים, ראו: 3 תרשימים שמציעים שהגיע הזמן לקנות מתכות יקרות. )
VanEck Vectors Junior Gold Miners ETF (GDXJ)
מבין תעודות הסל הקשורות לזהב, הכורים הזוטרים המיוצגים על ידי תעודות הסל של כורי הזהב VanEck Junior Gold (GDXJ) נסחרים בתבנית התרשים המעניינת ביותר. כפי שניתן לראות בתרשים, מחיר הקרן נסחר בימים אלה בסמוך להתנגדות של תבנית משולש סימטרית מוגדרת. בהתחשב בטיעוני העלייה שצוינו לעיל, נראה כי סביר יותר כי סוחרים יחזיקו בהטיה כלפי מעלה במהלך השבועות הקרובים וככל הנראה יצפו בפריצה מעל 34.25 $ כזרז למהלך משמעותי גבוה יותר. (לפרטים נוספים, ראו: 3 טבלאות חיוביות לטווח ארוך עבור מתכות יקרות .)
בשורה התחתונה
הזהב נגרר במהלך השבועות האחרונים נמוך יותר יחד עם סחורות אחרות, מה שגרם לחלק מהסוחרים לפקפק בתוקף המגמה. אמנם ייתכן שהנסיגה שלחה את המחיר מתחת לכמה רמות תמיכה עיקריות, אך עדיין ישנן מגמות מגמה משמעותיות בקרוב אשר ככל הנראה יעלו את המחיר מיתר לחץ המכירה. בהתחשב בדפוסים שהוגדרו לעיל, התרשימים מציעים שיכול להיות זמן טוב לקנות נכסים הקשורים לזהב. (לפרטים נוספים, ראו: החזרת תנודתיות מפעילה הזדמנות קנייה בזהב .)
