תוכן העניינים
- מס '1 לא מבין את ההשקעה
- # 2 התאהבות בחברה
- # 3 חוסר סבלנות
- מחזור ההשקעות מספר 4 מדי
- # 5 ניסיון בתזמון שוק
- # 6 מחכה להתאזן
- # 7 נכשל בגיוון
- # 8 לתת לרגשות שלך לשלוט
- כיצד להימנע מטעויות אלה
- בשורה התחתונה
זה קרה לרובנו בזמן זה או אחר: אתה במסיבת קוקטיילים נהנה מהמשקה והסוסים שלהם ו"המכה "קורה בדרך שלך. אתה יודע שהוא יתפאר ב"הישג הענק "האחרון שלו. הפעם, הוא תפס עמדה ארוכה ב- Widgets Plus.com, המשווק המקוון והגדול ביותר של גאדג'טים לבית. אתה מגלה שהוא לא יודע כלום על החברה, הוא עדיין מאוהב בה לחלוטין והשקיע בה 25% מהתיק שלו בתקווה שהוא יוכל להכפיל את כספו במהירות.
למרות ההתנגדות שלך לשמוע אותו מועבר, אתה מתחיל להרגיש בנוח וזחוח בידיעה שהוא ביצע לפחות ארבע טעויות השקעה נפוצות, ובתקווה שהפעם הוא ילמד את הלקח שלו. בנוסף לארבע הטעויות שעשה התושב המכהן, מאמר זה יעסוק בארבע טעויות נפוצות נוספות.
מס '1 לא מבין את ההשקעה
אחד המשקיעים המצליחים בעולם, וורן באפט, מזהיר מפני השקעה בעסקים שאינך מבין. המשמעות היא שאסור לרכוש מניות בחברות אם אינך מבין את המודלים העסקיים. הדרך הטובה ביותר להימנע מכך היא לבנות תיק מגוון של קרנות הנסחרות בבורסה (תעודות סל) או קרנות נאמנות. אם אתה משקיע במניות בודדות, וודא שאתה מבין היטב כל חברה אותה מניות מייצגות לפני שאתה משקיע.
# 2 התאהבות בחברה
לעתים קרובות מדי, כאשר אנו רואים חברה שהשקענו בה מצליחה, קל להתאהב בה ולשכוח שקנינו את המניה כהשקעה. זכרו תמיד, קניתם את המניה הזו בכדי להרוויח כסף. אם אחד מהיסודות שהניעו אותך לרכוש את השינוי בחברה, שקול למכור את המניה.
# 3 חוסר סבלנות
כמה פעמים הכוח של התקדמות איטית ויציבה מתבהר ממש? לאט ויציב יוצא בדרך כלל מלמעלה - בין אם זה בחדר הכושר, בבית הספר או בקריירה שלך. מדוע אם כן אנו מצפים שזה יהיה שונה מהשקעה? גישה איטית, יציבה וממושמעת תעבור הרבה יותר מעבר לטווח הארוך מאשר ללכת למשחק "האיל מרי" ברגע האחרון. ציפייה שהתיקים שלנו יעשו משהו אחר מאשר מה שהם נועדו לעשות זה מתכון לאסון. המשמעות היא שאתה צריך לשמור על הציפיות שלך מציאותיות ביחס למשך האורך, הזמן והצמיחה בהם כל מניה תיתקל.
מחזור ההשקעות מספר 4 מדי
מחזור, או קפיצה אל עמדות ומחוצה להן, הוא רוצח שוב. אלא אם כן אתה משקיע מוסדי עם היתרון של שיעורי עמלה נמוכים, עלויות העסקה יכולות לאכול אותך בחיים - שלא לדבר על שיעורי המס לטווח הקצר ועלות ההזדמנות של פספוס את הרווחים לטווח הארוך של השקעות טובות.
# 5 ניסיון בתזמון שוק
תזמון השוק, בן דודו הרשע של המחזור, מחסל גם הוא את החזרות. קשה מאוד לבצע את התזמון של השוק. אפילו משקיעים מוסדיים לא מצליחים לעשות זאת בהצלחה. מחקר ידוע, "Determinants of Portfolio Performance" ( Journal Analysts Journal, 1986), שערך גארי פ. ברינסון, ל. רנדולף הוד וגילברט בארבאואר כיסו את תשואות קרנות הפנסיה האמריקאיות. מחקר זה הראה כי בממוצע כמעט 94% משונות התשואות לאורך זמן הוסברו על ידי החלטת מדיניות ההשקעה. במונחים של הדיוט, זה מצביע על כך שבדרך כלל, את מרבית התשואה של תיק יכול להיות מוסבר על ידי החלטות הקצאת הנכסים שאתה מקבל, ולא על ידי תזמון או אפילו בחירת אבטחה.
# 6 מחכה להתאזן
השגת שוויון היא רק דרך נוספת להבטיח שתפסיד כל רווח שאולי עשית. המשמעות היא שאתה מחכה למכור מפסיד עד שהוא יחזור לבסיס העלות המקורי שלו. מימון התנהגותי מכנה זאת "שגיאה קוגניטיבית". בכך שהם לא מצליחים לממש הפסד, המשקיעים מפסידים למעשה בשתי דרכים. ראשית, הם נמנעים ממכירת מפסיד, שעלול להמשיך להחליק עד שזה חסר ערך. שנית, יש עלות ההזדמנות של מה שעשוי להועיל טוב יותר עבור אותם דולרים להשקעה.
# 7 נכשל בגיוון
בעוד שמשקיעים מקצועיים עשויים להיות מסוגלים לייצר אלפא, (או תשואה עודפת על פני מידה) על ידי השקעה בכמה פוזיציות מרוכזות, משקיעים נפוצים לא צריכים לנסות לעשות זאת. דבק בעקרון הגיוון. בבניית תיק תעודות סל או קרנות נאמנות, זכור להקצות חשיפה לכל החללים העיקריים. בבניית תיק מניות בודד, הקצו לכל המגזרים העיקריים. ככלל אצבע, אל תקצה השקעה אחת יותר מ- 5% עד 10%.
# 8 לתת לרגשות שלך לשלוט
אולי הרוצח מספר 1 של החזר השקעה הוא הרגשות שלך. האקסיומה שמפחדים ותאוות בצע שולטים בשוק היא נכונה. אל תתנו לפחד או לחמדנות לעקוף אתכם. התמקדו בתמונה הגדולה יותר. תשואות שוק המניות עשויות לסטות בפראות לאורך זמן קצר יותר, אך בטווח הארוך התשואות ההיסטוריות עבור מניות בעלות שווי גדול יכולות בממוצע 10%. נוכח לדעת כי לאורך אופק ארוך זמן, התשואות של התיק שלך לא צריכות לחרוג הרבה מממוצעים אלה. למעשה, אתה עשוי להפיק תועלת מהחלטות לא הגיוניות של משקיעים אחרים.
כיצד להימנע מטעויות אלה
להלן מספר דרכים אחרות בהן תוכלו להימנע מטעויות נפוצות אלה ולהמשיך בתיק העבודות.
פיתוח תוכנית פעולה
קבעו באופן יזום היכן אתם נמצאים במחזור חיי ההשקעה, מהן המטרות שלכם וכמה אתם צריכים להשקיע כדי להגיע לשם. אם אינך מרגיש כשיר לעשות זאת, חפש מתכנן פיננסי מכובד. זכור מדוע אתה משקיע את כספך, ותקבל השראה לחסוך יותר ואולי יהיה לך קל יותר לקבוע את ההקצאה הנכונה לתיק העבודות שלך. מזג את הציפיות שלך לתשואות היסטוריות בשוק. אל תצפו שהתיק שלכם יעשיר אתכם בן לילה. אסטרטגיית השקעה קבועה וארוכת טווח לאורך זמן היא מה שיבנה עושר.
הפעל את התוכנית שלך אוטומטית
ככל שההכנסה שלך גדלה, אולי תרצה להוסיף עוד. עקוב אחר ההשקעות שלך. בסוף כל שנה, סקור את ההשקעות שלך ואת הביצועים שלהן. קבע אם יחס ההון העצמי שלך לקבוע צריך להישאר זהה או להשתנות בהתאם למקום שאתה נמצא בחיים.
שיהיה לך כסף מהנה
כולנו מתפתים מהצורך להוציא כסף לעיתים. זה אופי המצב האנושי. אז, במקום לנסות להילחם בזה, לכו עם זה. הניחו את "כספי ההשקעה המהנים" שלכם. עליכם להגביל סכום זה ללא יותר מ- 5% מתיק ההשקעות שלכם. אל תשתמש בכספי פרישה. חפש תמיד השקעות ממשרד פיננסי בעל מוניטין. מכיוון שחלק עשויים להשוות תהליך מסוים זה להימורים, עקוב אחר אותם הכללים שהיית עושה במאמץ זה.
- הגבל את ההפסדים שלך לקרן שלך (אל תמכור שיחות על מניות שאינך בבעלותך, למשל). היה מוכן להפסיד 100% מההשקעה שלך. בחר והצמד לגבול שנקבע מראש כדי לקבוע מתי תסתלק.
בשורה התחתונה
טעויות הן חלק מתהליך ההשקעה. לדעת מה הם, מתי אתה מתחייב אותם ואיך להימנע מהם יעזור לך להצליח כמשקיע. כדי להימנע מביצוע הטעויות למעלה, פיתחו תוכנית מהורהרת ושיטתית והקפידו עליה. אם עליכם לעשות משהו פרוע, הקדישו לכם כסף מהנה כי אתם מוכנים להפסיד. עקוב אחר ההנחיות הללו, ותהיה בדרך לבניית תיק עבודות שיספק תשואות רבות ומאושרות לטווח הרחוק.
