על המשקיעים לשים לב למניות עם תשואות דיבידנד חזקות. מאז המשבר הפיננסי של 2008, שר האוצר האמריקני נמצא בשפל היסטורי. תקופה זו של ריביות נמוכות הקשתה על ייצור הכנסות באמצעות החזקת חוב ממשלתי. זה הותיר משקיעים לחפש דיבידנדים הגונים בכדי להביא הכנסה לתיקיהם. מניות רבות שמשלמות דיבידנד נמצאות בענפי הגנה שיכולים לפגוע בירידות כלכליות עם תנודתיות מופחתת. לעתים קרובות, לחברות המשלמות דיבידנד סכומי מזומנים משמעותיים; לפיכך, מדובר בחברות חזקות עם סיכויים טובים לביצועים לטווח הארוך, ומפרטות רק אחת מהיתרונות הרבים של מניות תשואות דיבידנד גבוהה.
תשואות דיבידנד כהכנסה עקבית
תשואת הדיבידנד היא מדד פיננסי שמראה כמה למניה חברה משלמת בשנה בדיבידנדים על אחוזים. תשואת הדיבידנד מחושבת על ידי לקיחת הדיבידנד השנתי למניה מחולק במחיר למניה. זה נותן אחוז כתשואת הדיבידנד, מכיוון שרוב החברות משלמות דיבידנד על בסיס רבעוני.
דיבידנדים יכולים לספק מקור הכנסה קבוע למשקיעים. ניתן להשתמש בהכנסה פסיבית זו בכדי לבזבז או להשקיע בחזרה במלאי, וזה נוהג. משקיעים שמתקרבים לפנסיה או שכבר פרשו לגמלאות רבים מצליחים להגיע למניות דיבידנד כמקור הכנסה, בתנאי שלא מדובר בבחירות תנודתיות. מניות שמשלמות דיבידנד מאפשרות למשקיעים להרוויח בשני אופנים. ראשית, דרך הערכה במחיר המניה, ושנית, דרך הפצות שביצעה החברה.
לחברות רבות יש תוכניות השקעה מחדש של דיבידנד המאפשרות למשקיעים להשתמש בדיבידנד לרכישת מניות נוספות בחברה. זה מאפשר למשקיעים לבנות לאט לאט עמדה גדולה יותר בחברה לאורך זמן. חברות רבות אינן גובות עמלות בגין רכישות מניות נוספות אלה. חלקם אף מציעים הנחות של 1 עד 5% מעל מחיר המניה. חברות נהנות מתכניות כאלה בכך שיש להן בסיס של משקיעים לטווח הארוך המעורבים בעתיד החברה.
מבוסס במגזרים הגנתיים
חברות רבות שמשלמות דיבידנד הן בענפי הגנה. מגזרים מתגוננים רואים כלא-מחזוריים ואינם תלויים במחזורים כלכליים גדולים יותר. למניות אלה יש תפיסה של שמירה על ערכן בתקופות של חוסר יציבות כלכלית. בדרך כלל יש להם פחות תנודתיות מהשוק הכולל, דבר שיכול להיות טוב למשקיעים שוחרי סיכון יותר. הם יכולים לשלם יותר ממה שמשקיעים יקבלו בדרך אחרת באמצעות אוצרות ארה"ב או סוגים אחרים של איגרות חוב. לכן, הם תוספות טובות לתיקים.
מגזרי הגנה נפוצים כוללים מניות מזון ומשקאות, חברות שירות ודיור וחברות תרופות ובריאות. גם בתקופות של אי וודאות כלכלית, אנשים עדיין צריכים לאכול אוכל ושתייה משקאות. הם גם צריכים להדליק את האורות בחשמל ולחמם את בתיהם. אנשים חולים וזקוקים לטיפול רפואי בכל התקופות הכלכליות, ומניות שירותי בריאות כמו ג'ונסון וג'ונסון (JNJ) הן המועדפות על שנתי של אוהבי הדיבידנד הגבוה, ומשלמות 2.63% בשנה.
חברות בעלות ביצועים חזקים
חברות רבות שמשלמות דיבידנד הן בעלות ביצועים חזקים ומסוגלות לבצע חלוקות למשקיעים מכיוון שיש להן הרבה מזומנים. אלה מניות טובות שיש לכלול בתיק מסיבה זו. כמה חברות שמדגימות זאת הן Proctor & Gamble (PG) ו- קוקה קולה (KO) שמשלמים 3.94% ו -3.5% דיבידנדים שנתיים.
חברות חזקות בדרך כלל משיגות ביצועים טובים יותר בטווח הרחוק. מאמר פורבס משנת 2015 מראה כי מניות שמשלמות דיבידנד הציגו ביצועים טובים יותר משנת 1927 עד 2014. מניות שמשלמות דיבידנד היו בממוצע 10.4% לשנה, ואילו מניות שמשלמות דיבידנד שילמו רק 8.5% בשנה בתקופה זו. מניות ששולמו דיבידנד נהנו גם מתנודתיות נמוכה יותר. סטיית התקן למניות ששולמו ללא דיבידנד הייתה 30% בתקופת זמן זו, ואילו מניות ששולמו דיבידנד היו בעלות תנודתיות של 18%.
סיכוני דיבידנדים
למרות כל היתרונות הללו, ישנם סיכונים בהשקעה במניות שמשלמות דיבידנד. הם עדיין כפופים לשינויים במחירים בשוק. אם חברה חווה ירידה בביצועים, תמיד יש סיכוי שהיא תקצץ את הדיבידנד שלה או שתנפיק דיבידנד כלל. יש הטוענים כי חברות שמשלמות דיבידנד מחמיצות את ההזדמנויות להשקיע מחדש בעסקיהן או לחפש הזדמנויות חדשות.
