רכיב דאו וענקית הבנייה קטרפילר בע"מ (CAT) פרצו מעל להתנגדות של 21 חודשים, ומנערים את החרדה מפני האטה כלכלית והסלמה של מלחמת סחר תוך מתווה את הדרך לרווחים מרשימים בחודשים הקרובים. מוטב שגל העצרת הראשוני התהפך בשבוע שעבר, והעלה את הסיכויים להזדמנות קנייה בסיכון נמוך ב תמיכה או בסמוך לתמיכה חדשה בשפל עד אמצע 130 $.
המחזה המחזורי המוקדם הזה אמור להתפקד בצורה הטובה ביותר בתחילת ההתרחבות הכלכלית, כאשר ההוצאות התעשייתיות והחקלאיות נוטות לעלות בקצב מהיר. כמובן, זה עתה נכנסנו לעשור השני של מחזור הצמיחה הנוכחי, הרבה זמן שעבר המניה הזו צריכה להיות במגמה חזקה. עם זאת, האופטימיות ביחס לעסקת סחר העצימה מחדש את שוק המניות ואת התחזית הכלכלית, והורידה את המשקיעים הספקנים מהצד.
תרשים לטווח הארוך של CAT (1992 - 2019)
TradingView.com
מגמת ירידה רב-שנתית רשמה שפל של שש שנים במחיר מותאם של 4.70 דולר בשנת 1992, לפני מגמה חזקה שהסתכמה בשנות השלושים $ בשנת 1997. ניסיון פריצה משנת 1999 נכשל, מה שחיזק את התנגדות הטווח תוך פינו את מקומו לירידה שהסתיים בשפל של ארבע שנים בקרב בני הנוער העליונים ברבעון הרביעי של 2002. זה סימן את השפל הנמוך ביותר ב -19 השנים האחרונות, אך ה- uptick שלאחר מכן נכשל בניסיון פריצה שני בשנת 2002, והניב סיבוב נוסף של פעולה בתחום הטווח..
הפריצה בשנת 2003 עלתה באש והפכה במהופך חזק במהלך שוק השור באמצע העשור. ההוצאות התעשייתיות בסין התרחשו באותה תקופה בקצב היסטורי, והצריכו כל מיני רכישות ציוד. המגמה התקיימה בסביבות 70 $ בשנת 2006, והניבה טווח מסחר ששבר את התמיכה בשנות ה 50- $ במהלך הקריסה הכלכלית של 2008. לחץ המכירה הסתיים סוף סוף בשפל של שש שנים בשנת 2009, ופינה את מקומו לגל התאוששות בצורת V שהשלים מסלול הלוך ושוב לשיא הקודם בשנת 2010.
המניה גברה את ההתנגדות בשנת 2011 אך התקדמה מעט, כאשר לחץ הקנייה התייבש מעל 115 $ בשנת 2011, במקביל לסחורות שיצאו ברחבי העולם. סין הייתה האשמה שוב, ודיווחה על ירידה קלה בשיעור צמיחת התוצר הסואן שלה, ומסמנת האטה שנמצאת בעיצומה יותר משמונה שנים לאחר מכן. פעולת המחירים החזיקה גבולות צרים יחסית לשנת 2015 ונשברה, והגיעה לשפל של שש שנים ברבעון הראשון של 2016.
הפריצה בספטמבר 2017 חצבה התקדמות מהירה לשיא כל הזמנים של ינואר 2018 במחיר של 173.24 דולר. לאחר מכן ירה הנשיא טראמפ את הזריקה הראשונה במלחמת הסחר, והפעילה היפוך חד, ואחריו החיסרון המתמיד לשפל בנובמבר על 112 דולר. המניה בדקה את הרמה בהצלחה בספטמבר 2019 והפכה לגבוהה יותר בחדות, והשלימה היפוך תחתון כפול וניתוק משמעותי מעל מגמת העלייה של 21 חודשים בירידה בסוף אוקטובר.
Outlook אל 2020
מתנד הסטוכסטיקה החודשי גילף דפוס שורי הדרגתי מאז יוני 2018, ונשך גבוה יותר במחזור קנייה רדוד שבסופו של דבר מתקרב לרמת קנייה יתר. זהו אזור מועיל, כשהוא מנבא כי שוורים ישמרו על השליטה לאורך הרבעון הרביעי של 2019. כתוצאה מכך, נסיגות לתמיכה בעקבות פריצת קו המגמה צריכות להציע הזדמנויות קנייה, לקראת השיאים הגבוהים יותר בעשור החדש.
גל העצרת הראשוני התהפך בשבוע שעבר בסמוך לרמת ה-.50 מכירה נמכרת ב- $ 150 בסך 150 $ ויכול היה לרדת דרך רמת.382 retracement ולהגיע לקו המגמה בשבועות הקרובים. אזור מחירים זה אמור לייצר תמיכה חזקה וגל התאוששות רענן שמגדל אל יעד תגמול גבוה יותר ב-.618 retracement ליד 160 $. המחסום ההרמוני ההוא סימן התנגדות חזקה באמצע 2018, והעלה את הסיכויים שהמניה תציב גבוה ביניים נוסף בסמוך לאזור המחירים ההוא.
בשורה התחתונה
המניה של קטרפילר פרצה מעל להתנגדות חזקה בשנות ה 130 $ ועלולה להציב עלייה משמעותית בחודשים הקרובים.
