עקומת הון היא ייצוג גרפי של השינוי בערך של חשבון מסחר לאורך תקופת זמן. עקומת מניות עם שיפוע חיובי בעקביות מצביעה על כך שאסטרטגיות המסחר של החשבון רווחיות, ואילו מדרון שלילי מראה שהם מניבים תשואה שלילית.
פירוק עקומת ההון
מכיוון שהיא מציגה נתוני ביצועים בצורה גרפית, עקומת הון היא אידיאלית לספק ניתוח מהיר של ביצועי האסטרטגיה. כמו כן, ניתן להשתמש בעקומות הון מרובות כדי להעריך ביצועים וסיכונים שונים של אסטרטגיות מסחר.
חישוב עקומת הון
נניח שההון ההתחלתי של סוחר הוא 25, 000 דולר והמסחר הראשון שלו בסך 100 מניות היה מחיר כניסה של 50 דולר ומחיר יציאה של 75 דולר. עמלת הסחר היא 5 דולר
המסחר נרשם בגיליון אלקטרוני כדלקמן:
הון התחלתי = הון התחלתי - ((מחיר כניסה x כמות המניות) - עמלה)
- 25, 000 $ - (($ 50 X 100) - $ 5) $ 25, 000 - ($ 5, 000 - $ 5) $ 25, 000 - $ 4, 995 $ 20, 005
הון התחלתי = הון התחלתי - ((מחיר יציאה x כמות המניות) - עמלה)
- $ 20, 005 + (($ 75 X 100) - $ 5) $ 20, 005 + ($ 7, 500 - $ 5) $ 20, 005 + $ 7, 495 $ 27, 500
חזור על התהליך לעיל עבור כל עסק חדש.
סחר בעקומת ההון
כל אסטרטגיות המסחר מייצרות עקומת הון עם תקופות ניצחון והפסד. הייצוג החזותי דומה לתרשים מלאי. סוחרים יכולים להחיל ממוצע נע, פשוט או מעריכי, על עקומת המניות שלהם ולהשתמש בו כאינדיקטור.
ניתן להכניס כלל פשוט לעצירת המסחר באסטרטגיה אם עקומת המניות תיפול מתחת לממוצע הנע. ברגע שעקומת המניות תעבור חזרה מעל הממוצע הנע, ייתכן שהסוחר ירצה להתחיל לסחור באסטרטגיה שוב. תוכנת אוטומציה לסחר מאפשרת לסוחרים לבצע בדיקה חוזרת של האסטרטגיה שלהם בכדי לראות כיצד זה היה מתפקד על נתונים היסטוריים. בדרך כלל זה כולל את היכולת לייצר עקומת הון עבור כל אסטרטגיה בה נעשה שימוש.
ניתן לחזק את כללי איתותי המסחר על ידי הוספת ממוצע נע נוסף לעיקול המניות והמתנה למעבר בין שני הקווים לפני שתתקבל החלטה להפסיק או להתחיל את האסטרטגיה. לדוגמה, אם הממוצע הנעה במהירות חוצה מעל הממוצע הנעה לאט, הסוחר היה מתחיל או מתחיל מחדש את האסטרטגיה שלהם, ואם הממוצע הנעה במהירות חוצה מתחת לממוצע נע באיטיות, הם היו עוצרים את האסטרטגיה שלהם.
