תוכן העניינים
- ההבדל
- ההחלפה
- ללא עומס
- עמלה
- יחס ההוצאה
- בשורה התחתונה
האם החופש אינו גדול? אם החזקת 401 בחסות חברה או 403 (ב), אתה יודע שהחברה שלך נתנה לך תחושת חופש כוזבת. הם אמרו שאתה "חופשי" לבחור מכל אחת מקומץ הקרנות הנאמנות שבחרו עבורך. הבחירה מבין הבחירות שלהם לא נראית כמו חופש רב, אבל אולי עשית את הצעד הנוסף ופתחת IRA.
עכשיו זה חופש. עם IRAs שנפתחו מחוץ לחברה שלך, יש לך אפשרות לבחור כמעט כל אפשרות השקעה בשוק. תשעים וארבעה מיליארד דולר מושקעים בחשבונות IRA בעלי כיוון עצמי, שם אנשים רבים בוחרים לממש את החופש של חשבון הפרישה הזה ולהכניס את כספם למניות ואג"ח בעצמם במקום להשתמש בקרנות נאמנות. עם זאת, חופש מגיע גם עם אחריות וסיכונים. הבחירות שלך גדלו מסביבות תריסר לאלפים. יתכן שאתה חושב שאתה תישאר בקרנות במקום במניות ואגרות חוב בודדות, וזו בחירה נבונה, במיוחד אם אתה חדש בהשקעה. עם זאת, באיזה סוג קרנות כדאי לבחור? קרנות נאמנות או קרנות נסחרות בבורסה (תעודות סל)?
Takeaways מפתח
- חשבונות פרישה פרטניים - IRA - מאפשרים לכם להשקיע דולרים לפני מס בגין צבירת עושר פרישה. המראות שלנו הם גמישים ותוכלו להשקיע במגוון רחב של נכסים. עד לאחרונה קרנות הנאמנות היו הדרך העיקרית לגוון או לגשת לסוגי נכסים שונים. בשני העשורים האחרונים קרנות הנסחרות בבורסה - תעודות סל - עקפו קרנות נאמנות לצורך הוספת חשיפה של מדד או מגזרי שוק. תעודות סל הן פחות יקרות בבעלות וסחר. יותר כמו מניות לאורך היום והופכות אותם לנוזלים יותר.
ההבדל
קרנות נאמנות מגיעות בשני זנים עיקריים: קרנות מנוהלות באופן פעיל ופאסיבי. קרנות מנוהלות באופן פעיל מעסיקות צוות של מנהלים מומחים ככל הנראה שקונים ומוכרים מוצרי השקעה מטעם הקרן, בניסיון להצליח יותר מהשוק בכללותו. קרנות מנוהלות באופן פסיבי מעסיקות צוות מחשבים בעלות שכר נמוך כדי לעקוב אחר מדד ונועדו לשקף את השוק.
תעודות סל, כמו קרן נאמנות מנוהלת באופן פסיבי, מנסות לעקוב אחר מדד, לרוב על ידי שימוש במחשבים, ונועדו גם לחקות את השוק. לדוגמה, נניח שיש לך תעודת סל כגון SPDR S&P 500 ו- S&P 500 יורד. אם זה יקרה, גם ערך תעודת הסל שלך יירד.
קרנות נאמנות ותעודות סל קיימות הבדלים רבים מתחת למכסה המנוע, אך רובן לא מעסיקות אותך במיוחד אם אתה רק מתחיל להשקיע. עם זאת, עליכם להבין כמה מההבדלים הללו.
ההחלפה
קרנות נאמנות נקנות ונמכרות לפי שווי הנכסים הנקי שלהן, או NAV, המחושב בסוף היום. תעודות סל נסחרות בדיוק כמו מניות. אתה יכול לקנות ולמכור מניות בכל עת במהלך היום במחיר הנוכחי, שמשתנה במהירות רבה. אתה יכול לרכוש מניה אחת של תעודת סל או מיליונים, אך עליהם להיות מניות מלאות. קרנות נאמנות עשויות לאפשר לך לרכוש שברים של מניה אחת ולאפשר לך לרכוש מניות רבות ככל שהיית רוצה.
עם זאת, בקרנות נאמנות לעיתים קרובות יש השקעות מינימליות גבוהות אם אתה מנסה לנהל את ה- IRA שלך.
ללא עומס
ישנן כל כך הרבה קרנות נאמנות בשוק, עד שלעתים אינן מומלצות בתשלום דמי עומס מכל סוג ומיותר. עומס הוא עמלה שאתה משלם כדי לקנות או למכור נתח בקרן נאמנות. המון מטען זה לרוב יועץ פיננסי שמכר לך את הקופה.
אין הרבה קרנות נאמנות עומסות בשוק אך אין תעודות סל עם דמי עומס. במקום זאת, אתה משלם סוג אחר של עמלה לרכישת תעודת סל.
עמלה
כשאתה קונה ומוכר מניה או תעודת סל, אתה צריך לשלם עמלה למתווך. לרוב, מדובר בתשלום קבוע ללא קשר למספר המניות שאתה קונה או מוכר. למרות שחשוב לקחת עמלות אלה בחשבון, ככל שאתה רוכש יותר מניות תעודת סל, כך העמלה חשובה פחות, מכיוון שהיא הופכת לאחוז קטן יותר מהמסחר.
יותר ויותר חברות תיווך מוסיפות תעודות סל ללא עמלה למגזין שלהן, מה שמסלק את הדאגה הזו.
יחס ההוצאה
הן בקרנות הנאמנות והן בתעודות הסל יש יחסי הוצאה - סכום הכסף לניהול הקרן.
לעיתים קרובות, לתעודות סל יש שיעורי הוצאות נמוכים יותר מאשר קרנות נאמנות מנוהלות באופן פעיל והם עשויים להיות בקנה אחד עם קרנות נאמנות מדד מנוהלות באופן פסיבי.
בשורה התחתונה
מכיוון שקרנות הנאמנות המנוהלות באופן פעיל ביותר לא יצליחו לנצח את השוק לאורך תקופה ארוכה, תשלום התשלומים הנוספים בעומסים ויחסי הוצאות עלול שלא להיות מושקע בכסף טוב. במקום זאת, שקלו קרנות נאמנות מנוהלות באופן פסיבי או תעודות סל. לשניהם אולי יש מקום בפורטפוליו שלך אך בגלל קלות הקנייה והמכירה, ואולי גם טיפול מס חיובי יותר, משקיעים רבים של IRA מגלים כי תעודות סל מתאימה יותר ליעדים ויעדיהם מאשר קרנות נאמנות.
