בבחירת קרן נאמנות, מול משקיע עומדות בפני מספר אפשרויות גדולות. בין ההחלטות היותר מבלבלות היא הבחירה בין קרן עם אפשרות צמיחה לבין קרן עם אפשרות להשקעה מחדש של דיבידנד. לכל סוג של קרן יתרונות וחסרונות, וההחלטה על התאמה טובה יותר תלויה בצרכים ובנסיבות האישיות שלך כמשקיע.
Takeaways מפתח
- משקיעי קרנות נאמנות שאינם רוצים לקחת את דמי הדיבידנד שלהם יכולים לבחור באופציית צמיחה או באפשרות להשקיע דיבידנד מחדש. עם אפשרות צמיחה, המשקיע מאפשר לחברת הקרן להשקיע את תשלומי הדיבידנד בניירות ערך נוספים ובסופו של דבר לגדול את כספם. עם השקעות מחדש של דיבידנד, מנהלי הקרנות רשאים להשתמש בתשלומי דיבידנד בכדי לקנות יותר מניות בקרן מטעם המשקיע. מחזיקי פרישה פרטיים (IRA) אינם יכולים לקחת תשלומי דיבידנד לפני הפרישה ללא קנסות ובמקום זאת עליהם לבחור להשקיע מחדש.
קרנות נאמנות עם אפשרות צמיחה
אפשרות הצמיחה בקרן נאמנות פירושה שהמשקיע בקרן לא יקבל דיבידנדים שעשויים לשלם על ידי המניות בקרן הנאמנות. חלק מהמניות משלמות דיבידנדים רגילים, אך על ידי בחירת אפשרות צמיחה, בעל קרן הנאמנות מאפשר לחברת הקרנות להשקיע מחדש את הכסף שהיא אחרת תשלם למשקיע בצורה של דיבידנד. כסף זה מגדיל את ערך הנכסים הנקי (NAV) של קרן הנאמנות.
אפשרות הצמיחה אינה טובה עבור המשקיע שמעוניין לקבל תשלומי מזומן קבועים מהשקעותיו. עם זאת, זוהי דרך למקסם את ה- NAV של הקרן ועם מכירת קרנות הנאמנות לממש רווח הון גבוה יותר על אותו מספר מניות שהוא / היא רכשו במקור. הסיבה לכך היא שכל הדיבידנדים שהיו משתלמים שימשו על ידי חברת הקרנות כדי להשקיע במניות רבות יותר ולגדול כספי הלקוחות. במקרה זה, המשקיע אינו מקבל יותר מניות, אך מניותיו / ים של הקרן עולה בערך.
קרנות נאמנות עם אפשרות השקעה בדיבידנד
אפשרות השקעת הדיבידנד שונה לגמרי. דיבידנדים שישולמו אחרת למשקיעים בקרן משמשים לרכישת מניות נוספות בקרן. שוב, מזומן אינו משולם למשקיע כאשר משולמים דיבידנדים על המניות בקרן. במקום זאת, משתמשים במזומנים באופן אוטומטי על ידי מנהלי הקרנות לרכישת יחידות קרנות נוספות מטעם המשקיעים ולהעבירם לחשבונות המשקיעים האישיים.
שיטה זו מגדילה את מספר המניות שבבעלותן לאורך זמן ומביאה בדרך כלל לכך שהחשבון גדל בערכו בקצב מהיר יותר מאשר אם לא הושקעו דיבידנדים מחדש. חברות השקעות רבות מציעות שירות זה לבעלי המניות ללא עלות.
המשקיעים מממשים רווח הון ממכירת יחידותיהם בקרן, שבמקרה של אפשרות השקעת הדיבידנד ככל הנראה יהיו יחידות קרן רבות יותר ממה שהתחילו איתן.
בין שאתה בוחר קרן נאמנות עם אפשרות להשקעה מחדש של דיבידנד או אפשרות צמיחה, אתה בוחר לוותר על תשלומי דיבידנד רגילים לטובת מתן אפשרות לקרן להשתמש בכסף הזה בכדי להגדיל את אחזקותיך.
בחירת אפשרות חלוקת דיבידנד
ברוב המקרים, על בעלי המניות לשאלה האם הם מעדיפים להשקיע דיבידנדים מחדש או לשלם אותם. חריג לכך יהיה במקרה של חשבונות פרישה פרטיים (IRA). דיבידנדים בחשבונות IRA חייבים להשקיע מחדש על ידי בעלי מניות שטרם הגיעו לגיל הפרישה, כך שהם לא יצטרכו עונשי משיכה מוקדמים משירות הכנסות הפנים (IRS).
תשלומי דיבידנד
בתרחיש של תשלומי דיבידנד, חלוקות דיבידנד שביצע קרן הנאמנות משולמות ישירות לבעל המניות. אם בעל המניות בוחר באפשרות זו, דיבידנדים בדרך כלל מוחלפים ישירות לחשבון מזומן, מועברים אלקטרונית לחשבון בנק או נשלחים באמצעות המחאה. כפי שקורה באופציית השקעת הדיבידנד מחדש, בעלי המניות ברוב המקרים אינם נושאים עמלות בגין תשלום הדיבידנדים שלהם במזומן.
בחירה להשקיע מחדש דיבידנדים או לשלם אותם אינה משפיעה על השלכות המס של דיבידנדים אלה. מבחינת מס, חלוקת דיבידנדים מטופלים זהה בשני המצב.
בעל מניות יכול לבחור לדלג הן על אופציות ההשקעה בצמיחה והן על השקעה מחדש של דיבידנד ובמקום זאת ישלמו הדיבידנדים ישירות; בתרחיש זה הכספים משולמים ישירות למשקיע.
משקיעים צעירים: האם אכפת לך מדיבידנדים?
בשורה התחתונה
אף קרן נאמנות אחת אינה מושלמת עבור כל משקיע; בגלל זה יש כל כך הרבה בחוץ עם כל כך הרבה אפשרויות שונות. כאשר אתה משקיע בקרן נאמנות, כדאי לבחון את התכונות הספציפיות שלה, כדי להימנע מהשקעה בקרן שאינה מתאימה לדרישות הייחודיות שלך לצמיחה או לתשלום מזומן.
