מניות בניית בתים קיבלו השבוע דחיפה נחוצה לאחר דוחות רווח מוצקים של שחקנים מובילים בתעשייה ועידוד נתונים כלכליים המראים שיפור במכירות הבתים החדשים בחודש שעבר.
לשכת ה- USCensus ומשרד השיכון והפיתוח העירוני פרסמו דו"ח חודשי שהראה כי מכירות הבתים החדשות עלו ביוני ב -7% לרשום שיעור שנתי מותאם עונתי של 646, 000 יחידות לחודש, המהווה 4.5% צמיחה לשנה שעברה. למרות שהמספר החמיץ את הציפיות ב -10, 000 יחידות, הוא עדיין מייצג התאוששות מחודשיים רצופים של ירידה ומסמן שיפור משמעותי לעומת 604, 000 הקריאה במאי.
פרשני השוק מייחסים שיפור בסנטימנט של בנאי הבית וירידה בשיעור המשכנתא יחד עם אבטלה נמוכה לדיווח המהיר של יוני. על פי נתונים של תאגיד המשכנתא הפדרלי למשכנתאות, הידוע בכינויו פרדי מק, שיעור המשכנתא הקבוע בן 30 שנה ירד לממוצע של 3.81% מכמעט 5% בנובמבר, כפי שפורסם ב- CNBC.
סוחרים העוקבים אחר הסקטור צריכים לפקח על שלושת בנייני הבתים הגדולים הללו שעשויים לראות רכישת המשך בהתבסס על סביבת המאקרו התומכת הבסיסית וסיכון קלט בתחושת המשקיעים. בואו נסקור את הרווחים השנייה של כל הרבעון השני (הרבעון השני) ונדון בטקטיקות מסחר אפשריות.
Lennar Corporation (LEN)
חברת Lennar, מבוססת מיאמי (LEN), פועלת כבונה-בית בעיקר תחת המותג Lennar בארצות הברית, וממוקדת רוכשי בית למבוגרים בפעם הראשונה, להעברה ולפעילות. החברה מספקת גם מימון משכנתא ושירותים נלווים ללקוחותיה באמצעות מגזר השירותים הפיננסיים. לנר עקף את אומדני הרווחים ברבעון השני ברבעון השני ב -15% ואת תחזיות ההכנסות בשיעור של 8.8%, תוך ציטוט משופר והגדלת הביקוש מירידות הריבית לתוצאות הסולידיות. המניה של בונה הבית מהווה שווי שוק של 15.02 מיליארד דולר, מנפיקה תשואת דיבידנד של 0.34% והיא עולה 22.30% בשנה עד היום (YTD) נכון ל -26 ביולי 2019.
לאחר שקבע גבוה ב- YTD ב -54.45 דולר ב -16 במאי, מניות לנר ירדו לכיוון הממוצע הנע ה -200 יום פשוט (SMA) וקו התמיכה האופקית על 46 דולר. עם זאת, ביום המסחר של יום חמישי, מחיר המניה פרץ מעל תבנית טריז נופלת, אירוע שעשוי לעורר קנייה נוספת בימים ובשבועות הבאים. כמו כן, צלב שנערך לאחרונה על קו ההתבדלות הממוצע ההתכנסות הממוצע (MACD) מעל קו האות מצביע על מומנטום הפוך נוסף. מי שלוקח עמדה ארוכה צריך לחפש בדיקה חוזרת של שיאי התנופה של מאי ויוני ברמה של 54 $. סוחרים יכלו לבצע הזמנת עצירה מתחת לשפל של אתמול במחיר של 47.06 $ או ממש מתחת לקו המגמה הנמוך של דפוס ה טריז, בהתאם לסובלנות הסיכון.
PulteGroup, Inc. (PHM)
PulteGroup, Inc. (PHM) עוסקת בעסקי בניית בתים, רוכשת ופיתוח קרקעות להקמת בתים. בניית הבית המבוססת על אטלנטה מציעה מגוון עיצובים, כולל צמודי קרקע צמודי קרקע, בתים משותפים ודופלקסים תחת שמות מותגים שונים כמו Pulte Homes ו- Del Webb. כמו לנר, גם 8.74 מיליארד הדולר מציעים מימון משכנתא לרוכשי בתים פוטנציאליים. PulteGroup הציגה רווחים למניה ברבעון השני של 86 סנט, ועברו את הציפיות ברחוב של 82 סנט למניה. ההכנסות הסתכמו ב -2.49 מיליארד דולר, ועולות על הערכות של 2.48 מיליארד דולר. התוצאות החזקות הובילו את RBC שוקי ההון לשדרג את המניה של PulteGroup מ"מצב תחת ביצועים "ל"ביצועי מגזר". נכון ל -26 ביולי 2019, מניות PulteGroup מציעות תשואת דיבידנד של 1.42% והחזירו כמעט 20% על השנה.
מחיר המניה של בונה הבית נסחר לצדדים בשלושת החודשים הראשונים של השנה לפני שעלה במגמה של מעל 13% בין אפריל ליוני. למרות התוצאות הרבעוניות הסולידיות של החברה, מחיר המניה צנח בשיעור של 8.3% ביום בו דיווחה כאשר המשקיעים התנפלו על תחזית פוחתת זהירה לשנה שלמה. מאז, המניה השתמשה ברמת תמיכה מכרעת ב -31 דולר כמקפצה, וקפצה מעל 3% יותר במסחר ביום חמישי. מי שרוכש כאן צריך לצפות למעבר לשער ינואר 2018, המתנשא לגובה של 34.48 דולר, תוך ניהול סיכון עם עצירה הממוקמת איפשהו מתחת לשפל של החודש במחיר 30.26 דולר.
M / I Homes, Inc. (MHO)
M / I Homes, Inc. (MHO) פועלת כבונה של בתים צמודי קרקע בעיקר ברחבי אזור המערב התיכון, החוף המזרחי והדרומי של ארצות הברית. החברה בקולומבוס, אוהיה, ממוקדת לרוכשי בתים ברמת כניסה, מעבר דירה ויוקרה. בנוסף למתן שירותי בניית בתים, M / I Homes מציעה הלוואות משכנתא ושירותי כותרת. חברת בניית הבית דיווחה על הרווח הנקי ברבעון השני של 1.08 דולר כדי לספק הפתעה ברווחים של 25.58%. ההכנסות עלו גם על אומדני הקונצנזוס ב -17.34% והסתכמו ב -623.69 מיליון דולר. זה הרבעון השלישי ברציפות שהחברה עברה את תחזיות ה- EPS של אנליסטים. המסחר נסחר במחיר של 33.19 דולר עם שווי שוק של 953.51 מיליון דולר. המניה החזירה תשואה מרשימה של 57.90%, אשר הצליחה את ביצועי הבנייה למגורים ב -26.79% בתקופה המקבילה ליום 26 ביולי 2019.
מניות M / I Homes עלו בכ- 9% ביום רביעי, 24 ביולי, לאחר הרווחים הרבעוניים מעוררי ההשראה. פריצה מעל משולש עולה של שישה חודשים על נפח מעל הממוצע עשויה לשמש כזרז לפעולה מחודשת יותר של מחיר הפוך. סוחרים שייקחו כניסה צריכים לשקול לעקוב אחר עצירה מתחת לנמוך של הנר הקודם כדי לרכב כמה שיותר מומנטום. לחלופין, סוחרים שמרנים יותר עשויים להחליט לחכות למצב של נסיגה ולבצע הזמנת גבול בסמוך לנקודת הפריצה הראשונית ב 30 $, המשמשת כיום כאזור תמיכה חשוב. תחת תרחיש זה, חשוב על קביעת צו עצירה-הפסד מתחת ל- SMA ל -50 יום ולמקד לעבור להתנגדות ברמה של $ 34.
StockCharts.com
