מהי עקומת הלפר?
עקומת הלפר היא תיאוריה שפותחה על ידי הכלכלן בצד ההיצע ארתור לאפר, כדי להראות את הקשר בין שיעורי המס לסכום הכנסות המס שגבו ממשלות. העקומה משמשת להמחשת טענתו של לאפר שלפעמים קיצוץ בשיעורי המס יכול להגדיל את סך הכנסות המס.
Takeaways מפתח
- עקומת לאפר מתארת את הקשר בין שיעורי מס לסך הכנסות המס, עם שיעור מס אופטימלי שממקסם את סך הכנסות המס הממשלתיות. אם המסים גבוהים מדי לאורך עקומת לאפר, הם ירתיעו את הפעילות הממוסה, כגון עבודה והשקעות, מספיק כדי להפחית בפועל את סך הכנסות המס. במקרה זה, קיצוץ בשיעורי המס גם יעורר תמריצים כלכליים ויגדיל את הכנסות המס. עקומת הלפר שימשה כבסיס להפחתת מס בשנות השמונים בהצלחה לכאורה, אך נמתחה ביקורת על רקע מעשי על בסיס הנחותיו הפשטניות, ועל בסיס נימוקים כלכליים כי הגדלת הכנסות הממשלה עשויה לא תמיד להיות מיטבית.
הבנת עקומת הלפר
עקומת הלפר מבוססת על הרעיון הכלכלי שאנשים יתאימו את התנהגותם אל מול התמריצים הנוצרים כתוצאה משיעורי מס הכנסה. שיעורי מס הכנסה גבוהים יותר מורידים את התמריץ לעבוד ולהשקיע בהשוואה לשיעורים נמוכים יותר. אם השפעה זו גדולה מספיק, פירוש הדבר כי בשיעור מס כלשהו, ועלייה נוספת בשיעור תביא למעשה לירידה בסך הכנסות המס. לכל סוג של מס יש שיעור סף שמעליו התמריץ לייצר יותר פוחת, ובכך מצמצם את כמות ההכנסות שהממשלה מקבלת.
בשיעור מס של 0%, הכנסות המס הן כמובן אפס. ככל ששיעורי המס עולים מהרמות הנמוכות, הכנסות המס שגבות הממשלה גם גדלות. בסופו של דבר, אם שיעורי המס יגיעו למאה אחוז, המוצגים כימין הקיצוני בעקומת הלפר, כל האנשים היו בוחרים שלא לעבוד כי כל מה שהם הרוויחו יעבור לממשלה. לכן נכון בהכרח שבשלב מסוים בטווח בו הכנסות המס חיוביות, עליו להגיע לנקודה מקסימאלית. זה מיוצג על ידי T * בתרשים למטה. משמאל ל- T * עלייה בשיעור המס מעלה יותר הכנסות מכפי שאבדה לקיזוז התנהגות העובדים והמשקיעים. הגדלת שיעורים מעבר ל- T * עם זאת תגרום לאנשים לא לעבוד הרבה או בכלל לא, ובכך להפחית את הכנסות המס הכוללות.
תמונה מאת ג'ולי באנג © Investopedia 2019
לכן בכל שיעור מס לימין T *, הפחתה בשיעור המס תגדיל את סך ההכנסות. צורת עקומת הלפר, וכך מיקום T * תלויה בהעדפות עובדים ומשקיע בעבודה, פנאי והכנסה, כמו גם טכנולוגיה וגורמים כלכליים אחרים. ממשלות היו רוצות להיות בנקודה T * מכיוון שזו הנקודה בה הממשלה גובה את הסכום המרבי של הכנסות ממסים בעוד שאנשים ממשיכים לעבוד קשה. אם שיעור המס הנוכחי נמצא מימין ל- T *, אז הפחתת שיעור המס תעורר צמיחה כלכלית על ידי הגברת התמריצים לעבוד ולהשקיע, ותגדיל את הכנסות הממשלה מכיוון שיותר עבודה והשקעות פירושו בסיס מס גדול יותר.
עקומת הלפר הסבירה
הפרזנטציה הראשונה של עקומת לאפר הוצגה על מפית נייר בשנת 1974 כאשר מחבריה שוחחו עם אנשי צוות בכירים בממשל הנשיא ג'רלד פורד על העלאת הצעת שיעורי מס באמצע תקופת מחלה כלכלית שהביאה את המדינה.. באותה תקופה, רובם האמינו כי עליית שיעורי המס תגדיל את הכנסות המס.
לאפר התנגד כי ככל שנלקח יותר כסף מעסק מכל דולר הכנסה נוסף בצורת מיסים, כך פחות כסף יהיה מוכן להשקיע. סביר יותר כי עסק ימצא דרכים להגן על הונו מפני מיסוי או להעביר מחדש את כל פעילויותיו או חלקם מעבר לים. המשקיעים נוטים פחות לסכן את הונם אם ייקח אחוז גדול יותר מהרווחים שלהם. כאשר העובדים רואים חלק הולך וגדל מתשלומי המשכורת שלהם נלקחים עקב מאמץ מוגבר מצדם, הם יאבדו את התמריץ לעבוד קשה יותר. להרכיב כל אלה עשויים להיות פחות הכנסות כוללות שנכנסו אם יועלו שיעורי המס.
לאפר טען עוד כי ההשפעות הכלכליות של צמצום התמריצים לעבודה והשקעה באמצעות העלאת שיעורי המס יפגעו בימים הטובים ואף גרועות יותר בעיצומה של כלכלה עומדת. תיאוריה זו, כלכלה לצד היצע, הפכה לימים אבן יסוד במדיניותו הכלכלית של הנשיא רונלד רייגן, שהביאה לאחת מקיצוצי המס הגדולים בהיסטוריה. בתקופת כהונתו, התקבולים השנתיים של הממשלה הפדרלית השוטפים הסתכמו בין 344 מיליארד דולר בשנת 1980 ל -550 מיליארד דולר בשנת 1988, והכלכלה גברה.
עקומת לאפר
האם עקומת הלפר היא פשוט תיאוריה פשוטה מדי?
ישנן כמה בעיות מהותיות עם עקומת לאפר - ראוי לציון שהוא פשטני מדי בהנחותיו. ראשית, שההכנסה המיטבית ממיסוי שיעור המס T * היא ייחודית וסטטית, או לפחות יציבה. שנית, כי צורת עקומת הלפר, לפחות בסביבת שיעור המס הנוכחי ו- T * ידועה או אפילו יודעת בפני קובעי המדיניות. לבסוף, מקסום או אפילו הגדלת הכנסות ממסים היא יעד רצוי למדיניות.
במקרה הראשון, קיומו של T * תלוי לחלוטין בצורת עקומת הלפר. התפיסה העומדת בבסיס עקומת הלפר מחייבת רק שההכנסה ממסים תהיה אפסית ב- 0% וב- 100%, וחיובית בין לבין. זה לא אומר דבר על הצורה הספציפית של העקומה בנקודות שבין 0% ל 100% או על מיקום T *. צורת עקומת הלפר בפועל עשויה להיות שונה באופן דרמטי מהעקומה הפשוטה והשיא העליונה המתוארת בדרך כלל. אם לעיקול יש מספר שיאים, כתמים שטוחים או הפסקות, יתכן וקיימים מספר T *. אם העקומה מוטה עמוק לשמאל או לימין, T * עשוי להתרחש בשיעורי מס קיצוניים כמו שיעור מס של 1% או שיעור מס של 99%, מה שעלול להכניס את מדיניות המקסום של הכנסות ממס לעימות רציני עם הון חברתי או מטרות מדיניות אחרות. יתרה מזאת, כשם שהמושג הבסיסי אינו בהכרח מרמז על עקומה מעוצבת בפשטות, אין זה מרמז שעקומת Laffer מכל צורה תהיה סטטית. עקומת הלפר עשויה לשנות בקלות ולשנות צורה לאורך זמן, מה שאומר שכדי למקסם את ההכנסות, או סתם להימנע מירידה בהכנסות, על קובעי המדיניות להתאים כל הזמן את שיעורי המס.
זה מוביל לביקורת השנייה, שלפיה קובעי המדיניות בפועל לא יוכלו לראות את צורת עקומת הלפר, את מיקומה של T *, בין אם קיימים מספר רב של T *, או האם ואיך עקומת הלפר עשויה להשתנות לאורך זמן. הדבר היחיד שקובעי המדיניות יכולים לצפות באמינות הוא שיעור המס הנוכחי ותקבולי הכנסות נלווים (ושילובי שיעורים והכנסות בעבר). כלכלנים יכולים לנחש מה יכולה להיות הצורה, אך רק ניסוי וטעייה יכולים למעשה לחשוף את הצורה האמיתית של העקומה, ורק בשיעורי המס שיושמים בפועל. העלאת או הורדת שיעורי המס עשויה להעביר את התעריף לכיוון T *, או שלא. יתרה מזאת, אם לעיקול הלפר יש צורה אחרת מלבד הפרבולה המוערכת הפשוטה והשיאה היחידה, אזי הכנסות ממסים בנקודות בין שיעור המס הנוכחי ל- T * יכולות להיות טווח ערכים גבוה או נמוך יותר מההכנסות בשיעור הנוכחי וזהה או נמוך מ- T *. עלייה בהכנסות ממסים לאחר שינוי בשיעור לא בהכרח תאותת כי התעריף החדש קרוב יותר ל- T * (וגם לא ירידה בסימן ההכנסות שהוא נמצא רחוק יותר). חמור מכך, מכיוון ששינויים במדיניות המס נעשים ומוחלים לאורך זמן, צורת עקומת הלפר עשויה להשתנות; מעצבי מדיניות מעולם לא יכלו לדעת אם עלייה בהכנסות ממסים בתגובה לשינוי בשיעור המס מייצגת תנועה לאורך עקומת לאפר לכיוון T *, או שינוי בעיקול לאפר עצמו, עם T * חדש. קובעי מדיניות שמנסים להגיע ל- T * יתגייסו למעשה בחושך אחרי מטרה נעה.
לבסוף, לא ברור מטעמים כלכליים שמקסום או הגדלת הכנסות הממשלה (על ידי מעבר לכיוון T * על עקומת לאפר) הוא אפילו יעד מתאים לבחירת שיעורי המס. יכול להיות שבמקרה יכול להיות שממשלה יכולה לענות על צרכיהם שאינם מספקים אחרת של אזרחיה ולספק את כל הסחורות הציבוריות הדרושות ברמת הכנסה מסוימת הנמוכה מהמקסימום שהיא יכולה להפיק מהמשק, אולי הרבה יותר תלוי בעמדה של T *. אם כן, אם בהתחשב בבעיות הסוכן הראשי שנחקר היטב, בעיות שכר דירה, ובעיות ידע המתעוררות עם הקצאת משאבים מונעת פוליטית, הצבת כספים נוספים בקופות ציבוריות מעבר לרמה מיטבית חברתית זו עשויה רק לייצר עלויות חברתיות מיותרות, חוסר יעילות, וירידות במשקל מת. מקסום הכנסות המס הממשלתיות על ידי מיסוי ב- T * עשוי גם למקסם את העלויות הללו. מטרה מתאימה יותר עשויה להיות להגיע להכנסות המינימום הנדרשות בכדי להשיג רק את יעדי המדיניות ההכרחיים מבחינה חברתית, שנראו כמעט ההפך הגמור ממטרת עקומת לאפר.
