כריית זהב מושכת עניין רב בסחר קמעוני למרות ששוק השור הזהב הסתיים בשנת 2010. סוחרים יכולים לשחק בכורים של כורי זהב בודדים אם יעשו שיעורי בית, אך השקעה בקרנות הנסחרות במגזרים (ETF) מציעה אלטרנטיבה קלה יותר, עם חשיפה רחבה ל הענף ברמות היוון שונות. משקיעים רבים מעבירים עתיד זהב פיזי וזהב, ומעדיפים חשיפה לתעשיית כריית הזהב באמצעות תעודות סל ומכשירים תחרותיים פחות נזילים.
כמה תעודות תעשיות כריית זהב בולטות כוללות תעודות סל הכורים VanEck Vectors Gold ETF (GDX), הכורים של VanEck Vectors Junior Gold Miners ETF (GDXJ), ה- iShares MSCI Global Gold Miners ETF (RING), הווקטורים VanEck Vectors Junior Miners ETF (GDXJ) וה- ETD (GDXJ) דירקסיון כורי זהב יומיים נושאים מניות 3X (DUST). כל המידע כאן היה עדכני החל מה- 20 בנובמבר 2018.
תעודת סל הכורים של VanEck Vectors
תעודת סל הכורים של VanEck Vectors מבקשת לשכפל את מדד הכורים לכריית הזהב של NYSE (GDMNTR), העוקב אחר הביצועים הכוללים של חברות המעורבות בענף כריית הזהב. ל- GDX סף היוון שוק בסך 750 מיליון דולר שמבטל כורים זוטרים ופעולות אחרות בגודל קטן יותר.
התשואה השנתית הממוצעת של הקרן לאורך 10 שנים היא -0.43% ויחס ההוצאות שלה הוא 0.53%. סוחרים קמעונאיים וקרנות מסורתיות חולשים על השוק הזה, כאשר אנשי מקצוע נוטים יותר לחפש הצגות ישירות באמצעות מניות זהב של SPDR (GLD) או שוק החוזים העתידיים.
הקרן הוסיפה חשיפה בינלאומית לתיק שלה בשנת 2013 כדי להפחית את ההשפעה של תנודות המטבע. יותר ממחצית מהנכסים נטו של תעודת הסל 8.58 מיליארד דולר מושקעים בחברות קנדיות.
תעודות סל תעודת סל כורים של VanEck Vectors Junior
המשקיעים יכולים להשיג חשיפה לחברות עם כובע זעיר המעורבים בכריית זהב באמצעות תעודת סל הכורים VanEck Vectors Junior Gold Miners ETF (GDXJ). הקרן מבקשת לשכפל את מדד הכורים העולמי לכריית ג'וניור ג'וניור (MVGDXJTR), שמטרתה לעקוב אחר הביצועים של חברות בעלות שווי שווי קטן העוסקות בכריית זהב וכסף. החברות הקנדיות מהוות כ -45% מתיק הקרן, ועשר האחזקות המובילות שלה מהוות כ -43% מהנכסים נטו שלה.
התשואה השנתית הממוצעת של הקרן לאורך חמש שנים היא -5.16% ויחס ההוצאות שלה הוא 0.54%. מכשיר זה נחשב ספקולטיבי ביותר מכיוון שלפעולות זהב זוטרות רבות יש סיכויים חזקים אך הכנסות מוגבלות.
תעודת סל iCIares MSCI Global Gold Miners
קרן זו מבקשת לעקוב אחר מדד ה- MSCI ACWI Select Gold Miners Investable Market, המציע חשיפה לחברות גלובליות שמרוויחות רוב מהכנסותיה מכריית זהב. כמעט מחצית מהנכסים נטו של 178.26 מיליון דולר של הקרן מושקעים בחברות קנדיות, ואחריה ארצות הברית עם 16.56% ואוסטרליה עם 13.06%.
התשואה השנתית הממוצעת של תעודת סל ה- iShares MSCI Global Gold Miners במשך חמש שנים היא -6.79%, ויש לה יחס הוצאות נמוך יחסית של 0.39%.
תעודות סל ממונפות בכריית זהב
שני תעודות סל ממונפות חולשות על קבוצת כריית הזהב הבינונית וההנמוכה הגבוהה, דירקסיון דיילי כורי זהב 3X מניות (NUGT) ודירקסיון דיירי כורי זהב יומיים נושאים מניות 3X (DUST). ל- NUGT יחס הוצאות של 1.20%, ו- DUST יחס הוצאה של 1.08%.
שני תעודות הסל מבקשות תשואות יומיות, תוך חשיפתן להשפעה של קונטנגו ופיגור. NUGT מבקשת לספק תוצאות השקעה יומיות של שלוש פעמים, או 300%, מביצועי מדד הכרייה של ארה"ב מזהה NYSE. DUST מבקשת לספק תוצאות השקעה יומיות של -300% התשואה של אותו מדד מדד.
