מה זה חסכון לא צבאי
חסכון יחידתי הוא חברת אחזקות בעלת שכר השולטת בישות חסכונית אחת. חסרי איחוד היסטורי עשויים לעסוק במגוון פעילויות רחב יותר מחברות אחזקות בנקאיות, עם זאת, הן נתונות תחת הגבלות גוברות מאז המשבר הכלכלי של 2008.
שוברים את החסכון האחיד
חסכוני איחוד, הידועים גם כחברות אחזקה וחיסכון, או SLHC, הם סוג של חברת אחזקות המחזיקה בעיקר נכסים בהשקעות חסכוניות. מוסדות חסכוניים, הידועים גם כעמותות חסכון והלוואות, מציעים מגוון מוצרים צר יותר מאשר מוסדות פיננסיים אחרים. ההתמקדות שלהם בשירות לקוחות וקהילה פירושה בדרך כלל שהם עוסקים במוצרי בנקאות בסיסיים מסורתיים כמו חשבונות חיסכון ובדיקה, הלוואות לבית, הלוואות אישיות, הלוואות רכב וכרטיסי אשראי.
היסטוריה רגולטורית
מכיוון שהחוסקים נטו לשרת את צרכי הלקוחות ולא את רצונות המשקיעים, הם פעלו בתחילה תחת פיקוח פחות רגולטורי בארה"ב. משטרי הרגולציה הקודמים אפשרו לחסידים יחידים לפתוח סניפים בכל מקום בארה"ב שלא כמו בנקים גדולים, חסידים יחידתיים יכלו להקצות עד 20 אחוז מנכסיהם להלוואות מסחריות כל עוד המשיכו להחזיק לפחות 65 אחוז מנכסיהן בהשקעות חסכוניות, כמו משכנתא למגורים או ניירות ערך מגובים במשכנתא.
בשנות השמונים עברה ענף החיסכון וההלוואות משבר לאחר שזרימים עסקו בפעילות פיננסית מסוכנת בניסיון לכסות הפסדים שנגרמו על ידי מפקידים שהעבירו את מזומנם מכספי הכספים לקרנות שוק הכספים בשעה שהריבית עלתה בסוף שנות השבעים. בשנת 1989, חלק גדול מהתעשייה קרס לאחר שגרסות כושלים גרמו לחדלות פירעון של חברת הביטוח החיסכון והלוואות הפדרלית, או FSLIC, שביטחה פיקדונות.
חוק המודרניזציה של השירותים הפיננסיים משנת 1999, המכונה גם "חוק Griley Leach Bliley", אוסר על משרד הפיקוח על חסכון, או OTS, לקבל כל בקשה חדשה לסינון יחידה. מאז אותה תקופה, הממשלה הפדרלית הגדילה את ההגבלות על חסרי היחידה הנותרים. מעבר חוק הרפורמה והגנת הצרכן של דוד-פרנק בוול סטריט בשנת 2010 ביטל את ה- OTS, שסבל מהשלכות של עוולות בהתמוטטות IndyMac וכישלונם של AIG במהלך המשבר הכלכלי של 2008. דודד-פרנק העביר פיקוח על חסכנים יחידתיים סבא למועצת הפדרל ריזרב.
מבני חסכון ובעלות בעלות
חסרי איחוד מייצגים את אחד משני מודלי הבעלות לחברות חיסכון והלוואות. תחת מבנה בעלות הדדי, המפקידים והלווים מקבלים בעלות חלקית על החיסכון וההלוואה כאשר הם מקיימים עסקים עם החברה. חסרי איחוד מציעים לקבוצה קטנה יותר של משקיעים דרך לשלוט בחיסכון והלוואה באמצעות רכישת מניות בחברת האחזקות שבבעלותה החסכון.
