בעוד שמפיצי מספרים ואנליסטים כמותיים יכולים לעשות הרבה כסף בשוק המניות, המשקיעים המצליחים ביותר משתמשים גם בפסיכולוגיה ככלי לשיפור התשואות. אנו נספק כמה טיפים שיכולים לעזור לך לשפר את הלך הרוח שלך בהשקעה, לכוון את החשיבה שלך ישר ולהתחיל לחשוב כמו רמה גבוהה בבורסה.
הדרכה: תעשיות השקעות מרכזיות
טיפ מס '1: הימנע מפאניקה
פאניקה היא רגש שגורם לנו לקבל החלטות לא הגיוניות - למכור מניה מתי יש להחזיק אותה, או לקנות מניה כשייתכן שהיא צריכה להימכר. (לקבלת תובנה נוספת, קרא כיצד משקיעים גורמים לעיתים קרובות לבעיות השוק .)
כמובן שאי אפשר לחסל כליל את האינסטינקט הבסיסי שלנו להיבהל, ולכן המפתח הוא לשלוט בו. ג'ים קרמר מייחס חלק מההצלחה שלו לעובדה שהוא תמיד האמין שהוא רק משכורת משורת האבטלה. אבל במקום לתת לפאניקה הזו לאכול אותו, הוא רתם אותה. הוא השתמש ברגש כדי לגרום לו לבצע מחקר מעמיק יותר ולהשיג רגל על התחרות. כל אחד יכול להשתמש באותה אסטרטגיה ולהחליט להפוך למשקיעים טובים יותר.
לבסוף, נסה לצעוד חדשות רעות בשוק ולנתח את המצב ביסודיות לפני שתפעל בהן. על ידי עיכוב החלטת השקעה אפילו בכמה דקות, תהליך המחשבה שלך יכול להתבהר לאין שיעור.
טיפ מספר 2: קחו בחשבון את הקטליזטורים הקרובים
בעוד שגורואים בשוק המניות כמו פיטר לינץ 'וורן באפט עודדו את המשקיעים להתמקד בטווח הרחוק יותר, יש מה לומר לעיתוי רכישה או מכירה סביב זרז פוטנציאלי לטווח הקרוב. (למידע נוסף, ראה Think Like Warren Buffett .)
לדוגמא, משקיע לטווח הארוך שקנה מניות של ג'נרל מוטורס (NYSE: GM) בתחילת 2005 מכיוון שהמניה נראתה "זולה" ראה את ההשקעה מאבדת 50% מערכה בתוך שנה. לו אותו משקיע היה מוכן לעלות לסיכונים הקרובים לעלייה בדלק הדלק ומחכה עד שהמלאי יתייצב באביב 2006 לפני הרכישה, הוא או היא יעלו בערך 30% מההשקעה עד חג המולד.
השקיעו לטווח הארוך, אך קחו בחשבון את האפשרות שאירועים מסוימים עשויים להשפיע לטובה או לשלילה על ההשקעה שלכם; השתמש במידע זה כדי להעריך מתי לקנות.
טיפ מספר 3: יש עמדת Fallback
על המשקיעים לזכור תמיד עמדת נפילה, בין אם זה קביעת הפסד עצירה נפשית במחיר של 10% או 15% מתחת לרכישה שלהם, או זיהוי גידור שיכול לשמש במועד עתידי כנגד עמדה מסוימת. זה לא אומר שאתה צריך לפעול על פי המחשבות האלה, אבל אתה צריך לזהות את עמדות הנגיעה האלו למקרה שהן צריכות.
לדוגמה, אם היו צפויים לעלות מחירי דלק ובבעלותך מניות בחברת רכב, אולי תרצה לחשוב על גידור הסיכון שלך על ידי רכישת מניות בחברת נפט מקומית. לחלופין, אם היה צפוי ירידה בהוצאות הצרכניות המקומיות, אולי כדאי לך לשקול להחליף את מניותיך ברשת מזון מהיר אמריקאית למניות בחברה שמגייסת את מרבית הכנסותיה משווקים בחו"ל. שוב, העניין הוא שתמיד יש דרך לצאת ממצב, או דרך להפחית את הסיכון שלך. (לקבלת תובנה נוספת, קרא אסטרטגיות גידור מעשיות ומשתלמות .)
טיפ מס '4: כישורי איכות איכותיים
המשקיעים המצליחים ביותר מרוויחים את כספם לא על ידי ריסוק המספרים שנמצאו בדוחות השנתיים, אלא על ידי מסקנות והסקת דברים מהודעות לעיתונות, מההערות הציבוריות של ההנהלה ומתכתבות בעלי מניות אחרים.
לדוגמה, בתחילת 2002, מנכ"ל Ciena Corp (Nasdaq: CIEN), גארי סמית ', השתמש שוב ושוב במילה "קשה" כאשר התייחס לסביבה של חברות טלקומוניקציה במהלך שיחת ועידה על המשקיעים. למרות פרשנויותיו העליזות של סמית 'אחרת, אלה שהצליחו לקרוא את השימוש התכוף שלו באותו שם תואר, כמו גם את טון הדיבור שלו כשהשתמש במילה, הצליחו להימנע מהמכירה כמעט של 50% במלאי שהתרחשה בחודשים שלאחר ה להתקשר. (לקבלת תובנה נוספת, קרא את יסודות שיחות ועידה .)
לאורך אותם שורות, אלה שהצליחו לקרוא את ההיבטים החיוביים של התפטרותו של בוב נרדלי מהום דיפו (NYSE: HD) בראשית 2007, או שהתפטרותו של פיליפ פרסל ממורגן סטנלי (NYSE: MS) בשנת 2005 יכולה הייתה להיות הכין נענע. שוב הרעיון הוא לשחק בלש ולהיות מוכן להניח הנחות על סמך אידיוסינקרציות מסוימות או גורמים אחרים שלא נוהגים לעיתים קרובות לנתח בדוחות המחקר של וול סטריט או שנמצאים בתיקי ניירות ערך.
טיפ מס '5: דע מתי לשחות עם הגאות והשפל
כפי שהראתה בועת הדוטקום, לפעמים משתלם ללכת נגד המגמה השוררת. עם זאת, ברוב המצבים, המשקיע הממוצע לא צריך בהכרח לשחות נגד הזרם. במילים אחרות, אם מניה נופלת, לעיתים קרובות עדיף לחכות עד שהיא תתפוגג או שקניית הלחץ תתחדש לפני שתקפוץ פנימה.
כראיה לכך שהסבלנות משתלמת, שקול מה שקרה לחברות, כמו CMGI (Nasdaq: CMGI) ו- JDS Uniphase (Nasdaq: JDSU). רק לפני מספר שנים ניסו מספר בני דודים וציידי מציאה להשיג את מגמת הירידה במניות אלה, וטענו כי מדובר ב"קנייה ", למרות המוני האנשים שמכרו מניות אלה ונפילתם המשקעית מ 100 $ ל הספרות הבודדות. העובדה היא שרק אלה שהיו סבלניים וחיכו עד שהמניות הללו סוף סוף ירדו כסף.
במצבים רבים נאמר לנו "לחשוב מחוץ לקופסה" או "ללכת נגד התבואה", מה שמקשה מאוד על מושג המעקב אחר העדר לתפוס כמה מהמשקיעים. במובן מסוים זה גם נוגד את הטבע האנושי בכך שאם אנו רואים מלאי מתחלף, אנו רוצים לצאת לפני שהוא יירד עוד יותר, גם אם זה לא לטובתנו.
כדי להימנע מאינסטינקט זה לקנות כשכולם מוכרים או למכור כשכולם קונים, על המשקיע להתמקד בעובדה שיש אינספור הזדמנויות שיש בשוק המניות בכל נקודת זמן נתונה. על המשקיעים לזכור כי ההיסטוריה האחרונה מעלה כי קפיצת האקדח לפני הקהל היא לרוב סיבה לא הפסידה.
אז איך אתה יכול להבין אם ללכת עם הקהל או לא? התשובה הקצרה היא להכין שיעורי בית ולאשר את עמדת העדר. אולי כדאי לך להציץ ולברר אם יש סיבה שמניה של חברה כל כך לא טובה עם השוק. לעתים קרובות יותר מאשר לא, צמצום מחיר המניה מוצדק ככל הנראה על ידי סיבה בסיסית כלשהי. (לפרטים נוספים, ראה אסטרטגיות לבחירת מניות: ניתוח בסיסי .)
טיפ מס '6: נצל הזדמנות
סבלנות וניתוח יסודי הם חשובים, אך ברגע שהתהליך האנליטי הושלם, לכו על זה! חוסר פעילות או שיתוק הם קטלניים בדיוק כמו שפועלים בחיפזון. רק חשוב על האנשים שעדיין בועטים בעצמם בגלל שהם מפספסים את העלייה המטאורית בחברות, כמו מיקרוסופט (Nasdaq: MSFT) או גוגל (Nasdaq: GOOG).
וודא שאתה לא מתנהג כמו צבאים בפנסים הראשיים: היצמד לתהליך מחקר רשמי. במילים אחרות, לפני רכישה, החלט את עצמך לסקור את כל הכספים, להשוות את החברה למתחרותיה ולקרוא את מחקרי וול סטריט אודות החברה. לאחר מכן, לאחר השלמת תהליך שיעורי הבית ויש לכם תוכנית fallback, התחייבו לנקוט בפעולה.
שורה תחתונה
זה עוזר להיות "אדם מספרים", אך יכולתו של משקיע להמחיש רעיונות, להסיק דברים מתקשורת בעלי מניות ולשלוט ברגשותיו היא בעלת ערך רב בהרבה.
