תשואות ממוצעות שנתיות בהשקעות נדל"ן לטווח הארוך משתנות לפי אזור הריכוזיות בענף. תשואות ממוצעות של 20 שנה בנדל"ן המסחרי עולות מעט על מדד S&P 500, ונעה סביב 9.5%. השקעות נדל"ן למגורים ומגוונות משתפרות בממוצע 10.6%. נאמני השקעות הנדל"ן (REITS) מצטיינים בביצועים הטובים ביותר, עם תשואה שנתית ממוצעת של 11.8%.
מדד S&P 500
התשואה השנתית הממוצעת של מדד S&P 500 בעשרים השנים האחרונות היא 8.6%. בכל קנה מידה, ענף הנדל"ן הצליח בהשוואה לשוק הכולל, אפילו בהתחשב בקריסה דרסטית של מחירי הדיור במהלך המשבר הפיננסי ב -2008.
תחום הנדל"ן מחולק לשתי קטגוריות עיקריות: נדל"ן למגורים ומסחר. בתוך כל אחת מהקטגוריות, קיימות הזדמנויות רבות ומגוונות עבור משקיעים, כגון אדמות גולמיות, בתים פרטיים, בנייני דירות ובנייני משרדים מסחריים גדולים או מתחמי קניות. המשקיעים יכולים לבחור להשקיע ישירות בנדל"ן למגורים או מסחריים או להשקיע במניות או באג"ח של חברות נדל"ן. ישנן גם קרנות נאמנות וקרנות נסחרות בבורסה (ETF) העוקבות אחר תחום הנדל"ן.
גיוון
דרך אחת שמשקיעים יכולים להשיג גיוון בקלות בהשקעות בנדל"ן היא באמצעות השקעה באחד מכלי ההשקעה בביצועים הטובים ביותר, REITS. REITS הם ניירות ערך הנסחרים בבורסה, ממש כמו מניות רגילות. ריט יכול להיות מושקע בנכסים, חברות נדל"ן או ניהול נכסים, משכנתא או כל שילוב של אלה. הם מוסדרים במיוחד ומציעים הטבות מס ויתרונות השקעה, כמו תוכניות השקעה מחדש של דיבידנד. הריטים ביססו מוניטין של הצעת משקיעים נזילות, גיוון והחזר השקעה טוב הכולל.
המשקיעים יכולים להשקיע ישירות על ידי רכישת מניות של REIT או להשיג גישה אליהם באמצעות קרנות נאמנות מגזר הנדל"ן או תעודות סל שיש בהן אחזקות תיקים עיקריות של REIT.
תובנה של יועץ
מארק שטרוטרס, CFA, CFP®
Sona Financial, LLC, מיניאפוליס, מינסוטה
אמנם זה בהחלט יכול להיות חלק מתיק עבודות, אך התשואות של בעלות על נדל"ן עשויות להיות לא בדיוק מה שאתה חושב. המחקר מראה כי עם הבית העיקרי שלך, ברוב המקרים, יהיה לך מזל בקצב האינפלציה. הייתי מציע מילת זהירות. היינו בסביבה נמוכה כבר הרבה זמן. נדל"ן משלם לעתים קרובות דיבידנד גבוה. אם התשואה הגיעה מתזרים מזומנים גבוה מהרגיל, אם שיעורים היו עולים, הערך עשוי לרדת.
השקעה ב- REIT היא דרך נהדרת לקבל חשיפה לנדל"ן, פשוט דע מה אתה קונה. REIT של השמה פרטית מכיל עמלות וניגודי אינטרסים. הבן גם מה אתה קונה באמצעות REITs הנסחרים בבורסה. לדוגמא, האם הם בעלי הרבה נכסים בקניונים שעוברים שינוי חילוני ככל שיותר אנשים קונים ברשת.
