רכיב דאו, Cisco Systems, Inc. (CSCO) נכנס לרווחים הפיסקלים ברבעון השני ביום שלישי בערב בסביבת שוק שלילית שאובססית לפתע בריבית. נושא זה השפיע רבות על הממוצע התעשייתי של דאו ג'ונס, והפיל את הכלי הנערץ ליותר מ -3, 000 נקודות תוך שבועיים. גם ההיי-טק סבל, והטיל את נאסד"ק 100 יותר מ -10%, והציע כי לענקית הרשתות יהיה קשה להשיג משיכה, ללא קשר לתוצאות הרבעוניות.
המניה של סיסקו יצאה באש מאז שפרצה מעל ההתנגדות לשנת 2007 באמצע שנות ה- 30 דולר בנובמבר 2017, והעלתה כמעט 30% לאמצע ה- 40 $. זה הושלם בינואר ונמכר, אך כעת הוא נסחר הרבה מעל לשפל העמוק שפורסם ב -6 בפברואר. יכולת עמידות זו עשויה ליצור מבחן לשיא העצרת בתגובה לדיווח חזק, אך נראה כי התקדמות מגמה חדשה לא סבירה בהתחשב ברוח גבית עכשווית.
תרשים ארוך טווח של CSCO (1990 - 2018)
מניית סיסקו החלה את החיים כמלאי אגורה בשנת 1990, ונכנסה למגמה קבועה שפרסמה שמונה פיצולים לשנת 2000 כאשר היא הגיעה ל 82 דולר. היא איבדה קרקע משמעותית כאשר בועת הרשת פרצה, וצנחה ל -8.12 דולר באוקטובר 2002. זה סימן את השפל הנמוך ביותר ב -15 השנים האחרונות, לפני קפיצה שהתקבלה בשבע נקודות מתחת לרמת הפייבאצ'י של מכירות פיבונאצ'י.382 בסך 36 $ בשנת 2004. המניה לא הציגה ביצועים רעים בשנת 2006, והתמקמה באמצע שנות העשרה לפני פרץ עצרת אחרון שהסתיים חמש נקודות מעל לשיא 2004 באוקטובר 2007.
היא צנחה עם השווקים העולמיים במהלך ההתמוטטות הכלכלית של 2008, אך שמרה מעל לשפל ב -2002, ונמלה בשנות העשרה התחתונות. קפיצה לעשור החדש לא הצליחה להשיג משיכה למרות ההתאוששות הטכנולוגית הרחבה, כאשר מוכרים אגרסיביים השתלטו על ירידה שחלפה תחת שוק הדובים ב -31 סנט בשנת 2011. זה סימן הזדמנות קנייה היסטורית, לקראת התאוששות שהגיעה ל שיא 2007 במרץ 2017.
תיקון מעוגל לנובמבר 2017 הניב פריצה דרמטית שחתכה סוף סוף את רמת ה-.382. ה- uptick התייצב כשתי נקודות מתחת לנקודת הריבית של 50% בסוף ינואר, בעוד הירידה לפברואר בדקה את התמיכה ההרמונית באמצע 30 הדולר. מתנד הסטוכסטיקה החודשי נכנס למחזור קנייה ארוך טווח באוגוסט 2017 ונמצא מעל קו רכישה יתר, למרות מספר שבועות של תנודתיות גבוהה מהרגיל. (לפרטים נוספים, ראה: סיסקו מחזירה את תחזית ההכנסות ל -17 שנה .)
תרשים לטווח קצר של CSCO (2015 - 2018)
המגמה ל -2015 התקיימה ארבע נקודות מתחת לשיא 2007 והניבה תיקון קצוץ שהגיע לשפל של שנתיים ברבעון הראשון של 2016. הוא חזר להתנגדות ברבע הרביעי ונכנס למגמה עליונה רדודה שחיבקה את 50 הימים. ממוצע נע אקספוננציאלי (EMA) לפני פליטה למסלול אנכי. פעולות מחירים בין אוגוסט 2017 לינואר 2018 רשמו את הרווחיות הפורה ביותר מאז הקפצת שוק הדובים בשנת 2009 ו -2010.
המניה רשמה פער ניתוק בין 34 ל -36 דולר לאחר הרווחים בנובמבר, כאשר הנסיגה לאזור המחירים הזה הציעה הזדמנות לקנות סיכון נמוך. זה יכול לקרות אם סיסקו לא מצליחה להחזיק את מחיר ה- 6 בפברואר במחיר של 37.35 דולר. הנמוך הגבוה יותר ב -38.23 דולר רק שלושה מפגשים אחר כך חיזק את התמיכה ברמה זו, התואמת בערך את ה- EMA בן 50 הימים. בצד ההפוך, שני קפיצות התקבצו ליד 41.50 $ ומסמנים קו בחול בין כוח לשור ודוב.
נפח המאזן (OBV) יצא משלב ההפצה לטווח הארוך בפברואר 2016, וצבר קרקע מוגבלת למחצית השנייה של אותה שנה. האינדיקטור הלך לישון באמצע שנת 2017, מה שמצביע על אדישות של בעלי המניות בהתאמה לביצועים הלא טובים של המניה לטווח הארוך. זה השתנה ברבעון הרביעי כשמניית סיסקו נכנסה לשלב הצבירה הדרמטי ביותר עד כה בעשור הזה, והגבהה לגובה הגבוה ביותר מאז 2011. (למידע נוסף, ראה: חשוף את תחושת השוק בנפח יתרה ).
בשורה התחתונה
המניה של סיסקו מערכות היא יציבה ככניסה לרווחים, עם צבירה חזקה ופעולת מחירים, למרות רוח רוח רחבה בשוק. עם זאת, סביר להניח כי לא יגיעו לשיאים חדשים בסביבת השוק השלילית הזו, מה שמרמז על טווח מסחר ביניים בשנות ה -30 העליונות או 40 הדולר הנמוך.
