רכיב דאו, Merck & Co., Inc. (MRK) הסתיים יותר מארבע שנים של התנהגות לאגארד במחצית השנייה של 2018, והפך לחדות גבוהה יותר בלולאת משוב חיובית שהעלתה כעת את מניות ענקית התרופות לגובה 18 שנה.. וחשוב מכך, המניה של מרק נכנסה סוף סוף למבחן המיוחל בשיא כל הזמנים בנובמבר 2000 במחיר של 91.51 דולר, מה שמציב את השלב לפריצה בסופו של דבר לספרות המשולשות.
המניה מעריכה את הסבלנות האינסופית בענף התרופות, שנאבקה מאז 2015 תמחור שערוריות עם Valeant Pharmaceuticals, שנסחרת כיום כחברות בריאות Bausch בע"מ (BHC), ומנהל קרנות הגידור מרטין שרלי, המרצה עונש של שבע שנות מאסר בפועל הונאת ניירות ערך. מפלגות פוליטיות מאוחדות בצורך בבקרות על מחירי סמים, תוך שמירה על מכסה על צמיחת הכנסות שעודדו שימוש לרעה גדול בתחילת העשור.
עם זאת, שיאים בכל הזמנים שקדמו לתקופות קודמות מסמנים רמות התנגדות עיקריות שיש בהן את הכוח לסיים מגמות ארוכות טווח. המניה נסחרת כעת מעל 83 דולר, או פחות מתשע נקודות מתחת לשיא 2000, מה שמקשה על חשיפה רעננה בגלל איום ההיפוך. נסיגה לתמיכה בשנות ה -70 $ הנמוכות תעביר משוואה זו לטובת השוורים, כמו גם התקדמות מהירה לתוך הספרות המשולשות.
תרשים לטווח הארוך של MRK (1992 - 2019)
TradingView.com
המניה סיימה עליית מגמה רב שנתית בשיעור מותאם של פיצול $ 26.75 בינואר 1992 ונכנסה למגמת ירידה רדודה שמצאה תמיכה בקרב בני העשרה הנמוכים בשנת 1994. האופטיק שלאחר מכן השלים מסלול הלוך ושוב אל השיא הקודם 15 חודשים אחר כך, והניב מיידית פריצה שמשכה ריבית קנייה חזקה. העצרת רשמה עליות מרשימות במחצית השנייה של שנת 2000 והגיעה לשיאה בכל הזמנים מעל 90 $, לפני ירידה שהגיעה לשפל של חמש שנים באמצע שנות ה- 30 דולר בשנת 2002.
הקפיצה אל שנת 2003 נמכרה באגרסיביות, והניבה התמוטטות בשנת 2004 שהסתיימה בשפל של תשע שנים שנה לאחר מכן. קונים מחויבים השלימו קצב של 100% לשיא 2003 ב -2007, מה שהביא את המכירה לשפל של 12 שנים לאחר הקריסה הכלכלית של 2008. זה סימן את סיום מגמת הירידה של תשע שנים והזדמנות קנייה משמעותית, לקראת גל התאוששות שארך חמש שנים להגיע להתנגדות 2003 ו -2007 בשנות ה -60 דולר.
המניה נאבקה מתחת למחסום האימתני הזה במשך ארבע שנים נוספות, ובסוף פרצה במחצית השנייה של 2018 והזמינה רווחים מרשימים במהלך הרבעון הראשון של 2019. העצרת העלתה גם את רמת ה-.786 פיבונאצ'י למכירה מהמכירה בפברואר, תוך פינוי מחסום הרמוני אחרון לפני הגעה להתנגדות בשיאו בכל הזמנים. עם זאת, היא עדיין בודקת תמיכה חדשה, וחושפת עמדות ארוכות לכישלון דפוס פוטנציאלי.
מתנד הסטוכסטיקה החודשי נכנס למחזור קנייה ארוך טווח באפריל 2018 והגיע לרמת הקנייה יתר בספטמבר. כעת היא עוברת למחזור מכירה ארוך טווח, ומנבאת כי נטילת רווחים תתגבר בקרוב על כוח הקנייה, אולם פעולות מחירים אינן מראות חולשה מבנית זו. כתוצאה מכך, האות יכול בקלות להיכשל, במיוחד אם המניה מפרסמת עוד סיבוב שיאים חדשים.
תרשים לטווח קצר של MRK (2017 - 2019)
TradingView.com
מדד התפלגות ההצטברות של נפח האיזון (OBV) בדק את שיא 2007 ב -2018 ונפל נמוך, והגיע לשפל של שישה חודשים בינואר. כוח הקנייה מאז אותה תקופה לא הגיע לשיא הקודם, מה שמייצר סטייה דובית קלה שעשויה להזדקק להתבססות או ירידה. משיכה לממוצע הנע האקספוננציאלי של 50 יום (EMA) בסביבות 80 $ עשויה להשלים את המשימה הזו, אך הזדמנות טובה יותר עשויה להגיע לאחר שפעולות מחירים ממלאות את הפער ב -1 בפברואר בין 75 ל 76 דולר.
התבנית מאז אפריל 2018 עשתה קו מגמת עלייה במורד השפל עם שלושה מבחנים מוצלחים, ואילו ירידה לאמצע שנות ה -70 דולר תביא שוב לרמה זו לפעולה. הקו ממוקם בנקודת האמצע בין ה- EMA ל- 50 עד 200 יום, מוכן להציע מידע הניתן לפעולה על חוזק או חולשה מבניים במהלך נסיגה. הפסקה בקו המגמה המשתרעת על פני 200 הימים עשויה להציע את התרחיש המועיל ביותר עבור שוורים, ויוצר הזדמנות קנייה משמעותית.
בשורה התחתונה
מרק נכנסה סוף סוף למבחן המיוחל בשיא כל הזמנים, שפורסם לאחר שהתפוצצה בועת האינטרנט לפני יותר מ -18 שנה.
