ה- CAC 40 הוא המדד הפופולרי ביותר למניות ביורונקסט פאריס (לשעבר בורז פריז) ויכול להיחשב כשווה ערך של צרפת לממוצע התעשייה של דאו ג'ונס האמריקני (DJIA). המדד מורכב מארבעים החברות הגדולות ביותר הרשומות בצרפת שמוקרנות לפי שווי שוק, פעילות מסחר, גודל מאזן ונזילות. ההישג הרב-לאומי של החברות הרשומות ב- CAC 40 הופך אותו למדד האירופי הפופולרי ביותר עבור משקיעים זרים. ה- CAC 40 התחיל עם ערך בסיס של 1, 000 בדצמבר 1987 והמשיך לפעול במערכת שווי היוון השוק הכוללת עד שנת 2003, כאשר שונתה להיוון שוק מותאם חופשי לצוף.
ה- CAC 40 לא רק משמש כאמת המידה העיקרית עבור יורונקסט פריז, אלא משמש גם כאינדקס בסיסי לקרנות הנסחרות בבורסה, מוצרים מובנים, קרנות, חוזים עתידיים ואופציות. חברות המרכיבות את מדד CAC 40 כוללות את סך SA (TOT), BNP Paribas SA (BNP), Orange SA (ORAN), Sanofi SA (SNY), Société Générale SA (GLE) ו- Arcelor Mittal (MT). יש מכסה שקילה של 15% על כל בוחרי המדדים. (לקריאה קשורה ראו: ההבדלים הנסתרים בין קרנות אינדקס .)
חשיפה באמצעות תעודת סל
מספר קרנות הנסחרות בבורסה (תעודות סל) עוקבות אחר ה- CAC 40. ביניהן:
Lyxor ETF CAC 40 (CAC)
ETF CAC 40 של Lyxor שואף לספק חשיפה בעלות נמוכה עם כובע גדול לבורסה בפריס. זה מתאים לכל קטגוריות המשקיעים המעוניינים להוסיף טעם צרפתי לתיק הליבה שלהם. חלק הארי של הקרן מושקע במניות צרפתיות, עם הקצאות קטנות ללוקסמבורג, בלגיה והולנד. חמש ההקצאות המובילות בענף הן מוצרי צריכה (18.1%), כספים (17.1%), תעשיות (17%), שירותי בריאות (12.4%) ונפט וגז (11.5%). הקרן הושקה בשנת 2000 ומחזיקה בכ -3.7 מיליארד דולר. זה נושא יחס הוצאה של 0.25%.
EasyETF CAC 40 תעודת סל (E40)
תעודת סל ה- EasyETF CAC 40 הושקה בשנת 2005 ומטרתה לשכפל את ביצועי מדד CAC 40. יש לה אופק השקעה מומלץ של חמש שנים (לפי התשקיף שלו), מחזיקה בכ -340 מיליון דולר ונושאת חיוב שנתי של 0.25%. הקצאות המגזר העיקריות שלה הן מוצרי צריכה, פיננסים, תעשיות, נפט וגז ובריאות. לקרן שגיאת מעקב מצטברת של 0.41% ושגיאת מעקב שנתית של 2.92%.
אמונדי תעודת סל CAC 40 (C40)
מטרת ETF CAC 40 אמונדי היא לשקף את ביצועי מדד CAC 40 ללא התחשבות במגמות שוק. לקרן מנוהלים כ- 925 מיליון דולר והיא נושאת יחס הוצאה של 0.25%. האחזקות הבכירה של הקרן הן Total SA, סנופי, BNP Paribas, LVMH Moët Hennessy • לואי ויטון SA וחברת השירותים הפיננסיים AXA. 10 האחזקות המובילות שלה מהוות יותר ממחצית מנכסי הקרן.
DBXT CAC 40 תעודת סל (X40)
תעודת הסל DBXT CAC 40 הושקה בשנת 2008 ומחזיקה ב -37 מיליון דולר. יחס ההוצאה של 10% של הקרן נמצא בצד התחתון בהשוואה לעמיתיו. אחזקותיה אינן מחקות בדיוק את מדד CAC 40 הבסיסי. לדוגמה, היא מקצה כ -3% למניות ספרד, בלגיה והולנד. המגזרים העיקריים של תעודת הסל כוללים מוצרי צריכה (18%), שירותים פיננסיים (17.1%), תעשיות (16.6%), שירותי בריאות (12.5%) ונפט וגז (11.2%).
ComStage ETF CAC 40 (PC40)
תעודת סל זו הושקה בשנת 2010 וכ- 10 מיליון דולר מנוהלת והיא נושאת יחס הוצאות של 0.20%. הקצאות המגזר העיקריות שלה הן שירותים פיננסיים, תעשיות, בריאות, מחזוריות צרכניות והגנת צרכנים; מגזרים אלה מהווים כ -60% מהקרן.
בשורה התחתונה
בנוסף לקרנות הנסחרות בבורסה המפורטות לעיל, ישנם מעט תעודות סל ממונפות וקצרות (המכונות גם תעודות סל הפוכות או נושאות תעודות) העוקבות אחר CAC 40. תעודות סל ממונפות וקצרות מסוכנות יותר בהשוואה לתעודות סל רגילות, ולכן אינן מתאימות ל כל המשקיעים. אפשרות נוספת שניתן לבחון על ידי משקיעים המעוניינים להשקיע באותו אזור היא iShares MSCI France UCITS ETF (EWQ). הקרן הושקה בספטמבר 2014 ועוקבת אחר המדד הצרפתי MSCI במקום CAC 40. (קריאה קשורה, ראו: תעודות סל מבוססות אסטרטגיה שיש לקחת בחשבון בשנת 2015. )
