תקצוב וחיזוי פיננסי הם כלים בהם חברות משתמשות בכדי לקבוע תכנית לגבי איפה ההנהלה באופן אידיאלי רוצה לקחת את החברה (תקצוב) והאם היא פונה לכיוון הנכון (חיזוי פיננסי). למרות שלעתים קרובות נעשה שימוש יחד בתקצוב וחיזוי פיננסי, ישנם הבדלים ברורים בין שני המושגים. תקצוב מכמת את הציפייה להכנסות שעסק רוצה להשיג לתקופה עתידית, ואילו החיזוי הפיננסי מעריך את מספר ההכנסות שיושגו בתקופה עתידית.
תקצוב
תקציב הוא מתווה של ציפיות למה שחברה רוצה להשיג לתקופה מסוימת, לרוב שנה. מאפייני התקצוב כוללים:
- אומדני הכנסות והוצאות צפויות תזרימי מזומנים צפויים הפחתת חובות צפויות תקציב מושווה לתוצאות בפועל כדי לחשב את השונות בין שני המספרים.
תקצוב מייצג את מצבה הכספי של החברה, תזרים מזומנים ויעדים. בדרך כלל הערכה מחדש של תקציב החברה מעת לעת, לרוב אחת לשנת הכספים, תלויה באופן בו ההנהלה רוצה לעדכן את המידע. תקצוב יוצר קו בסיס להשוואה של תוצאות בפועל כדי לקבוע כיצד התוצאות משתנות מהביצועים הצפויים.
בעוד שרוב התקציבים נוצרים במשך שנה שלמה, זה לא כלל קשה ומהיר. עבור חברות מסוימות ייתכן שההנהלה תצטרך להיות גמישה ולאפשר התאמת התקציב לאורך כל השנה עם שינוי תנאי העסק.
תחזית פיננסית
חיזוי פיננסי מעריך תוצאות פיננסיות עתידיות של חברה על ידי בחינת נתונים היסטוריים. חיזוי פיננסי מאפשר לצוותי ההנהלה לצפות לתוצאות על סמך נתונים פיננסיים קודמים. מאפייני החיזוי הפיננסי כוללים:
- משמש כדי לקבוע כיצד חברות צריכות להקצות את התקציבים לתקופה עתידית. בשונה מהתקצוב, החיזוי הפיננסי אינו מנתח את השונות בין תחזיות פיננסיות לביצועים בפועל. מעודכן באופן קבוע, אולי חודשי או רבעוני, כאשר יש שינוי בפעילות, במלאי, בתוכנית העסקית. יכול להיות גם לטווח הקצר וגם לטווח הארוך. לדוגמה, לחברה יכולות להיות תחזיות רבעוניות לגבי הכנסות. אם לקוח אבוד מהתחרות, יתכן שיהיה צורך לעדכן את תחזיות ההכנסות. צוות ניהול יכול להשתמש בחיזוי פיננסי ולנקוט בפעולה מיידית על סמך הנתונים החזויים.
חיזוי פיננסי יכול לעזור לצוות הניהול לבצע התאמות לרמות הייצור והמלאי. בנוסף, תחזית לטווח הארוך עשויה לעזור לצוות הניהול של החברה לפתח את התוכנית העסקית שלה.
בשורה התחתונה
תקציב הוא מתווה של הכיוון שהנהלה רוצה לקחת את החברה. תחזית פיננסית היא דוח שממחיש האם החברה משיגה את יעדי התקציב שלה ולאן פונה החברה בעתיד.
תקצוב יכול לפעמים להכיל יעדים שאינם ניתנים להשגה בגלל תנאי השוק המשתנים. אם חברה משתמשת בתקצוב כדי לקבל החלטות, התקציב צריך להיות גמיש ולעודכן בתדירות גבוהה יותר משנת כספים אחת כך שיש קשר לשוק השורר.
תקצוב וחיזוי פיננסי צריכים לעבוד זה עם זה. לדוגמה, ניתן להשתמש בתחזיות פיננסיות לטווח הקצר והן לטווח הארוך כדי לסייע ביצירת ועדכון תקציב החברה.
