משקיעים רבים מנתחים מניות על בסיס היסודות שלהם - כמו הכנסות, הערכת שווי או מגמות בתעשייה - אך גורמים מהותיים לא תמיד באים לידי ביטוי במחיר השוק. ניתוח טכני מבקש לנבא תנועות מחירים על ידי בחינת נתונים היסטוריים, בעיקר מחיר ונפח.
זה מסייע לסוחרים ומשקיעים לנווט את הפער בין ערך מהותי למחיר שוק על ידי מינוף טכניקות כמו ניתוח סטטיסטי וכלכלה התנהגותית. ניתוח טכני מסייע בהדרכת הסוחרים למה שהכי סביר להתרחש בהתחשב במידע בעבר. רוב המשקיעים משתמשים בניתוח טכני ובסיסי כדי לקבל החלטות.
בחר בגישה הנכונה
ישנן שתי דרכים שונות לגישה לניתוח טכני: הגישה מלמעלה למטה וגישה מלמטה למעלה. לעתים קרובות, סוחרים לטווח קצר יבצעו גישה מלמעלה למטה ומשקיעים לטווח ארוך יבצעו גישה מלמטה למעלה.
- למעלה-למטה. הגישה מלמעלה למטה היא ניתוח מקרו כלכלי הבוחן את הכלכלה הכוללת לפני שמתמקדת בניירות ערך בודדים. סוחר יתמקד תחילה בכלכלות, אחר כך בענפים ואז בחברות במקרה של מניות. סוחרים המשתמשים בגישה זו מתמקדים ברווחים לטווח הקצר לעומת הערכות שווי לטווח הארוך. לדוגמה, סוחר עשוי להתעניין במניות שפרצו מהממוצע הנע שלהם במשך 50 יום כהזדמנות קנייה. מלמטה למעלה. הגישה מלמטה למעלה מתמקדת במניות בודדות לעומת תפיסה מקרו כלכלית. זה כרוך בניתוח של מניה שנראית מעניינת מיסודה עבור נקודות כניסה ויציאה פוטנציאליות. לדוגמה, משקיע עשוי למצוא מלאי לא מוערך במגמת ירידה ולהשתמש בניתוח טכני כדי לזהות נקודת כניסה ספציפית כאשר המניה עשויה להימשך. הם מחפשים ערך בהחלטותיהם ומתכוונים להשקיף על השקעותיהם לאורך זמן. (לקריאה קשורה ראו: הסבר על השקעות מלמטה למעלה ומעלה למטה .)
בנוסף לשיקולים אלה, סוגים שונים של סוחרים עשויים להעדיף להשתמש בצורות שונות של ניתוח טכני. סוחרי יום עשויים להשתמש בקווי מגמה פשוטים ובמדדי נפח כדי לקבל החלטות, בעוד שסוחרי תנועה או מיקום עשויים להעדיף דפוסי תרשים ומדדים טכניים. לסוחרים המפתחים אלגוריתמים אוטומטיים עשויים להיות דרישות שונות לחלוטין המשתמשות בשילוב של אינדיקטורים נפח ומדדים טכניים כדי להניע את קבלת ההחלטות.
אסטרטגיות ניתוח טכני למתחילים
איך להתחיל
ישנם חמישה שלבים עיקריים להתחלה עם ניתוח טכני.
1. זהה אסטרטגיית ניתוח טכני או פיתח מערכת מסחר.
השלב הראשון הוא זיהוי אסטרטגיה או פיתוח מערכת מסחר. לדוגמא, סוחר מתחיל עשוי להחליט לעקוב אחר אסטרטגיית מעבר מוצלחת ממוצעת, שם הוא או היא יעקוב אחר שני ממוצעים נעים (50 יום ו -200 יום) על תנועה מסוימת של מחיר מניות.
עבור אסטרטגיה זו, אם הממוצע הנע לטווח הקצר של 50 יום עולה על הממוצע הנע של 200 יום לטווח הארוך, זה מצביע על מגמת מחירים כלפי מעלה ומייצר איתות קנייה. ההפך הוא הנכון לגבי אות מכירה. (לפרטים נוספים, ראו: 4 אסטרטגיות נפוצות בתחום המסחר הפעיל .)
2. זהה ניירות ערך סחירים התואמים את האסטרטגיה הטכנית.
לא כל המניות או ניירות הערך ישתלבו עם האסטרטגיה שלעיל, שהיא אידיאלית למניות נזילות מאוד ותנודתיות במקום למניות לא אליליות או יציבות. מניות או חוזים שונים עשויים לדרוש גם אפשרויות פרמטרים שונות - במקרה זה, ממוצעים נעים שונים כמו ממוצע נע של 15 יום ו -50 יום.
3. מצא את חשבון התיווך המתאים לביצוע העסקאות.
קבל את חשבון המסחר הנכון התומך בסוג האבטחה שנבחר (למשל, מניה משותפת, מניות פרוטה, חוזים עתידיים, אופציות וכו '). זה אמור להציע את הפונקציונליות הנדרשת למעקב ומעקב אחר האינדיקטורים הטכניים שנבחרו תוך שמירה על עלויות נמוכות כדי למנוע אכילת רווחים. עבור האסטרטגיה שלעיל, חשבון בסיסי עם ממוצעים נעים בטבלאות פמוט יעבוד.
4. בחר בממשק כדי לעקוב אחר מעקב אחר עסקאות.
סוחרים עשויים לדרוש רמות שונות של פונקציונליות בהתאם לאסטרטגיה שלהם. לדוגמא, סוחרי יום ידרשו חשבון שוליים המספק גישה להצעות מחיר ברמה II ולראות של יצרניות השוק. אך לדוגמא שלנו לעיל, חשבון בסיסי עשוי להעדיף כאפשרות בעלות נמוכה יותר.
5. זהה את כל היישומים האחרים הנחוצים לצורך יישום האסטרטגיה.
יתכנו תכונות אחרות הדרושות כדי למקסם את הביצועים. סוחרים מסוימים עשויים לדרוש התראות ניידות או גישה למסחר תוך כדי תנועה, בעוד שאחרים עשויים למנף מערכות מסחר אוטומטיות כדי לבצע עסקאות מטעמן. (לפרטים נוספים ראו: התוכנה הטובה ביותר למסחר בניתוח טכני .)
טיפים וגורמי סיכון
מסחר יכול להיות מאתגר, מה שאומר שחשוב להכין שיעורי בית מעבר לנקודות שלעיל. כמה שיקולים מרכזיים אחרים כוללים:
- הבנת הרציונל וההיגיון העומד בבסיס ניתוח טכני. בדיקת אסטרטגיות סחר בכדי לראות כיצד היו מתפקדים בעבר. סחר בסחר בחשבון הדגמה לפני ביצוע הון אמיתי. מודע למגבלות הניתוח הטכני בכדי למנוע כישלונות והפתעות יקרות. להיות מהורהר וגמיש ביחס למדרגיות והדרישות העתידיות. מנסה להעריך את התכונות של חשבון סחר על ידי בקשה לניסיון בחינם. התחל בקטן בהתחלה והתרחב ככל שתשיג ניסיון.
בשורה התחתונה
משקיעים רבים ממנפים ניתוח בסיסי וגם טכני בעת קבלת החלטות השקעה שכן ניתוח טכני מסייע במילוי פערי הידע. על ידי פיתוח הבנה של ניתוח טכני, סוחרים ומשקיעים יכולים לשפר את התשואות המותאמות לטווח הארוך שלהם, אך חשוב להבין ולתרגל טכניקות אלה לפני שהם מבצעים הון אמיתי כדי להימנע מטעויות יקרות. (לקריאה קשורה ראו: מיזוג ניתוח טכני ופונדמנטלי .)
