השווקים הפיננסיים ברחבי העולם נסחרים במגמות מוגדרות ברוב השנים האחרונות. העלייה באי הוודאות הכלכלית גרמה לעלייה בתנודתיות, מה שהביא לסוחרים פעילים להתחיל לפקפק בכיוון המגמה הראשונית. החולשה האחרונה והתנופה הצידה מציבה את המגמה הרב-שנתית בסכנה, אך פעולת המחירים במהלך מספר מפגשי המסחר האחרונים רומזת כי עליית הקפיצה גבוהה יותר יכולה להיות בכרטיסים. אנו מסתכלים על שלוש קרנות סחר חליפין בשוק הסחורות (ETF) במטרה לנסות לקבוע כיצד סוחרים יתמקמו עצמם במהלך החודשים הבאים. (לפרטים נוספים, ראה: מלאי צועד גבוה יותר למרות הסיכונים השוטפים .)
SPDR S&P 500 תעודת סל (SPY)
ה- S&P 500 נחשב למדד הטוב ביותר של מניות אמריקאיות בעלות שווי גדול, וביסודו, הוא תופס כ -80% כיסוי של שווי שוק זמין. בבחינת התרשים של מדד ה- SPDR S&P 500, שהוא המוצר הנפוץ ביותר בבורסה למעקב אחר המחיר והתשואה של מדד S&P 500, ניתן לראות שהוא נסחר במגמת עלייה חזקה במיוחד. המגמה המוגדרת היטב, כפי שמוצג על ידי קו המגמה המנוקד, עשויה לשמש את הסוחרים כמדד לקביעת מיקום ההזמנות שלהם.
קרבת התמיכה המשולבת בממוצע הנע של 200 הימים וקו המגמה העולה, מרמזים כי המגמה עדיין מאובטחת וכי ההטיה תישאר כלפי מעלה. נראה כי הנסיגה האחרונה מציגה את אחד מערכי הסיכון הטובים ביותר לתגמול מזה שנים. סוחרים פעילים ישימו לב גם לקווי המגמה המתכנסים, היוצרים דפוס משולש סימטרי. הפסקה מעל רמת ההתנגדות תסביר ככל הנראה נחשול של לחץ קנייה ותחזיר את השיאים לשנת 2018 להישג ידם. קרוב קרוב לרמות התמיכה שזוהו יתפרש ככל הנראה כסוף לתזה השורית, כך שמפגשי המסחר הבאים יתבררו כחשובים. (לקריאה נוספת ראו: S&P 500: המדד שעליך לדעת .)
PowerShares QQQ (QQQ)
הדומיננטיות של ארצות הברית בתחומים כמו טכנולוגיה מביאה לעתים קרובות למשקיעים מהותיים להגדיל את החשיפה לחברות הסוחרות בנאסד"ק. קרן הבחירה עבור משקיעים רבים היא Invesco QQQ, המספק חשיפה למדד Nasdaq 100. עם שקלול של 61.64% בטכנולוגיית המידע, היא מתואמת קשר הדוק עם חברות כמו Apple, Inc. (AAPL), Amazon.com, Inc. (AMZN), Microsoft Corporation (MSFT), ו- Facebook, Inc. (FB). כשמסתכלים על התרשים, תוכלו לראות שהתבנית דומה לזו המוצגת למעלה. סוחרים פעילים ימשיכו לשמור על תחזית שורית על הנאסד"ק כל עוד נסחרות המחירים מעל לתמיכה המשולבת של הממוצע שנמשך 200 יום (155.15 $) וקו המגמה העולה. (לפרטים נוספים, ראה: 9 מניות צמיחה גבוהות לשוק לא בטוח .)
iShares Russell 2000 תעודת סל (IWM)
תבנית המשולש הסימטרית היא אחד מדפוסי הגיבוש הפופולריים ביותר המשמשים במסחר פעיל. המגמות המתכנסות מתוות תחומי מפתח למתן הזמנות. במבט על התרשים של תעודת הסל iShares Russell 2000, המהווה אמת מידה נפוצה למניות אמריקאיות עם כובע קטן, אתה יכול לראות שדפוס סימטרי נמצא בתהליך היווצרות. בסגירת ההתנגדות האחרונה הסוחרים רבים מצפים לפריצה. קרוב לוודאי שקרבה מעל ההתנגדות תגרום לעלייה בלחץ הקנייה, כך שזו תהיה תרשים עניין במהלך הימים הקרובים. (לקריאה נוספת ראו: קנו גבוה, מכרו הרבה יותר גבוה .)
בשורה התחתונה
בהגדלת התנודתיות בשווקי המניות בארה"ב חוששים משקיעים רבים מתוקף המגמה הבסיסית. עם זאת, על סמך התרשימים שנדונו לעיל, הנסיגה לעבר רמות תמיכה עיקריות ומיקומים ברורים של הזמנות קנייה עשויים לעורר עלייה במהלך החודשים הקרובים. (לפרטים נוספים, ראה: מדוע אי אפשר להפסיק את שוק השור הזה .)
