הגדרת חגורה וכתפיות

מה זה חגורה וכתפיות?

בתחום הכספים, "חגורה וכתפיות" הוא ביטוי עממי המשמש לתיאור נוהלי השאלות השמרניות.

זה מבוסס על הרעיון שלבישת חגורה וכתפיות מעניקה למשתמש שתי שיטות מיותרות להחזקת מכנסיו. באופן אנלוגי, בנקאים זהירים יחפשו שכבות מיותרות להפחתת סיכונים בעת ההחלטה אם להעמיד הלוואות ללקוחותיהם.

Takeaways מפתח

• הביטוי "חגורה וכתפיות" משמש לתיאור פרקטיקות הלוואות שמרניות. תלוי בהקשר, זה יכול להיות בעל קונוטציות חיוביות או שליליות. תקני ההלוואות בדרך כלל משתנים עם הזמן, ומחמירים בעקבות תקופות של לחץ כמו משבר פיננסי 2007-2008..

הבנת חגורה וכתפיות

הביטוי חגורה וכתפיות שימש לתיאור בנקאים הדורשים להקפיד על מדיניות הלוואות בקפדנות רבה. באופן כללי יותר, היא מתארת ​​גישה של רצון בכמה שכבות של נהלי בטיחות כדי למזער את הסיכון. למרות שניתן להשתמש במושג באופן משלים לתיאור מלווה זהיר וישר, הוא יכול גם להעביר לעג ל התנהגויות שנחשבות שמרניות מדי.

לאחר המשבר הפיננסי בין השנים 2007-2008, שראה כי השווקים נתפסו במצוק אשראי חמור, בנקים רבים קיבלו גישה לחגורה ומתלים בכל הנוגע לסינון הלווים הפוטנציאליים. מבקשי ההלוואות נאלצו לעבור מספר שלבים של דרישות אימות הכנסה ועתודות תשלום כדי להיות זכאים להלוואות. למרות שרמה זו של שמרנות אולי הייתה קפדנית יתר על המידה, זה היה במובנים רבים ההפך ממנהגי הלוואות הסאב-פריים אשר תרמו למשבר הפיננסי שהיה אז.

חגורה וכתפיות

ביטוי זה הופיע בוול סטריט ג'ורנל ביחס לרוברט רובין, שכיהן כמזכיר האוצר בממשל קלינטון בסוף שנות התשעים. כשנשאל על גישתו לעמידה בתקנות הקשורות לשדולה לאחר שמילא תפקיד חדש כמנהל Citigroup (C), השיב רובין כי החברה "תהיה חגורות וכתפיות ביחס לאלה."

דוגמה עולמית אמיתית לחגורה וכתפיות

חגורת הביטוי והכתפיות מופיעה לעיתים קרובות בדיונים סביב הגבלות מוגברות על נוהלי ההלוואות. דוגמא אחת אחרונה שכזו ניתן למצוא בשוק הדיור בקנדה, עם הנהגת כללי המשכנתא המחמירים יותר על ידי ממשלת קנדה בינואר 2018.

על פי כללים חדשים אלה, הבנקים הקנדיים נדרשו להתחיל בבדיקת מבקשי משכנתא חדשים באמצעות מתודולוגיית "מבחן מתח" נוספת. על פי תנאי קריטריון חדש זה, הבנקים נדרשו להעריך את יכולתו של הלווה לשלם תוך שימוש בשיעור הגבוה יותר של) א ריבית חוזית שלהם בתוספת 2% ריבית נוספים, וב) חמשת העקבות של בנק קנדה (BOC) -שיעור benchmark לשנה.

הכוונה מאחורי כלל חדש זה הייתה לבחון האם הלווים הקנדיים יוכלו לספוג עליות עלויות אפשריות על המשכנתא שלהם, במקרה בו הריבית תעלה. שינוי הכלל התרחש בתוך הקשר כאשר הריבית ירדה בממוצע מספר שנים ברציפות. מרבית המשקיפים על הכללים החדשים ראו בהם דוגמה לבנקאות חגורה וכתפיות. חלקם בירכו על התקנים השמרניים יותר, בעוד שאחרים ראו בהם מגבילים ללא צורך.