מהי הון ליבה?
הון ליבה מתייחס לסכום ההון המינימלי שיש לבנק חסכן, כגון בנק חיסכון או חברת חיסכון והלוואות, על מנת לעמוד בתקנות הבנק הפדרלי להלוואות הבית (FHLB). אמצעי זה פותח כאמצעי להגנה על הצרכנים מפני הפסדים בלתי צפויים.
Takeaways מפתח
- הון ליבה הוא הסכום המינימלי של הון שעל בנקים חסכוניים לשמור על תקנות הבנק הפדרלי להלוואות ביתיות. בשילוב עם נכסים משוקללים בסיכון, הון ליבה משמש לקביעת יחסי הון עצמי משותף (CET1) עליהם נוהגים הרגולטורים להגדיר דרישות ההון של הבנק. דרישות CET1 החמירו מאז המשבר הפיננסי של 2008.
תקנות בנק הלוואות הבית הפדרלי מחייבות בבנקים הון ליבה המהווה מינימום של 2% מכלל הנכסים של הבנק, שעשויים להכיל הון עצמי (מלאי משותף) ועתודות מוכרזות (נכסים שמורים). נוצר בכדי להבטיח שהצרכנים מוגנים בעת יצירת חשבונות פיננסיים, הון ליבה מהווה חלק ניכר מהון רובד 1, אשר הרגולטורים רואים בו מדד לחוסן הפיננסי של הבנק.
הון רובד 1 מתייחס ליחס שבין הון הליבה של הבנק לסך כל הנכסים המשוקללים בסיכון (סך הנכסים, משוקלל לפי סיכון אשראי) שבבעלות בנק. הנכסים המשוקללים בסיכון מוגדרים על ידי ועדת באזל לפיקוח על הבנקים, רשות פיקוח בנקאית שנוצרה על ידי נגדי הבנקים המרכזיים ביותר מתריסר מדינות.
בנקים נחשבים פחות חשופים לכישלון אם יש להם יותר הון ליבה ופחות נכסים משוקללים בסיכון. מצד שני, הרגולטורים רואים בנקים מועדים לכישלון, אם ההפך הוא הנכון.
דוגמה של רובד 1
כדי להבין טוב יותר כיצד יחסי שכבה 1 עובדים, שקול את התרחיש הבא. נניח שהבנק הידידותי, המחזיק בנכסי הון עצמי של 3 דולר, מלווה לקוח 20 דולר. בהנחה שלהלוואה זו, המפורטת כיום כנכס של 20 דולר במאזן הבנק, יש משקל סיכון של 80%. במקרה זה, בנק ידידותי נושא נכסים משוקללים בסיכון בשווי 16 דולר (20 × 80%). בהתחשב בהון העצמי המקורי של 3 $, יחס הרוב 1 של בנק פרנדלי מחושב להיות 3/16 $ או 19%.
על פי הנתונים האחרונים, יחס הון רובד 1 נקבע על 4%. לפיכך, בנק ידידותי יתאים כיום לתקנות הרשות הבנקאית הקיימות.
הבנת הון ליבה
בעקבות המשבר הפיננסי של 2008, החלו הרגולטורים להגדיל את ההתמקדות שלהם בהון רובד 1 של הבנקים, אשר לא רק מורכב מהון ליבה, אלא עשוי לכלול גם הון מועדף שאינו ניתן להחלפה ולא מצטבר. זה מחמיר יותר מאשר יחסי הון טיפוסיים, שיכולים לכלול גם רובד 2 והון פחות איכותי. מוסדות פיננסיים צפויים לדבוק ביחסי ההון רובד 1 שהוגדרו בתקנות באזל III, אשר הונפקו לשיפור הרגולציה והפיקוח על הבנקים תוך הפחתת האפשרות למשבר פיננסי עתידי.
הגידול בדרישות יחס ההון נקבע בעיקר בשל היווצרות דלדול ההון בכמויות גדולות במוסדות פיננסיים גדולים בארה"ב. על פי המחקרים, לשניים עשר מוסדות היה שחיקת יחס הון העולה על 300 נקודות בסיס, ושמונה מוסדות כאלה סבלו משחיקת יחס הון העולה על 450 נקודות בסיס.
על מנת להבטיח כי דרישות ההון שלהם עומדות בדרישות באזל III, בנקים נקטו במספר צעדים, כולל שפיכת נכסיהם הלא מסוכנים וביצוע גיזום כספי העובדים. יתרה מזאת, חלק ממוסדות פיננסיים התמזגו גם עם גורמים מהוונים היטב במאמץ אסטרטגי להגדיל את ההון שלהם. מיזוגים כאלה גורמים להפחתה של הנכסים המשוקללים בסיכון והגדלת הזמינות של הון ליבה לשני גורמי הבנק.
