תוכן העניינים
- הון סיכון לעומת הון פרטי
- VC תיאור תפקידים
- כיצד VC Associates מקדמים
- חינוך והדרכה
- שכר חבר VC
- בשורה התחתונה
חברות הון סיכון מחפשות את עולם ההפעלה ומחפשות את הפייסבוק או יוטיוב הבאים. הם מספקים חליטות הון מסוכנות לחברות בשלב מוקדם או קטנות שיש להן גישה מוגבלת למקורות הון קונבנציונליים יותר כמו הלוואות בנקאיות.
בתמורה, בעלי ההון סיכון מקבלים בעלות בחברה ופיקוח ניהולי משמעותי. בחברת הון סיכון, מקורב ההון סיכון הוא החבר הזוטר ביותר. עם זאת, תפקידים אלה הם תחרותיים, כרוכים בהרבה אחריות וחשיבה עצמאית, ומפקחים על משכורות חזקות.
Takeaways מפתח
- חברות הון סיכון מספקות מימון לחברות הזנק ועסקים קטנים - כלומר, כאלה עם פחות אפשרויות לגייס כסף. חברות הון סיכון נבדלות מחברות הון פרטיות, הנוטות לספק מימון לחברות מבוססות יותר. מקורבים להון סיכון אחראים על מימוש עסקאות חדשות עבור חברתם ותמיכה באלו שכבר נמצאים ביצירות. מקורבי הון סיכון בדרך כלל עובדים שעות ארוכות, במיוחד לפני שנסגרו עסקות; כתוצאה מכך הם מקבלים פיצוי טוב מאוד.
הון סיכון לעומת הון פרטי
חברות הון סיכון דומות למדי להון פרטי מבחינת העסקאות שהם מבצעים ומקורות המימון. הם נבדלים זה מזה מבחינת סוגי החברות שהם רודפים אחריהם.
חברות אקווטיות פרטיות, ככלל, נוטות לחבב את החברות שהוקמו, בין אם הן קטנות או גדולות, ואילו חברות הון סיכון מממנות מימון עבור חברות סטארט-אפ וחברות קטנות יותר שאין להם גישה לשוק ההון. הבחנה זו חשובה מכיוון שהיא ממסגרת את תפקידי המקורבים בחברות הון סיכון.
VC תיאור תפקידים
למקורבי VC יש שתי פונקציות עיקריות: רכישת עסקאות חדשות ותמיכה בעסקאות קיימות.
מקור מבצעים חדשים
מקורבי VC נמצאים בחזית המציאה והקרנת עסקאות. הם צפויים לקבל מנטליות דמוית מכירות ולמצוא עסקאות פוטנציאליות, על ידי חברות ויזמים המתקשרים קרים וקביעת פגישות. לאחר מכן מציג השותף עסקאות פוטנציאליות לשותפים המשרד.
תמיכה במבצעים קיימים
מקורבי VC, בדומה לאנליסטים פיננסיים אחרים, תומכים בכל ההיבטים של העסקה, החל מהבדיקות הנאותה ועד הדוגמנות והביצוע. תוך בדיקת נאותות הם מייצרים את האנליטיקס הראשוני שמוביל חברה להמשיך ולדחות עסקה.
בדומה להון פרטי, כאשר עסקה עוברת לשלבים מאוחרים יותר, מקורבים ממשיכים לעבוד זה לצד זה עם בן הזוג. עוצמת העבודה והשעות משתנות בהתבסס על מידת הצמודה של הצוות לסגירת עסקאות. כמו אנליסטים אחרים בתחום הכספים, מקורבי VC יכולים לעבוד שעות ארוכות במיוחד בסגירת עסקות. בגלל הדרישות והלחץ הגבוהים, לעיתים קרובות מתגמלים מקורבי VC בפיצויים מעל הממוצע.
סוג חברת VC מבדיל בין חלק מתפקידיהם של המקורבים. חברות VC המתרכזות במימון בשלב מוקדם עוסקות במיקור הרבה יותר ובדיקות נאותות ומודלים מוגבלות מאוד. חברות המתרכזות במימון בשלב מאוחר עושות יותר מהקפדנות, הדוגמנות והביצוע המסורתיות, בדומה לחברת אקוויטי פרטית.
עובדה מהירה
בשנת 2018, כספי הון סיכון שהושקעו ברחבי העולם הגיעו ל 254 מיליארד דולר, המהווים שיא חדש בכל הזמנים.
כיצד VC Associates מקדמים
מסלול הקידום מעט שונה גם בחברות VC בהשוואה להון פרטי. כמו בהון פרטי, רוב המקורבים VC לפני MBA מגיעים עם ניסיון מסוג כלשהו. זה יכול לנוע בין תחושה של אנליסט לבנקאות השקעות ועד הכשרה ספציפית לתעשייה.
חברות מצפות כי מקורבים לפני תואר שני במנהל עסקים יישארו שנתיים-שלוש ואז ייצאו לבית ספר למנהל עסקים או מעסיק אחר. למעשה, חברות רבות נותנות חוזה לשנתיים ברמה זו.
השותף VC לאחר MBA נמצא במסלול השותף. אם שותפות היא מטרת הסיום - והיא בדרך כלל מיועדת למקורבים לאחר תואר שני במנהל עסקים - הדרך להגיע לשם היא ליצור רישום חזק של חברות המקור, סגירת עסקאות, השפעה חיובית על חברת הפורטפוליו ויציאה מההשקעה כדי לייצר תשואות סולידיות עבור החברה.
חינוך והדרכה
למקורבי הון סיכון לפני תואר שני במנהל עסקים בדרך כלל יש תואר ראשון במתמטיקה, סטטיסטיקה, מימון, כלכלה או חשבונאות. חברות VC נוטות למקד השקעות במגזר ספציפי ולעיתים ירדפו אחרי מועמדים בענף שאין להם ניסיון קודם במימון או בהון סיכון. לדוגמא, חברת הון סיכון המתמקדת בבריאות עשויה להעסיק ביוכימאי שהקים חברת תרופות בהצלחה.
באופן כללי, אנשי קשר לאחר תואר שני במנהל עסקים מקבלים בחשבון חברת VC על בסיס בית הספר בו הם למדו. מועמדים הלומדים בתכניות MBA מובילות מגויסים בדרך כלל למשרות הנחשקות הללו. ותלוי בסוג חברת VC (מוקדם לעומת שלב מאוחר) המאפיינים המבוקשים יכולים להיות שונים זה מזה. חברות VC בתחילת דרכם מחפשות מועמדים שמבינים בשווקים ותעשיות ויכולות לבצע ניתוח כדי לקבוע את גודל השוק וההזדמנות. חברות קרנות וידיאו בנקאיות מאוחרות מחפשות את המיומנויות המסורתיות יותר של דוגמנות פיננסית וביצוע עסקות.
שכר חבר VC
השכר השנתי והבונוסים נבדלים זה מזה באופן נרחב, בהתאם לגודל חברת VC ולהתמחות. באופן כללי, מקורבי VC לפני תואר שני במנהל עסקים יכולים לצפות למשכורת שנתית של 80, 000 עד 150, 000 $, כך לפי וול סטריט אואזיס. עם בונוס, שהוא בדרך כלל אחוז מהשכר, זה יכול להיות הרבה יותר גבוה.
בנוסף, חברות יפצו מקורבים בגין מיקור עסקות או מציאת עסקאות. ברמות גבוהות יותר בחברת הון סיכון, בונוסים כוללים כפל משכורות הקשורים לתיק ומועברים מהשקעות.
בשורה התחתונה
מקורבי הון סיכון פועלים בתחום מימון ייחודי. בניגוד לבנקאות השקעות ואנליסטים פיננסיים אחרים המתמקדים במודלים ובביצוע עסקות, למקורבי VC יש פחות מבנה.
גם ברמת הכניסה, למקורבי VC מוטלת המציאה לעסקים, לפגוש יזמים ולהעריך רעיונות עסקיים. זה יכול לפנות למועמד שמעוניין להיות מעורב ולשותף עם עסקים.
