למרות שהשקעה יכולה להיות דרך מצוינת לייצר הכנסה, הרווחים שלך ככל הנראה חייבים במס הכנסה כמו כל סוג אחר של הכנסה. קרנות נאמנות הן אופציה להשקעה פופולרית מסיבות רבות, אך הן למעשה יכולות ליצור נטל מס משמעותי במקרים מסוימים. מכיוון שלמשקיעים בודדים אין שליטה על פעילות ההשקעה של קרן נאמנות, חשוב להבטיח שהקרן הנאמנת שלך תהיה יעילה במס. ישנם מספר גורמים המכתיבים את יעילות המס של קרן הנאמנות שלך, כולל תדירות פעילות המסחר, אורך החיים של כל השקעה בתיק וסוגי החלוקות שהקופה שלך מבצעת.
הכנסות מקרן נאמנות: היסודות
יעילות המס של קרן נאמנות תלויה בסוג ההפצות הייחודיות לקרן זו. כדי להימנע מתשלום מס הכנסה של חברות על רווחיהם, קרנות נאמנות נדרשות לחלק את כל הרווחים נטו לבעלי המניות לפחות פעם בשנה. חלוקה זו מתחלקת לאחת משתי קטגוריות: חלוקות דיבידנד או חלוקות רווחי הון.
חלוקות דיבידנד מתרחשות כאשר הקרן הקיימת שלך מקבלת שכר במניות נושאות דיבידנד ואג"ח נושאות ריבית. לעומת זאת, חלוקות רווחי הון נוצרות כאשר מנהל הקרן מוכר את נכסי הקרן לרווח נקי. לדוגמה, אם הקרן השקיעה 100, 000 דולר במניה ואז מכרה את כל מניותיה תמורת 110, 000 $, הרווח של 10% נחשב לרווח הון.
מיסוי קרנות נאמנות
תלוי כמה זמן הקופה שלך החזיקה בנכסים שלה, ההכנסה שתקבל מקרן נאמנות עשויה להיות ממוסה כהכנסה רגילה או כהרווחי הון. זה יכול להיות מקור לבלבול מכיוון שלא כל חלוקות רווחי ההון ממוסות בשיעור רווחי ההון.
שלא כמו השקעה במניות בודדות, ליישום שיעור מס רווחי ההון אין שום קשר לכמה זמן בבעלותך מניות בקרן נאמנות, אלא משך הזמן בו החזיקה קרן הנאמנות בנכסים בתיק העבודות שלה. רק רווחים מנכסים שהקרן החזיקה במשך שנה ומעלה, מחויבים במס בשיעור רווח ההון שלך, ולא בשיעור מס ההכנסה הרגיל שלך. בינתיים, חלוקת דיבידנדים ממוסה בדרך כלל בשיעור מס הכנסה רגיל, אלא אם כן הם נחשבים דיבידנדים מוסמכים.
הבדלים בשיעורי מיסי הקרן
שיעורי מס רווחי הון תמיד נמוכים משיעורי מס ההכנסה המקבילים, אם כי ההבדל בין שני שיעורים אלה יכול להשתנות. אנשים במדרגות שיעורי מס הכנסה של 10 ו -15% אינם נדרשים לשלם מס כלשהו על רווחי ההון שלהם. אלו בסוגריים של 25%, 28%, 33% ו- 35% חייבים מס על רווחי הון של 15%, ואילו אלה שבתחום 39.6% חייבים לשלם מס של 20% על רווחי הון.
לדוגמה, נניח שאתה נמצא בתוך מס הכנסה של 28% ומקבל הכנסות מהשקעה של 1, 000 דולר ממכירת מלאי. אם החזקת את ההשקעה במשך שנה ומעלה, אתה נדרש רק לשלם 15%, או 150 דולר, במיסים. אם מדובר ברווח לטווח קצר, עליכם לשלם 280 דולר.
גורם יעילות מס: מחזור נכסים
אחת הדרכים היעילות ביותר ליצור קרן נאמנות יעילה יותר במס היא להפחית את יחס המחזור שלה. יחס התחלופה של קרן מתייחס לתדירות בה הקופה קונה ומוכרת ניירות ערך. לקרן המבצעת עסקאות רבות לאורך השנה יש מחזור נכסים גבוה. התוצאה היא מרבית רווחי ההון שהקופה מייצרת הם רווחים לטווח קצר, כלומר הם מחויבים במס בשיעור מס ההכנסה הרגיל שלך.
קרנות המפעילות אסטרטגיית קנייה והחזקה ומשקיעות במניות צמיחה ובאג"ח לטווח ארוך הן בדרך כלל יעילות יותר במיסוי מכיוון שהן מניבות הכנסה חייבת במס בשיעור רווחי ההון הנמוך יותר. כאשר קרן מחלקת רווחי הון היא תנפיק לך טופס 1099-DIV המפרט את סכום החלוקה המיוחס לרווחים לטווח הארוך.
קרנות נאמנות פעילות מאוד נוטות גם להיות בעלות יחס הוצאות גבוה יותר, או סכום הכסף שהקרן גובה מדי שנה כדי לשמור על עצמו ולכסות את עלויות הניהול והתפעול. למרות שלא תהיה לכך השפעה עצומה על המסים השנתיים שלך, זה יכול להוות ניקוז משמעותי בכספיך.
גורם יעילות מס: דיבידנדים
אם קרן הנאמנות שלך מכילה השקעות במניות שמשלמות דיבידנד או אגרות חוב שמשלמות ריבית תקופתית, המכונות תשלומי קופון, סביר להניח שתקבל חלוקת דיבידנד אחת או יותר בשנה. אמנם זה יכול להיות מקור נוח להכנסות רגילות, אך הגמלה עלולה להכות על ידי העלאת חשבון המס שלך.
מרבית הדיבידנדים נחשבים להכנסה רגילה וכפופים לשיעור המס הרגיל שלך. לפיכך, קרנות נאמנות שאינן משלמות דיבידנדים, באופן טבעי, יעילות מס. עבור מי שמטרות ההשקעה שלו מכוונות לגידול עושר ולא לייצור הכנסה רגילה, השקעה בקרנות ללא מניות נושאות דיבידנד או אגרות חוב נושאות קופונים היא יעילה במס וצעד חכם.
קרקע אמצעית: דיבידנדים מוסמכים
חלק מהמשקיעים מוצאים כי חלוקות דיבידנד הן אחד היתרונות העיקריים של בעלות על הקרנות, אך עדיין רוצים להפחית ככל הניתן את נטל המס שלהם. למרבה המזל, דיבידנדים מסוימים עשויים להיחשב "דיבידנדים מוסמכים" ויהיו כפופים לשיעור המס הרווחי ההון הנמוך יותר.
כדי שהדיבידנד ייחשב כשיר, עליו לעמוד בקריטריונים מסוימים, כולל דרישת תקופת החזקה. דיבידנדים מוסמכים חייבים להיות משולמים על ידי ארה"ב או תאגיד זר זכאי ונרכשים לפני תאריך הדיבידנד לשעבר. תאריך הדיבידנד לשעבר הוא המועד שאחריו רכישות המניות שלאחר מכן אינן זכאיות לדיבידנד הקרוב. המניה חייבת להיות מוחזקת לפחות 60 יום בפרק הזמן של 121 יום שמתחיל 60 יום לפני מועד זה.
כמו רווחי הון, בין אם הדיבידנדים שלך נחשבים כשירים לא קשור לכמה זמן בבעלותך מניות של קרן נאמנות, אלא לכמה זמן הייתה הקרן בעלת מניות של המניה שמשלמת דיבידנד ומתי נרכשו מניות. גם אם אתה רוכש מניות בקרן נאמנות מחר ומקבל חלוק דיבידנד בשבוע הבא, הדיבידנד הזה נחשב כשיר בקרן שכן הוא עומד בדרישת ההחזקה לעיל.
שוב, קרנות נאמנות המפעילות אסטרטגיית קנייה והחזקה יעילות יותר במיסוי מכיוון שהן עשויות לייצר דיבידנדים מוסמכים כמו גם רווחים לטווח הארוך. קרנות המחלקות דיבידנדים מוסמכים מדווחות עליהן על טופס 1099-DIV, ממש כמו רווחי הון לטווח הארוך.
גורם יעילות מס: קופות פטורות ממס
דרך נוספת להתייעל עבור קרן נאמנות יעילה במיס היא לבחור קרנות הכוללות השקעות באגרות חוב ממשלתיות או עירוניות, המניבות ריביות שאינן כפופות למס הכנסה פדרלי. חלק מהקרנות משקיעות רק בסוגים אלו של ניירות ערך ולעיתים קרובות נקראות קרנות ללא מס.
גם אם קרן הנאמנות שלך אינה קרן פטורה ממס, קרנות הכוללות חלק מסוגים אלה של ניירות ערך יעילים יותר ממס מה שמשקיעים באגרות חוב של חברות, המניבות ריבית חייבת בכפוף לשיעור מס ההכנסה הרגיל שלך.
כדי לצלול מעט יותר לעומק, חלק מהאג"ח העירוניות הן למעשה פטורות ממס מאשר אחרות. בעוד שכולם פטורים ממס הכנסה פדרלי, אגרות חוב מסוימות עדיין כפופות למיסים ממלכתיים ומקומיים. עם זאת, אגרות חוב שהונפקו על ידי ממשלות הממוקמות במדינת מגוריך עשויות להיות פטורות ממס משולשת, כלומר הן פטורות מכל מיסוי.
