זה לא סוד שקרנות הנאמנות המנוהלות באופן פעיל ראו יצוא ככל שהמשקיעים מעדיפים יותר ויותר קרנות אינדקס פסיביות. כעת, מחקר של מורנינגסטאר הראה כי המשקיעים לא רק זורקים קרנות במחיר יקר בקטגוריות מניות בארה"ב, אלא גם עבור מניות ואגרות חוב זרות. במקביל, המשקיעים בשנת 2016 בסופו של דבר שילמו את הוצאות הקרן הנמוכות ביותר ברשומה. הסיבה לכך היא לא שקרנות מסתובבות ומורידות את העמלות שלהן, ככלל, אלא שהמשקיעים בוחרים לחתוך קרנות בתשלום גבוה עבור אלה עם עלויות נמוכות יותר. אלה הן חלק מהקרנות עם הרמות המצטברות הגבוהות ביותר לשנה שהסתיימה ב- 30 באפריל 2017.
סך החזר של PIMCO
קרן Total Return של PIMCO עמדה בראש הרשימה של מורנינגסטאר. קרן זו מתמקדת באג"ח לטווח הביניים והציגה סך כל הנכסים הנקיים של 73.67 מיליארד דולר נכון למועד הדו"ח. במהלך השנה עד ה- 30 באפריל 2017, קרן זו יצאה ביצוא נטו של יותר מ -15 מיליארד דולר, המהווה שינוי של 17.2% מהנכסים נטו.
טמפלטון בונד גלובל
הקרן העולמית הממוקדת בינלאומית של טמפלטון ממוקמת בינלאומית הייתה הבאה ברשימה מבחינת יצוא כולל. למרות שראה פחות כסף בסך הכל עוזב את הקרן לעומת PIMCO (13.99 מיליארד דולר בשנה המדוברת), יצוא הרשת היה אחוז גדול יותר. קרן האג"ח הגלובלית של טמפלטון כוללת נכסים נטו בסך של כמעט 40 מיליארד דולר, כך שההפסד היה בסביבות 26% בסך הכל.
ההקצאה העולמית של BlackRock (BLK)
קרן הקצאה עולמית בערך באותו גודל כמו הקרן של טמפלטון המפורטת לעיל, BlackRock GLobal Allocation איבדה גם היא עניין משמעותי למשקיעים בשנה זו. קרן זו צנחה בשיעור של 21.5%, וראה כי המשקיעים מושכים קרוב ל -11 מיליארד דולר בנכסים באותה תקופה.
Fidelity Contrafund
כאחת הקרנות הגדולות ברשימת מורנינגסטאר, Contrafund של פידליטי ממוקמת בקטגוריית "הצמיחה הגדולה" של הדו"ח. 110.69 מיליארד דולר ב- AUM לא הפריעו לקרן להפסיד 10.43 מיליארד דולר ממשקיעים, ירידה של 8.6%.
אינדקס מוסד ואנגארד
קרן התערובות הגדולה בוונגארד היא הגדולה ביותר בסקר של מורנינגסטאר, עם סך הנכסים המנוהלים ביותר מ 225 מיליארד דולר. מסיבה זו, האחוז שבאמצעותו הוא ירד הודות למשיכות המשקיעים שהובילו לסוף אפריל השנה הוא הקטן ביותר ב -4.2% בלבד. ובכל זאת, הקרן ראתה את סכום המשיכה המוחלט החמישי בגובהו בתקופה זו, כאשר המשקיעים הוציאו 9.9 מיליארד דולר מהקרן.
מתוך עשר הקרנות המובילות ברשימת מורנינגסטאר, שמונה מנוהלות באופן פעיל, ושבע מהקרנות הנרכשות ביותר בתקופה זו היו קרנות אינדקס.
