זה אחד מילות המפתח הגדולות ביותר באמריקה התאגידית כיום: "האינטרנט של הדברים" (IoT). צרכנים שומעים כל העת כיצד רשת המכשירים המחוברים - כל דבר אשר לוכד ומשתף נתונים דרך כתובת IP - הולך לשנות באופן דרמטי את אופן פעולתו בבית (ראו 5 'מוצרי האינטרנט של הדברים' לביתך ), המשרד (ראה 5 דרכים שהאינטרנט של הדברים ישתנה לעבוד) ואיך אנו חיים באופן כללי.
אם אתה משקיע, השאלה היא האם טרנד זה באמת ראוי להכניס מזומנים. יכול להיות שאנחנו אחד המשקעים של גאות IoT?
נראה כי המספרים מרמזים כך. יש שוק ענק בלתי מנוצל למוצרים חכמים, מכוניות שמדברות זו עם זו כדי למנוע התרסקות וכלה במכשירים שמשתמשים רק באנרגיה בשעות שאינן שיא. חברת מחקרי ה- IT גרטנר חוזה שמספר החפצים הפיזיים המחוברים לאינטרנט יתפוצץ מכחמישה מיליארד היום ל 25 מיליארד עד 2020.
אבל בעצם ההשקעה בטרנד הזה לפני שהוא באמת ממריא, קל יותר לומר מאשר לעשות. אמנם יש שפע של קרנות מוכוונות טכנולוגיות, אך קשה למצוא את אלה המתמקדים באופן ספציפי ב- IoT. אתה יכול להתקרב למדי עם משהו כמו Web X.0 ETF (ARKW) של Ark Investment Management, שמזהה חברות שסביר להפיק תועלת מחידושים המשנים את המשחק. אבל האינטרנט של הדברים הוא רק אחד מאותם חידושים; הקרן משקיעה גם בענפים כמו מחשוב ענן ומדיה חברתית.
נכון לעכשיו, הבחירה היחידה עבור אלה שבאמת רוצים להתגורר בתנועת IoT היא להשקיע במניות בודדות. אם זה הגיוני תלוי בסובלנות של האדם לסיכון. אבל אם תצליחו למצוא חברה צומחת במחיר אטרקטיבי, הרי שההפך הוא בהחלט שם.
הממציאים
אולי המקום הראשון בו משקיע ה- IoT-אופקי להסתכל הן החברות שמייצרות מכשירים חכמים למעשה. אך יש להיזהר: חלק מהמועמדים הברורים יותר עשויים שלא לייצג את הזדמנויות ההשקעה הטובות ביותר.
לדוגמא, מעבדות Nest, שהופכות את התרמוסטט הפופולרי ל- Nest Learning, נמצאת כיום בבעלות Google (GOOG). ובהתחשב בגודל ענקית החיפוש, לא סביר שלמעבדות Nest תהיה השפעה עצומה בשורה התחתונה של החברה, או בביצועי המניות שלה.
Fitbit, Inc. (FIT), יצרנית מכשירי מעקב הכושר הניתנים לביש בכל מקום, ביצעה ביצועים חזקים עד כה, אך כעת היא מתמודדת עם מתחרים חדשים המחפשים להיאבק בנתח השוק (ראה האם הגיע הזמן להשקיע בפיטביט? ). מיקרוסופט, למשל, השיקה לאחרונה מכשיר לביש מכיוון לבריאות העוקב אחר קצב הלב, צריכת הקלוריות ואיכות השינה של המשתמש. ובל נשכח את השעון האינטראקטיבי החדש של ענקית אלקטרוניקה מסוימת…
הזדמנויות פחות ברורות עשויות להיות שווה להסתכל, אם כן. קח את סמסונג, שמטריית המכשירים הרחבה שלה כוללת כל דבר, החל מתנורי מיקרוגל ועד נגני Blu-ray. החברה הדרומית קוריאנית כבר הקדימה את העקומה בכל מה שקשור להפוך את המוצרים הללו לחכמים יותר, כמו פיתוח מכונת כביסה שבעלים יכולים לשלוט בה מרחוק. דווקא בגלל רוחב המוצרים שלה, ייתכן שהמשרד יהיה מוכן באופן ייחודי להרוויח מהחידושים הללו.
כמובן, הצרכנים אינם מקור הביקוש היחיד למכשירים מחוברים. מפעלים תעשייתיים, המשתוקקים לקצץ בעלויות התפעול ולנהל את שרשראות האספקה שלהם בצורה יעילה יותר, מהווים מקור שוק גדול עבור IoT. כתוצאה מכך, כדאי לייצר מכשירים המשרתים את השוק המסחרי.
ג'נרל אלקטריק (GE) היא דוגמא עיקרית. החברה המשרתת את ענפי התעופה, הקטר והייצור (בין השאר) עושה הימור גדול במה שהיא מכנה "האינטרנט התעשייתי". על פי הדיווחים, החברה כבר הזרימה 1.5 מיליארד דולר למחקר מוצרים חכם מאז 2012 בתקווה קופץ לפני יריביו.
GE בהחלט אינה ספקית התעשייה היחידה שעולה על סיפונה. מקרה מעניין: ענקית החקלאות מונסנטו (מון). הניתוח שלה ל- IoT כולל רכישה אחרונה של חברת טכנולוגיה המסייעת לחקלאים לחזות טוב יותר את מזג האוויר.
השחקנים התומכים
החברות שממש משווקות מכשירים חכמים תופסים את מרבית הכותרות. אך המציאות היא שחברות אלה מסתמכות לרוב על חברות צד ג 'שיסייעו בפיתוח ותמיכה במוצרים. שקול, למשל, את חברת הטכנולוגיה PTC. על ידי רכישת ThingWorx, פלטפורמת תוכנה מובילה לעיצוב והפעלת מכשירים מחוברים, זה יכול להיות במצב טוב ליהנות מצמיחת IoT.
ישנם הארגונים שעוזרים להבין את כמות הנתונים העצומה שכל אותם חיישנים אוספים. Splunk (SPLK) הוא דוגמה אחת. המשרד מבוסס סן פרנסיסקו מספק תוכנה המסייעת ללקוחות לאסוף ולפרש את המידע שנוצר על ידי שלל מכונות ברחבי הארגון.
דרך נוספת לנצל את מגמת IoT היא על ידי השקעה בחברות החומרה שמאפשרות את IoT. זה כולל כל דבר, החל מיצרני השבבים הקשורים מאוד לשוק המכשירים החכמים, כמו קוואלקום (QCOM), לחברות רשת כמו Ruckus Wireless (RKUS) וארובה רשתות.
יש כאן אזהרה. באופן כללי, חומרה קלה למדי להעתקה (בהחלט קלה מתוכנה). אז אם חברות שמייצרות כיום את המובילים החדשים מייצרות מעבדים או מספקות תשתיות IoT יכולות לקיים את הצלחתן זו שאלה פתוחה, ככל שיותר מתחרים צצים. ובכל זאת, השנים הבאות עשויות להיות מתגמלות עבור שחקנים - והאנשים שמשקיעים בהם - שחרשו את המגרשים הללו כבר בשלב מוקדם.
בשורה התחתונה
השקעה באינטרנט של הדברים היא מאמץ מעשי: חברות מיקוד המוכנות באמת על קצה פיצוץ ה- IoT דורשות המון מחקר. אך למי שמבין את שוק המניות ומוכן להכין סיכון כלשהו (ותפיסה לטווח הארוך), השקעה במכשירים חכמים יכולה להיות אכן מהלך של כסף חכם.
