חלק מהתמונה הוורודה שקשורה לפרישה היא הריגוש לנשק את אותו פרידת שלום משכנתא לשלום - בהנחה שתשלם אותה עד אז. בזמן האחרון חלה שינוי בחשיבה כי ראו מתכננים פיננסיים רבים המציעים כי גמלאים ממשיכים לשאת משכנתא אל הפרישה ולאחריה. השקע מחדש את הכסף מההון העצמי שלך, ופתאום יהיה לך זרם הכנסה חדש, מה שהופך את שנות הזהב שלך למעט יותר זהובות.
ובכן, יכולים להיות כמה חסרונות. ניהול משכנתא בפרישה יכול להיות רעיון טוב במצבים מסוימים, אך אין ספק שזה לא פיתרון מתאים לכל הגדלת הכנסות הפרישה.
Takeaways מפתח
- העברת משכנתא לפרישה מאפשרת לאנשים להשתמש בזרם הכנסה נוסף על ידי השקעה מחדש של ההון מהבית. היתרון הנוסף הוא שריבית המשכנתא ניתנת לניכוי מס. על החיסרון, החזר ההשקעות יכול להיות משתנה בעוד דרישות תשלום המשכנתא קבועות. בטווח הארוך, תיק מגוון אמור לספק תשואות גבוהות יותר מנדל"ן למגורים.
אתה לא יכול לאכול את הבית שלך
התפיסה הבסיסית מאחורי הלוואת הלוואת הון היא "אינך יכול לאכול את הבית שלך." מכיוון שמגוריך אינם מניבים הכנסה, הון ביתי אינו מועיל אלא אם כן אתם לווים כנגדו. באופן היסטורי, בטווח הארוך, בתים מספקים שיעורי תשואה מתחת לתיקים של השקעות מגוונות כראוי. מכיוון שההון העצמי מהווה בדרך כלל חלק ניכר מהשווי הנקי של הפורש, הוא יכול לשמש כגורם דחיפה בהכנסה, צמיחה בשווי הנקי ואיכות החיים הכללית בפרישה.
ניהול משכנתא במהלך הפרישה יכול להיות בעייתי אם תשואות ההשקעה משתנות, מה שמוביל לבעיות בתשלום משכנתא או אי נוחות הקשורה לסחיבת כמות גדולה של חובות במהלך ירידת שוק.
אז מבחינה הגיונית, המהלך הבא יהיה העברת הנכסים מביתכם על ידי נטילת משכנתא והשקעת הכסף בניירות ערך שאמורים לעלות על עלות המשכנתא לאחר מס, ובכך להגדיל את השווי הנקי בטווח הארוך ואת תזרים מזומנים בטווח הקצר. בנוסף, השקעות כמו רוב קרנות הנאמנות וקרנות הנסחרות בבורסה (ETF) מחוסלות בקלות וניתן למכור אותן בצורה חלקית כדי לענות על צרכי הוצאות נוספות.
הכל נשמע נהדר, אבל זה לא כל כך פשוט: בכל פעם שתכניסו יותר מנוף לכספכם, יש הרבה דברים שעליכם לקחת בחשבון. אז, מה היתרונות והחסרונות של אסטרטגיה זו?
יתרונות של קבלת משכנתא לפרישה
תיק השקעות מגוון כראוי אמור לעלות על הבעלות על נדל"ן למגורים לטווח הרחוק. אל תתבלבל בגלל החזר הנדל"ן בעשור האחרון בערך. נדל"ן למגורים מספק באופן היסטורי שיעורי תשואה שנתיים חד-ספרתיים, ואילו תיקים מגוונים נוטים להצליח הרבה יותר בטווח הארוך ויש לצפות שיש להימנע מכך בעתיד. שנית, ריבית על המשכנתא ניתנת לניכוי מס, שיכולה לשמש למזעור עלות השימוש בסוג של מינוף זה, ולהגדיל את החזר ההשקעה של ניירות הערך שאתה קונה.
לבסוף, מנקודת מבט של השקעה, ניתן לראות בנכס בודד כלא מוגדר לחלוטין, וזו חדשות רעות אם הוא מהווה חלק ניכר מהערך הנקי שלך. גיוון חיוני לשמירה על לא רק יציבות פיננסית אלא גם שקט נפשי.
חסרונות של הובלת משכנתא לפרישה
למרות היתרונות הפוטנציאליים, לאסטרטגיה זו יכולות להיות גם תופעות לוואי לא נעימות. כאמור, לקיחת משכנתא היא סוג אחר של מינוף. על ידי שימוש באסטרטגיה זו, אתם מגדילים את החשיפה לנכסים באופן יעיל כך שיכללו לא רק בית אלא גם את ההשקעות הנוספות. חשיפת הסיכון הכוללת שלך מוגברת והחיים הפיננסיים שלך מסתבכים בהרבה. יתרה מזאת, ההכנסות שתקבלו מההשקעה שלך תשתנה. תנודות ממושכות כלפי מטה יכולות להיות מפחידות וקשות לניהול.
יתרה מזאת, חוק קיצוצי המס והמשרות לשנת 2017 הקטין מעט את יתרון ההשתתפות העצמית. נישומים רשאים כעת לנכות רק ריבית בסכום של 750, 000 $ ממשכנתא ללינה מגורים (ירידה ממיליון דולר). המעשה גם מתלה את הניכוי בגין ריבית ששולמה על הלוואות הון ביתיות וקווי אשראי, אלא אם כן הם משמשים לקנייה, בנייה או שיפור מהותי של בית הבטחת המימון.
החזר השקעות לעומת משכנתא
גורם חשוב נוסף שיש לזכור הוא שתשואות ההשקעות יכולות להיות משתנות מאוד בטווח הקצר, בעוד שהמשכנתא נוטה להיות קבועה באופייה. סביר לצפות לפרקי זמן שבהם התיק שלך באופן משמעותי אינו עולה על עלות המשכנתא. זה יכול לבטל את שחיקת הבסיס הכספי שלך ועלול לסכן את יכולתך העתידית לעמוד בתשלומים. שונות זו עשויה גם לפגוע בשקט הנפשי שלך. אם אתה נבהל במהלך ההאטה בשוק, אתה עלול להגיב על ידי הקשה על התיק שלך בכדי לשלם את המשכנתא, ובכך לשלול לעצמך את היתרונות של התאוששות בהשקעות שלך. אם זה יקרה, אתה למעשה תגרע מהערך הנקי שלך במקום להגדיל אותו. חשוב לא להמעיט בהשפעה הפסיכולוגית המטרידה של המינוף.
ישנם גורמים פיננסיים אובייקטיביים רבים שעליך לקחת בחשבון כדי לקבוע את הכשרון של אסטרטגיה זו במצבך הכלכלי הנתון. בעוד שחלק מהמתכננים הפיננסיים עשויים להעניק את אותה העצות בכל רחבי הלוח, אסטרטגיה זו אינה מתאימה בשום פנים ואופן לכולם.
השיקול החשוב ביותר הוא לקבוע מה תהיה עלות ריבית המשכנתא הכוללת שלך, מכיוון שזה המשוכה שעל תיק ההשקעות שלך צריך להצליח בכדי להצליח. הגורמים המשפיעים על זה הם פשוטים מאוד וכוללים את אמינות האשראי ואת מדרגת המס שלך. כמובן שככל שהאשראי שלך יהיה טוב יותר, כך עלות הריבית הכוללת תהיה נמוכה יותר. יתר על כן, ככל שמדור המס גבוה יותר, כך תקבל הטבת מס רבה יותר מהמחיקה בריבית.
הקשה על ההון הביתי שלך במהלך הפרישה
הדבר הראשון שעליך לעשות הוא לדבר עם מנהל ההלוואות ורואה החשבון שלך כדי לקבוע את עלות הריבית הכוללת - בניכוי הטבת המס - שתגיד לך כמה תיק ההשקעות שלך צריך להרוויח כדי לשלם את חיובי הריבית של המשכנתא שלך. בשלב הבא עליכם לפנות ליועץ ההשקעות שלכם כדי לדון בהכאת מכשול ההשקעה הזה, מה שמוביל למערכת שיקולים אחרת.
הידיעה על שיעור התשואה הרצוי לך היא די פשוטה, אך אם אתה יכול להשיג את שיעור התשואה הזה באופן סביר או לסבול את הסיכון הדרוש, זה סיפור אחר. באופן כללי, הכאת עלות המשכנתא תדרוש הקצאה גדולה יותר למניות, מה שיכול להכיל כמויות ניכרות של תנודתיות בתיק. האמת, מרבית הפורשים ככל הנראה אינם מוכנים לקבל רמות כאלה של תנודתיות, במיוחד מכיוון שיש להם פחות זמן לצאת מהעליות והירידות של השוק. גורם נוסף שיש לקחת בחשבון הוא שמרבית היועצים הפיננסיים מסתמכים על ממוצעים היסטוריים כדי להעריך את התשואה העתידית של התיק. במילים אחרות, אל תסתמכו לחלוטין על ציפיות תשואה.
לבסוף, השיקול העיקרי האחרון הוא קביעת אחוז השווי הנקי הכולל שהבית שלך מייצג. ככל שאחוז השווי הנקי של הבית שלך מייצג גדול יותר, כך ההחלטה הזו חשובה יותר.
לדוגמה, אם השווי הנקי שלך הוא 2 מיליון דולר והבית שלך רק מייצג 200, 000 $ ממנו, דיון זה כמעט ולא שווה את המאמץ, שכן הרווח השולי הנקי מאסטרטגיה זו ישפיע במינימום על השווי הנקי שלך. עם זאת, אם השווי הנקי שלך הוא 400, 000 $ ו- 200, 000 $ מזה מגיע מהבית שלך, הרי שדיון זה מקבל משמעות עמוקה בתכנון הפיננסי שלך. לאסטרטגיה זו יש פחות השפעה, וכנראה פחות ערעור, על מישהו שעשיר מאשר מישהו עני.
בשורה התחתונה
זה אף פעם לא רעיון טוב לקבל את העצה בעיוורון, גם אם זה יוצא מפיו של מתכנן פיננסי. הבטיחות בהובלת משכנתא לפרישה תלויה במגוון גורמים. אסטרטגיה זו אינה מובטחת להצליח ויכולה לסבך משמעותית את חייך הכספיים. והכי חשוב, המינוף הוא חרב פיפיות ועלולה להיות השלכות כלכליות קשות על הפורש.
