איש מעולם לא יכול להאשים את ג'ון, "ג'ק", בוגל בכך שהוא ביישן לגבי הצעת טיפים להשקעה. אך האם הוא נשאר נאמן לעצותיו שלו?
מייסד ואנגארד בנה את אימפריית הקרנות שלו על בסיס עקרונות הליבה שלו להשקעה. אם קראת את ספריו או הקשבת לראיונות שלו, תגלה שהוא לא שינה את התואר הראשון. זה כשלעצמו אמור לתת לך מושג די הוגן של היכן בוגל שומר על הכסף שלו.
למרות שהציבור לעולם לא יידע את כל הניואנסים של היכן ואיך בוגל משקיע, זה יכול לקבל הצצה מכובדת על תיק העבודות שלו על סמך העצות שהוא מציע, מכיוון שנראה כי עצה זו מבוססת על מה שהוא היה עושה למען עצמו. הדבר היחיד הידוע בוודאות הוא שגוגל השקיע 100% מכספיו בקרנות ואנגארד.
הקצאת תיק העבודות של ג'ק בוגל
בוגל חשף כי הקצאת תיק הפרישה שלו עברה יותר לעבר הקצאת 50/50, עם 50% במניות ו 50% באגרות חוב, הרחק מההקצאה הסטנדרטית של 60/40 אחריהן במשך שנים. כפי שהוא אמר למראיין, "אני פשוט אוהב את הרעיון להיות עוגן בכיוון הרוח." בוגל ציין כי לתיק אי-הפרישה שלו היה הקצאת נכסים של 80% אג"ח ו -20% מניות.
מעבר לכך, בוגל אמר שהוא לא מאמין שאתה זקוק לסוגים אחרים של השקעות או שיעורי נכסים כדי להשיג גיוון נכון. מחוץ לתיקי האישי והפרישה שלו, בוגל משקיע במדד Vanguard Balanced עבור נכדיו.
ג'ון בוגל בפתח קרן האינדקס הראשונה בעולם
איך נראה הקצאת המניות שלו
נראה כי בוגל עוקב אחר עצתו שלו בכל הנוגע להשקעה בקרנות אינדקס. כפי שאמר פעם ל- Business Week שהוא אינדקס: "אני הבעלים של השוק. ואני שמח."
כמובן שזה מבוסס על עיקרון הליבה שלו שאנשים שמנסים לנצח את השוק מוצאים את עצמם בצד המפסיד לעתים קרובות ככל שהצד המנצח, אך הם משלמים מחיר גבוה יותר. בוגל גם אמר שהוא מעדיף לאנדקס את שוק המניות כולו ולא רק את S&P 500. באותה תקופה הקצה 60% מחלק המניות של תיק העבודות שלו למדד Vanguard Total Stock Market יחד עם שילוב כלשהו של מדד Vanguard 500 ומדד השוק המורחב של Vanguard בכדי לספק חשיפה נוספת למכסים קטנים ובינוניים.
בוגל אמר פעמים רבות שהוא מעולם לא משקיע בקרנות בחו"ל. יש לו חלק קטן מאוד מנכסי ההון שלו בכמה אחזקות סנטימנטליות שבמקרה היו קרנות פעילות. אלה כוללים את קרנות ההכנסה Vanguard Wellington ו- Vanguard Wellesley.
איך אולי נראה הקצאת האג"ח שלו
באשר לחלק האג"ח של תיק ההשקעות שלו, בוגל ביצע כמה התאמות טקטיות לאורך זמן, והעביר את הקצאת האג"ח שלו לקרנות עם פירעון ממוצע קצר יותר. ההקצאה שלו היא בערך מחצית באג"ח לטווח הביניים ומחצית באג"ח לזמן קצר יותר. בשנת 2006 הקצתה Bogle בין מדד איגרות החוב הבינאמיות של ואנגארד לבין ניירות הערך המוגנים על ידי Vanguard. ההשקעה הגדולה ביותר שלו מכל סוג שהיא נמצאת בקרן פטורה ממס טווח ואנגארד, המוחזקת ככל הנראה בתיקו הבלתי מוסמך.
מדוע התיק שלו כנראה לא השתנה בעשור
בוגל אמר שהוא לא באמת מנוי לצורך במאזן מחדש או להשתמש בהרבה שינויים להקצאת נכסים טקטיים לאסטרטגיה שלו. אם משקיע מרגיש צורך לאזן מחדש את תיק העבודות שלו, בוגל מציע לעשות זאת לא יותר מפעם בשנה. הוא תמיד האמין שבאמצעות דבקות באסטרטגיה ארוכת טווח ושמירה על בחירות תיקים פשוטות ככל האפשר, אנשים פחות מודאגים. אם זה נכון, בטוחים שההקצאה הנוכחית של קרנות המניות שלו נראית די דומה לאופן בו הייתה לפני עשר שנים.
