אסטרטגיה מכובדת לזמן המשקיעים השמרנים היא להתמקד במניות עם תשואות דיבידנד גבוהות והיסטוריה של עליית דיבידנד. "חברות שמגדילות בעקביות את הדיבידנד שלהן נוטות להיות חברות באיכות גבוהה עם פוטנציאל לעמוד בפני סערת שוק, והן עדיין יכולות לספק תשואות חזקות המותאמות סיכונים לאורך זמן", טוענת חברת תעודות הסל, ProShares, כפי שצוטטה על ידי ברון. הצירה לעבר גישה ממוקדת דיבידנד עשויה להיות דרך ברורה עבור המשקיעים לשחק הגנה ככל שהסיכויים לרווחי הון עתידיים יצטמצמו.
בארון מצאו 53 מניות במדד S&P 500 (SPX) שהגדילו את הדיבידנד בכל אחת מ -25 השנים האחרונות. בין המניות עם התשואה הגבוהה ביותר בקבוצה זו: קימברלי קלארק קורפ (KMB), 3M Co. (MMM), Consolidated Edison Inc. (ED), Cardinal Health Inc. (CAH), Leggett & Platt Inc. (LEG)), PepsiCo Inc. (PEP) ו- Federal Realty Investment Trust (FRT). קימברלי-קלארק העניקה תשלומים ב -45 שנים רצופות, ואילו גם 3M וגם הפדרל ריאלטי עשו זאת לפחות 50 שנה ברציפות.
ביצועים אחרונים
להלן תשואות הדיבידנד ומהלכי שער המניה השנה לשבע המניות הללו, נכון לסגירה ב -17 במאי, לדפי הציטוט של המניות של ברון:
| תשואה | YTD הרווח | |
| קימברלי-קלארק | 3.8% | (13.1%) |
| 3 מ ' | 2.7% | (14.9%) |
| קון אד | 3.9% | (13.0%) |
| בריאות הקרדינל | 3.5% | (11.3%) |
| לגט ופלט | 3.6% | (12.3%) |
| פפסיקו | 3.8% | (18.3%) |
| נדל"ן פדרלי | 3.5% | (14.0%) |
לשם השוואה, התשואה על S&P 500 היא 1.8%, לכל multpl.com. המדד עולה ב -1.7% לעומת YTD.
הערת זהירות
לחפש תשואת דיבידנד בלבד יש את הכישלונות שלה, מזהירים ברון, מכיוון שתשואה גבוהה עשויה לשקף חברה בעייתית עם מחיר מניה מוכה. ואכן, כל המניות בטבלה סבלו מירידות מחירים משמעותיות בשנת 2018. עם זאת, כפי שמציע ProShares בציטוט לעיל, היסטוריה ארוכה ועקבית של עליות דיבידנד היא אינדיקטור לחברה שהפגינה חוזק פיננסי לאורך המשיכה הארוכה. ברון מציין כי "יש לפחות פוטנציאל ריבאונדים נאים, מכיוון שחברות אלה הן בדרך כלל מתחרות איתנות עם שיאים מוכחים."
קון אד
קון אד הוא שירות החשמל והגז המשרת את העיר ניו יורק ואת הפרברים הצפוניים שלה במחוז ווסטצ'סטר. מניות שירות משמשות לרוב כתחליף קרוב לאגרות חוב, ולכן מחירן רגיש מאוד לשיעורי הריבית, כאשר העלייה בשיעורים מייצרת ירידות שערים. מצד שני, הסיכוי להגדלת דיבידנד פירושו כי השירותים מציעים את הסיכוי לתשואות העולות עם הזמן ביחס למחיר הרכישה של המשקיע, תכונה אטרקטיבית ביחס לאגרות חוב. מעמדם של שירותי חשמל וגז כמונופולים המציעים שירותים חיוניים תחת ויסות שיעור ההחזר מגביל תיאורטית את פוטנציאל החיסרון. (לפרטים נוספים, ראה גם: חמשת המניות המובילות במיתון .)
קימברלי-קלארק
חברת סיכות הצרכן ידועה בעיקר בזכות קו מוצרי הנייר שלה המשווקים תחת שמות מותגים כמו סקוט, קלנקס, קוטונל וויבה. מותגי ההיגיינה האישיים שלו כוללים בין היתר Huggies, Pull-Ups, Kotex, Depend ו- Poise. צמיחת הרווחים האחרונה הוגבלה על ידי תחרות עזה, כך מציינים ברון, אולם הצמיחה האורגנית במכירות עמדה על 2% ברבעון הראשון, מה שהכה את הערכות האנליסטים.
נדל"ן פדרלי
למניות REITs, כמו אלה של שירותי עזר, יש גם קשר שלילי חזק עם שיעורי הריבית. החברה מתמקדת בפיתוח מרכזי קניות מתקדמים, ואילו סחורה מסורתית של לבנים וטיט נמצאת תחת מתקפה גוברת של התחרות המקוונת. באופן כללי יותר, המשקיע המיליארדר סם צל הוא בין אלה שרואים בנפח יתר ובעל מחיר יתר בנדל"ן. (לפרטים נוספים ראו גם: מדוע כדאי להימנע ממניות: המיליארדר סם צל .)
השווה חשבונות השקעה × ההצעות שמופיעות בטבלה זו הן משותפויות מהן Investopedia מקבלת פיצוי. תיאור שם הספקמאמרים קשורים
יסודות השקעה
מדריך Investopedia לצפייה ב'מיליארדים '
תעודות סל
5 תעודות תעודה להגנה נגד נדנדות הבר של השוק
אסטרטגיית סחר במניות וחינוך
האם משקיעים רגילים יכולים לנצח את השוק?
שווקים
מישהו יכול לנצח את השוק?
יסודות השקעה
מה המשמעות של אנשים כשאומרים "מכים את השוק"?
מניות עליונות
7 מניות הגנתיות המרסקות את השוק
קישורי שותפיםתנאים קשורים
הגדרת משחק קלפים פראיים הגדרת משחק קלפים ברים מעניקה למוכר העתיד של אג"ח T את הזכות למסור לאחר שנקבע מחיר הסגירה והחוזה אינו נסחר עוד. הגדרת Swing יותר נדנדה יכולה להתייחס לסוג של אסטרטגיית מסחר או לתנודתיות בערך של נכס, התחייבות או חשבון. עוד הגדרת מסחר בנדנדה וטקטיקה סחר בנדנדה הוא ניסיון לתפוס רווחים בנכס במהלך מספר ימים עד מספר שבועות. סוחרי הנדנדה משתמשים בטקטיקות שונות כדי למצוא את ההזדמנויות הללו ולנצל אותן. יותר הנדנדה לגדרות "הנדנדה לגדרות" היא ניסיון להשיג תשואות משמעותיות בשוק המניות בהימורים נועזים. יותר הגדרה נמוכה של Swing Swing Low הוא מונח המשמש בניתוח טכני המתייחס לשוקות שאליהן מגיע מחיר ניירות ערך או אינדיקטור. עוד כיצד עובדת אפשרות של נדנדה אופציית נדנדה היא סוג של חוזה המשמש את המשקיעים בשווקי אנרגיה המאפשר למחזיק האופציה לקנות כמות מוגדרת מראש של אנרגיה במחיר שנקבע מראש תוך גמישות מסוימת בסכום שנרכש ובמחיר ששולם. יותר