אנליסטים לחקר הון עובדים הן עבור חברות קנייה והן מצד צדדי מכירה בתעשיית ניירות ערך. הם מפיקים דוחות מחקר, תחזיות והמלצות הנוגעות לחברות ומניות. בדרך כלל, אנליסט מניות מתמחה בקבוצה קטנה של חברות בענף מסוים או במדינה מסוימת כדי לפתח את המומחיות ברמה הגבוהה ביותר הדרושה כדי להפיק תחזיות והמלצות מדויקות.
אנליסטים אלה עוקבים אחר נתוני שוק ודיווחי חדשות ומדברים עם אנשי קשר בחברות והתעשיות שהם חוקרים כדי לעדכן את המחקר שלהם מדי יום.
בחברה צדדית של קנייה - כמו חברה לניהול עושר, קרן פנסיה או קרן גידור - אנליסט בדרך כלל מספק מידע והמלצות למנהלי ההשקעות של המשרד, המפקחים על תיקי השקעות של לקוחות ומקבלים החלטות סופיות לגבי אילו ניירות ערך להחזיק. בחברה צדדית למכירה, כגון תיווך או בנק, אנליסט מחקרי מניות בדרך כלל מפיק דוחות והמלצות לסוכני המכירות של החברה. לאחר מכן הסוכנים משתמשים במידע כדי למכור השקעות ללקוחותיהם ולקהל הרחב.
מסלולי קריירה
מרבית האנליסטים לחקר המניות מתחילים בתפקידי מחקרי ברמת כניסה לאחר סיום לימודי התואר הראשון. מקורבי מחקר עובדים תחת הנחייתו של אנליסט בכיר במחקרי הון ויוצר מודלים פיננסיים ומבצע מחקר. שכירים חדשים עשויים לעבוד עם מגוון אנליסטים במהלך חודשים כהקדמה כללית לתפקיד.
מרבית מקורבי המחקר מוקצים בסופו של דבר לקבוצת עבודה אחת המכסה קבוצה קטנה של חברות. עם יותר ניסיון וביצועים מצוינים, מקורבים יכולים לעבור ישירות לתפקידי אנליסטים, ולבצע תפקידים פעילים יותר בתהליך המחקר.
אנליסטים בדרך כלל משקיעים פחות זמן במודלים פיננסיים ויותר זמן בכתיבת דוחות ופיתוח המלצות. לאחר מספר שנים שעבדו בתפקידים זוטרים, כמה אנליסטים חוזרים לבית הספר כדי לקבל תואר שני. אנליסטים בעלי ביצועים גבוהים עשויים להמשיך בתפקידי מחקר בכירים יותר מבלי לחזור לבית הספר. אנליסט בכיר במחקר הון בעל מומחיות גבוהה בתחום המומחיות שלו יכול לעבור לתפקיד ניהול השקעות המפקח על צוות מחקר ותיק השקעות.
מנהל תיקים אחראי על השימוש במידע שמספק אנליסטים לחקר מניות וצוותים אחרים לניהול תמהיל ניירות הערך בתיק מדי יום.
כישורים חינוכיים
כדי לעבוד במחקר הון עצמי, על המועמד להיות בעל תואר ראשון, רצוי בתחום עסקי רלוונטי כמו מימון, חשבונאות, כלכלה או מנהל עסקים. תארים לתואר ראשון המספקים הכשרה כמותית מעמיקה הם גם אפשרויות טובות, כולל תארים במתמטיקה, סטטיסטיקה, הנדסה ופיזיקה. עם זאת, ראשי תיבות שאינם עסקיים צריכים לשקול לקחת כמה קורסים בתחומי מימון ותחומים עסקיים אחרים.
תואר שני אינו נדרש להתקדם לתפקידי אנליסט בכירים. עם זאת, תואר שני במנהל עסקים או מימון יכול לעזור לסלול את הדרך לקידום הקריירה, במיוחד קידום לתפקידי ניהול תיקים וניהול קרנות.
כישורים אחרים
ההסמכה המקצועית הבולטת לאנליטיקאי מחקרי הון ואחרים העובדים במחקר ניירות ערך היא ייעוד האנליסט הכספי (Chartered Financial Analyst) (CFA), המוענק על ידי מכון CFA. ייעוד זה מחייב את המועמדים להיות לפחות ארבע שנות ניסיון מלא. כתוצאה מכך, זה בדרך כלל נחשב כמיועד לקידום לתפקידים בכירים יותר בתחום. הייעוד מחייב את המועמדים לעבור סדרה של שלוש בחינות.
אנליסטים רבים לחקר המניות דורשים רישיון מטעם הרשות הרגולטורית לתעשייה הפיננסית (FINRA), גוף לאומי המופקד על פיקוח על חברות וסוכני ניירות ערך. תהליך הרישוי מחייב בדרך כלל חסות של חברת מעסיקה, כך שרוב האנליסטים משלימים דרישות רישיון רק לאחר סיום ההעסקה.
