בטווח הקצר, המשבר הפיננסי של 2008 השפיע על מגזר הבנקאות בכך שגרם לבנקים להפסיד כסף בגלל מחדל המשכנתא, להקפאת הלוואות בין בנקאיות ולאשראי לצרכנים ועסקים להתייבש. לטווח הארוך בהרבה, המשבר הפיננסי השפיע על הבנקאות על ידי הפניית פעולות רגולטוריות חדשות בינלאומיות דרך באזל III ובארצות הברית באמצעות חוק הרפורמה והגנת הצרכן של דוד-פרנק וול סטריט.
לפני שהמשבר הפיננסי התרחש ב -2008, התקנות שהתקבלו בארה"ב לחצו על ענף הבנקאות לאפשר ליותר צרכנים לקנות בתים. החל משנת 2004 רכשו פאני מיי ופרדי מק מספר עצום של נכסי משכנתא כולל משכנתאות Alt-A מסוכנות. הם גבו עמלות גדולות וקיבלו מרווחים גבוהים ממשכנתאות תת-פריימיות אלה, והשתמשו גם במשכנתאות כבטוחה להשגת ניירות ערך מבוססי משכנתא פרטיים.
בנקים זרים רבים רכשו חובות ארה"ב בביטחונות כאשר הלוואות משכנתא לסאב פריים הוחזרו למחויבויות חוב בטחונות ונמכרו למוסדות פיננסיים ברחבי העולם.
כאשר מספר גדל והולך של צרכנים אמריקאים החזיר את הלוואת המשכנתא שלהם, בנקים בארה"ב הפסידו כסף על ההלוואות, וכך גם הבנקים במדינות אחרות. הבנקים הפסיקו להלוות זה לזה, והיה קשה יותר לצרכנים ועסקים לקבל אשראי.
עם נפילת ארה"ב למיתון, הביקוש למוצרים מיובאים צנח, מה שעזר לדרבן מיתון עולמי.
האמון במשק נטל את האף וכך גם מחירי המניות בבורסות ברחבי העולם.
בתקווה למנוע משבר פיננסי נוסף, בדצמבר 2009 הציגה ועדת באזל הבינלאומית מערכת הצעות לתקני הון ונזילות חדשים למגזר הבנקאות העולמי. הרפורמות, המכונות באזל השלישי, עברו על ידי ה- G-20 בנובמבר 2010, אך הוועדה הותירה אותה למדינות החברות ליישם את התקנים במדינות שלהם.
בארה"ב, חוק דוד-פרנק, שהתקבל בשנת 2010, מחייב חברות אחזקות בנקאיות עם נכסים של יותר מ -50 מיליון דולר לעמוד בתקני הון ונזילות מחמירים והיא קובעת מגבלות חדשות לפיצוי תמריצים.
החקיקה גם הקימה את מועצת הפיקוח על היציבות הפיננסית, שתכלול את בנק הפדרל ריזרב וסוכנויות אחרות לצורך תיאום רגולציה של בנקים גדולים יותר "חשובים מערכתית". המועצה יכולה לפרק בנקים גדולים שעלולים להוות סיכון בגלל גודלם. הוקמה קרן חיסול מסודרת חדשה שתספק סיוע כספי לחיסול מוסדות פיננסיים גדולים הנמצאים בצרות.
עם זאת, יש המבקרים הטוענים כי המעשה שהועבר על ידי הקונגרס האמריקני בשנת 2010 הוא גרסה מוחלשת מאוד של הצעת החוק שחזתה במקור הנשיא ברק אובמה, שהושקה במהלך התפתחותה באמצעות תמרון חקיקתי ולוביסטי.
בינתיים, ההשפעה הסופית של המשבר הפיננסי ממשיכה להתפתח. לדוגמה, החוק מכיל גם יותר מ 90 הוראות המחייבות קביעת כללים על ידי נציבות ניירות ערך האמריקאית (SEC), יחד עם עשרות הוראות אחרות בהן הוענקה לרשות ה- SEC סמכות של שיקול דעת. החל מחודש פברואר 2019, ה- SEC אימץ כללים סופיים ל -67 הוראות קבלת כללים חובה של חוק דוד-פרנק.
אומצו כללים להביא לשקיפות רבה יותר לשווקי קרנות ההחלפות ולשווקי קרנות הגידור, כדי לתת למשקיעים אמירה על פיצוי מנהלים ולהקים תוכנית למשלוח משרוקית להפרות של דיני ניירות ערך.
תובנה של יועץ
אריה קורווינג, CFP®
Korving & Company LLC, סופוק, וירג'יניה
המשבר הפיננסי שהחל בשנת 2008 הכריע את המגזר הבנקאי. מספר בנקים נפלו, אחרים נאלצו לקבל ערבות על ידי ממשלות ועדיין אחרים נאלצו להתמזג עם שותפים חזקים יותר. המניות המשותפות של הבנקים נמעכו, המניות המועדפות עליהן גם נמחצו, דיבידנדים נחתכו והרבה משקיעים איבדו חלק או את כל כספם.
הסיבות לכך היו מורכבות יותר ממה שהוגשמה בדרך כלל. התשובה הפשוטה הייתה שזה נבע מכיוון שבועת הדיור התפוצצה, אבל זה משטח הבעיה. חלק מהבעיה הייתה סוגיית נזילות עקב חשבונאות "סימן לשוק" שנדרשה על ידי הממשלה וחלקה היה מספר הלוואות המשכנתא הגרועות שהחזיקו בספריהם. הלקח לבעלי המניות הוא לגוון. לרוע המזל, אנשים רבים השקיעו הרבה במניות בבנקים מכיוון שהם שילמו דיבידנדים כה גבוהים.
