הסתמכות על פלטפורמות דיגיטליות על כל דבר, החל מהזמנת ארוחות ועד היכרויות, היא שגרה עבור אלפי המילניום רבים, אך מסתבר שניהול הכסף איטי להתמודד. על פי סקר השקעות ההשקעות המילוליאליות העשירות של Investopedia, בעוד 20% מהנשאלים משתמשים ביועצי רובו, הרוב עדיין מדווחים על העדפה ליועצים פיננסיים אנושיים.
עם זאת, אלפי המילניום העשירים שמשתמשים ביועצי רובו מדווחים כי הם מרוצים יותר מתוצאות ההשקעה מאשר אנשים שאינם משתמשים, כאשר 31% אומרים שההשקעות שלהם ביצעו "טוב מאוד" לעומת 18% עבור משתמשים שאינם משתמשים ברובו.
מי משתמש ברובו-יועצים?
הסקר של Investopedia בקרב 1, 405 פרטים מצא כי 20% מבין בני המילניום העשירים (גילאי 23-38) משתמשים ביועצי רובו, לעומת 13% בלבד מהנשאלים ב- Gen X. כשמסתכלים על פלח צעיר יותר באוכלוסייה, 31% מבני הגילאים 18-22 משתמשים ביועצי רובו לעומת 9% בלבד מהמשקיעים בגילאי 47-54, מה שמציע כי קבלת היועצים הדיגיטליים הולכת וגוברת עם כל דור.
מחקר השקעות המילניום העשיר של Investopedia מציע כי האומנות הפיננסית ממלאת תפקיד מפתח בשאלה אם אלפי המילניום העשירים בוחרים להשתמש בשירות ייעוץ דיגיטלי. מבין אלה שמשתמשים ברובו, 26% אומרים שהם מרגישים בקיאים בהשקעה, ואילו רק 12% אמרו שהם לא עשו זאת.
המשיבים המדווחים על שימוש ביועצי רובו סבירים כי פי 2 ינהלו את כספם מדי יום. הממצא עולה כי פלטפורמות דיגיטליות נוטות למשוך משקיעים מעורבים יותר שרוצים לנהל באופן פעיל או לפחות לפקח על כספם באופן קבוע.
יתרה מזאת, אימוץ יועץ רובו נפוץ יותר בקרב גברים: 27% מהנשאלים הגברים משתמשים בהם, לעומת 16% מהנשים. עם זאת, הפער המגדרי מצטמצם בקרב הנשאלים ב- Gen Z, כאשר 35% מהגברים השתמשו ביועצי רובו לעומת 27% מהנשים.
ראוי לציין כי המשיבים שאמנם משתמשים ברובואים מדווחים כי הם פחות חסרי סיכון. 12% אומרים שהתיק שלהם הוא "מאוד מסוכן", לעומת 5% בלבד מהמשתמשים שאינם משתמשים ברובו. מרבית יועצי הרובו אוספים מידע בסיסי על המטרות הפיננסיות של הלקוח ומשתמשים באלגוריתמים בכדי לכוון את נכסיהם לתיק קרנות הנסחרות בבורסה, ובכך מבטלים את רוב אנשי הקשר או את כולם, תוך הגבלת סיכון, ומפנים את פניהם לסוחרים "מסוכנים" בכל מעניין יותר.
הפיתוי של יועצי רובו למשקיעים שאינם חסרי סיכון עשוי להיות נובע ממידת ההתאמה האישית שלהם בהשוואה לקרנות תאריך היעד. המשתמש בוחר בהקצאת הנכסים ולא במנהל קרנות, כאשר הרובו משמש כמוניטור, ומאזן מדי פעם את התיק לאורך זמן כדי לשמור על ההקצאה הנבחרת של המשתמש.
גורמים המניעים את צמיחתם של רובו-יועצים
מהסקר עולה כי יועצי הרובו הבולטים ביותר מבין בני המילניום העשירים אינם מתיישרים לחלוטין עם השחקנים הגדולים ביותר (על ידי AUM) בשוק. בעוד שחלק מהאפשרויות הראשונות של הדיגיטל כמו Betterment לקחו חלק גדול מהדולרים של הדור הזה, מנהלי הנכסים המסורתיים יותר כמו Fidelity, Charles Schwab ו- Vanguard דווחו גם כבחירות פופולריות.
"אלפי מילניום עשירים שמשתמשים ביועץ רובו מראים עדיפות להצעות הרובו של מתווכים מבוססים, " אומר קלייב סילבר, עורך Investopedia הראשי, "זה יכול להיות מכיוון שהם כבר מכירים את המתווכים הללו באמצעות תכניות פרישה במקום העבודה."
עם התפתחותה של ענף היועצים הרובו, ספקים מסוימים החלו להציע שירותים מיוחדים יותר, כמו היכולת למזער את חבות המס על ידי מכירת כספים המפסידים כסף, אסטרטגיה המכונה קצירת הפסדי מס. אחרים, כמו השבחה, מציעים תוכניות בעלות שכבות גבוהה המספקות גישה למתכננים פיננסיים אנושיים בנוסף לשירותי ניהול נכסים אוטומטיים.
"רובו-יועצים נולדו ממפגש המשבר הכלכלי ועליית הסמארטפון", אומר סילבר. "הם הופכים פופולריים יותר כעת ככל שהדור הראשון שגדל עם סמארטפונים נכנס לחלק ההשקעה והתכנון הפיננסי של חייהם, שהם לגמרי מצפים להיות חוויה דיגיטלית ושקופה."
גורם נוסף המניע את הפופולריות של מנהלי העושר מונעים אלגוריתמים הוא מבנה העמלות הנמוך יחסית. לדוגמה, השבחה ו- Wealthfront גובים שכר ייעוץ של 0.25% מדי שנה, שמשתמשים משלמים על גבי ההוצאות עבור הקרנות הבסיסיות בהן הם משקיעים.
המדיום הוא המסר
"יועצי רובו מדביקים משקיעים צעירים יותר בגלל הקשר שלהם לטכנולוגיה", אומרת תרזה קארי, מומחית התיווך בחברת Investopedia. "זהו דור שגדל עם הטלפונים הניידים ביד, כך שהופכת אותם שירותים מבוססי-אפליקציה ליצור משיכה טבעית." פלטפורמות מבוססות-ניידות מייצרות קלות-שימוש שעשויה לסייע גם בעידוד המילניאלים העשירים להשקיע, כמו ניתן לפתוח, לממן ולנהל חשבונות מטלפון.
יועצי רובו משמשים גם כאופציה ברת קיימא למבוגרים עם מאגר נכסים קטן יותר להשקעה. "החוויה הדיגיטלית בלבד עודדה את שנות האלפיים להתחיל בכמויות קטנות יחסית ולהוסיף לה מדי חודש", אומרת קארי. בעוד שמספר ספקים מספקים מענה למשקיעים העקבים יותר - הון אישי, למשל, דורש השקעה של 100, 000 דולר לפחות כדי לפתוח חשבון - רובם פותחים את שעריהם למגוון רחב יותר של משקיעים. ושירותים כמו Betterment, Blooom ו- WiseBanyan ביטלו את יתרות החשבון המינימליות לחלוטין.
בשורה התחתונה
כפי שמגלה הסקר, פלטפורמות היועצים של רובו צוברים משיכה עם דור חדש של משקיעים אמידים. בעוד שרבים עשויים עדיין להעדיף יועץ פיננסי אנושי, רובו נוטים למשוך אלפי מילניום אמידים העוסקים מאוד בכספם, ומרגישים בנוח לקבל החלטות תכנון פיננסי בעצמם, ישירות מהטלפון או הנייד.
מתודולוגיה
חברת Investopedia ביקשה לבדוק מה הניעו את החלטות ההשקעה לדור שהגיע לבגרות במהלך המיתון הגדול ונתקל לשמצה במגוון גורמים כלכליים מאתגרים. כדי להבין עמדות סביב השקעות, בדקנו את אלה שצריכים לקבל הכנסה פנויה להשקעה, המכונה "אלפי שנים עשירות". על ידי בחינת פלח באוכלוסייה שמרוויח הכנסה שנתית גדולה מהממוצע לקבוצת הגיל שלהם, קיווינו ביטול תלאות פיננסיות מהסיבות שאולי אינן משקיעות.
בעבודה עם חברת מחקרי שוק Chirp Research במאי 2019, Investopedia השיגה תשובות מ -1, 405 אמריקאים, שכללו 844 אלפי מילניום אמידים (גילאי 23-38) באמצעות סקר מקוון והשוותה את פעולותיהם וגישותיהם ל -430 ג'ין X ו -131 נשאלים ב- Gen Z. בני דור המילניום הצעירים האמידים הוגדרו כגילאים 23-29 עם הכנסה של משק בית (HHI) של 50, 000 $ ומעלה, ואילו בני המילניום הבוגרים יותר היו בגילאי 30-38 עם HHI של 100, 000 $ ומעלה. ההכנסה החציונית של אלפי השנה בסקר עמדה על 132, 473 דולר, לעומת HHI חצי אלפי חציוני של 69, 000 $.
לפני ששדה את הסקר הכמותי, Investopedia רצתה להבטיח כי הסוגים הנכונים של שאלות יישאלו, בשפה שמהדהדת את המשיבים. Investopedia עבדה עם Chirp לעריכת תשעה ראיונות של 60 דקות על אחד עם משתתפים בברמינגהם, שיקגו, דאלאס וניו יורק. הראיונות התמקדו באופן ספציפי בשימוש באלפי המילניום העשירים כדי לתאר חוויות בניהול הכספים שלהם, כמו גם את הדעות, האמונות והגישות שלהם לניהול כסף והשקעה.
