מרווחים ממלאים גורם משמעותי בסחר במט"ח רווחי. כאשר אנו משווים את המרווח הממוצע לתנועה היומית הממוצעת עולים סוגיות רבות ומעניינות. ראשית, חלק מהזוגות יתרון יותר לסחר בהשוואה לאחרים. שנית, על המרווחים הקמעונאיים קשה הרבה יותר להתגבר במסחר לטווח קצר מכפי שחלקם עשויים לצפות. שלישית, ממרח גדול יותר אינו אומר בהכרח שהצמד לא טוב למסחר ביממה כמו אלטרנטיבות בפיזור נמוך יותר. כך גם לגבי ממרח קטן יותר - לא תמיד עדיף לסחור מאשר חלופה מורחבת גדולה יותר.
Takeaways מפתח
- עבור ממרחי מסחר יומי, זוגות מסוימים טובים מאחרים, והסקת מסקנות לגבי סחירות על סמך גודל הממרח (גדול לעומת קטן) אינה מועילה. המרת המרווח לאחוז מהטווח היומי מאפשר לסוחרים לראות איזה זוג מציע את התמורה הטובה ביותר מבחינת הפיזור שלו לפוטנציאל פיפ יומי. סוחרים המסחר באופן פעיל ביום יסביר ככל הנראה את הזוגות עם המרווח הנמוך ביותר כאחוז מהפוטנציאל הגדול ביותר של פיפ. סוחרים יכולים לעקוב אחר תנועות ממוצעות יומיות כדי לראות אם המסחר בתקופות תנודתיות נמוכות מציג פוטנציאל רווח מספיק בכדי שהמסחר האקטיבי (עם ממרח) יהיה כדאי.
קביעת קו בסיס
כדי להבין עם מה אנו מתמודדים ואילו זוגות מתאימים יותר למסחר יומי, יש צורך בקו בסיס. לשם כך המרווח מומר לאחוז מהטווח היומי. זה מאפשר לנו להשוות מרווחים לעומת פוטנציאל ה- pip המקסימלי לסחר יומי בצמד המסוים ההוא. בעוד שהמספרים שלהלן משקפים את הערכים הקיימים בפרק זמן מסוים, ניתן ליישם את הבדיקה בכל עת כדי לראות איזה צמד מטבעות מציע את התמורה הטובה ביותר מבחינת התפשטותה לפוטנציאל פיפ יומי. ניתן להשתמש במבחן בכדי לכסות פרקי זמן ארוכים או קצרים יותר.
אלה הם הערכים היומיים והמרווחים המשוערים (המרווחים ישתנו בין מתווך למתווך) החל מה 7 באפריל, 2010. ככל שהתנועות הממוצע היומי ישתנו, כך גם אחוז התנועה היומית שהמרווח מייצג. שינוי במרווח ישפיע גם על האחוז.
שימו לב: בחישוב האחוזים נוכרת המרווח מהטווח הממוצע היומי. זאת כדי לשקף שלקוחות קמעונאיים לא יכולים לקנות במחיר ההצעה היומי הנמוך ביותר המוצג בתרשימים שלהם.
יורו / דולר
DailyAverageRange (12): 105
ממרח: 3
- מורחים כאחוז מפוטנציאל הצינור המקסימלי: 3/102 = 2.94%
USD / JPY
DailyAverageRange (12): 80
ממרח: 3
- מורחים כאחוז מפוטנציאל הצינור המרבי: 3/77 = 3.90%
GBP / USD
DailyAverageRange (12): 128
ממרח: 4
- מורחים כאחוז מפוטנציאל הצינור המקסימלי: 4/124 = 3.23%
EUR / JPY
DailyAverageRange (12): 121
ממרח: 4
- מורחים כאחוז מפוטנציאל הצינור המקסימלי: 4/117 = 3.42%
USD / CAD
DailyAverageRange (12): 66
ממרח: 4
- מורחים כאחוז מפוטנציאל הצינור המקסימלי: 4/62 = 6.45%
USD / CHF
DailyAverageRange (12): 98
ממרח: 4
- מורחים כאחוז מפוטנציאל הצינור המקסימלי: 4/94 = 4.26%
GBP / JPY
DailyAverageRange (12): 151
ממרח: 6
- מורחים כאחוז מפוטנציאל הצינור המקסימלי: 6/145 = 4.14%
אילו זוגות לסחר
כאשר המרווח מתבטא כאחוז מהמהלך הממוצע היומי, ההתפשטות יכולה להיות משמעותית למדי ולהשפיע רבות על אסטרטגיות המסחר ביום. לרוב מתעלמים מכך סוחרים שמרגישים שהם נסחרים בחינם מכיוון שאין עמלה.
אם סוחר מבצע סחר פעיל ביום ומתמקד בזוג מסוים, סביר להניח שהם יסחרו בזוגות עם המרווח הנמוך ביותר כאחוז מהפוטנציאל הגדול ביותר של פיפ. EUR / USD ו- GBP / USD מציגים את היחס הטוב ביותר מבין הזוגות שניתחו לעיל. ה- EUR / JPY מדורג גם הוא גבוה בקרב הזוגות שנבדקו. למרות של GBP / USD ו- EUR / JPY יש מרווח של ארבע פיפס, הם עולים על הדולר USD / JPY, שבדרך כלל יש מרווח של שלוש צינורות.
במקרה של הדולר / דולר, שיש לו גם מרווח של ארבעה פיפס, הוא היה אחד מהזוגות הגרועים ביותר כיום, כאשר המרווח היה חלק משמעותי מהטווח הממוצע היומי. זוגות כמו אלה מתאימים יותר למהלכים לטווח ארוך יותר, כאשר הממרח הופך להיות פחות משמעותי ככל שהזוג נע.
הוספת קצת ריאליזם
החישובים לעיל הניחו כי הטווח היומי ניתן לצבירה, וזה מאוד לא סביר. בהתבסס פשוט על סיכוי ועל הטווח היומי הממוצע של ה- EUR / USD, יש הרבה פחות סיכוי של 1% לבחור את הגבוה והנמוך. למרות מה שאנשים עשויים לחשוב על יכולות המסחר שלהם, אפילו סוחר יום מנוסה לא יהיה טוב בהרבה ביכולתו לתפוס טווח שלם של יום - והם לא חייבים.
לפיכך, יש להוסיף קצת ריאליזם לחישוב שלנו, ולהסביר את העובדה כי הבחירה בגובה הנמוך והמדויק אינה סבירה ביותר. בהנחה שלא סביר כי סוחר ייצא / ייכנס ל -10% הראשונים של הטווח היומי הממוצע ולא סביר שהוא ייצא / ייכנס ל -10% התחתונים של הטווח היומי הממוצע, פירוש הדבר שלסוחר יש 80% מהטווח העומד לרשותו אותם. כניסה ויציאה לתחום זה היא מציאותית יותר מאשר היכולת להיכנס היישר לגובה או נמוך נמוך מדי יום.
השימוש ב 80% מהטווח היומי הממוצע בחישוב מספק את הערכים הבאים לזוגות המטבעות. מספרים אלה מציירים דיוקן בו הממרח משמעותי מאוד.
יורו / דולר
- מורחים כאחוז מהפוטנציאל לצינור אפשרי (80%): 3 / 81.6 = 3.68%
USD / JPY
- מורחים כאחוז מפוטנציאל הצינור המרבי: 3 / 61.6 = 4.87%
GBP / USD
- התפשט כאחוז מפוטנציאל ה- pip (80%) האפשרי: 4 / 99.2 = 4.03%
EUR / JPY
- התפשטו כאחוז מפוטנציאל הצינור האפשרי (80%): 4 / 93.6 = 4.27%
USD / CAD
- התפשט כאחוז מפוטנציאל ה- pip (80%) אפשרי: 4 / 49.6 = 8.06%
USD / CHF
- מורחים כאחוז מהפוטנציאל לצינור אפשרי (80%): 4 / 75.2 = 5.32%
GBP / JPY
- מורחים כאחוז מהפוטנציאל לצינור אפשרי (80%): 6/116 = 5.17%
למעט EUR / USD, שהוא ממש מעט, מעל 4% מהטווח היומי נאכל על ידי המרווח. בחלק מהזוגות ההתפשטות היא חלק משמעותי מהטווח היומי כאשר ההתחשבות בסבירות ככל הנראה הסוחר לא יוכל לבחור במדויק ערכים / יציאות בתוך 10% מהגבוה והנמוך שמבססים את הטווח היומי.
בשורה התחתונה
סוחרים צריכים לדעת שהפיזור מייצג חלק משמעותי מהטווח הממוצע היומי בזוגות רבים. כשמדובר במחירי כניסה ויציאה סבירים, המרווח הופך למשמעותי עוד יותר. סוחרים, ובמיוחד הסוחרים במסגרות זמן קצרות, יכולים לפקח על תנועות ממוצעות יומיות כדי לבדוק אם המסחר בתקופות תנודתיות נמוכות מציג פוטנציאל רווח מספיק בכדי להפוך את המסחר האקטיבי (עם ממרח) למשתלם.
בהתבסס על הנתונים, EUR / USD ו- GBP / USD הם בעלי יחס התפשטות לתנועה הנמוך ביותר, אם כי על סוחרים לעדכן את הנתונים בפרקי זמן קבועים כדי לראות אילו זוגות שווים לסחור ביחס לפיזור שלהם ואילו לא. הסטטיסטיקה תשתנה עם הזמן, ובתקופות של תנודתיות רבה הפיזור נעשה פחות משמעותי. חשוב לעקוב אחר נתונים ולהבין מתי כדאי לסחור ומתי אין.
