מדד S&P 500 הגיע לשיא בכל הזמנים ביום רביעי שעבר, מה שסייע למניות לסגור את השבוע והחודש בנימה חיובית. תוצאות כספיות חזקות ברבעון השני הניעו את המפגש בשלושת החודשים האחרונים, אך עסקת המהפכה הנשיא טראמפ עם NAFTA עם מקסיקו וחידשה את השיחות עם קנדה היו אחראיות במידה רבה על הגידול האחרון.
למרות ההפגנה המתמשכת, הסיכונים ממשיכים להתגבר גם בארה"ב וגם ברחבי העולם. הנשיא טראמפ צפוי להטיל מכסים על יבוא סיני נוסף בשווי 200 מיליארד דולר לאחר שתקופת התגובה הציבורית תסתיים בשבוע הקרוב. סין איימה לסטור בתעריפים נוספים בשווי 60 מיליארד דולר כתגובה לתעריפים החדשים שעלולים ללחוץ על השווקים.
הסיכונים הגיאו-פוליטיים הללו מוגברים עוד יותר בהתחשב בכך שמניות ארה"ב ממשיכות לסחור בסביבות השיא של כל הזמנים. יחס ה- P / E לפורום של 12 חודשים של S&P 500 עומד על 16.8x, שהוא הרבה מעל הממוצע של עשר שנים של 14.4x. ההנחיות הצופות כלפי העתיד מחברות S&P 500 נראות גם דוביות, כאשר 72 חברות המנפיקות הנחיות שליליות EPS ורק 24 מפרסמות הנחיות חיוביות.
בשבוע הבא סוחרים מקרוב אחר מספר אינדיקטורים כלכליים מרכזיים, כולל מכירת רכב מנועי ב -5 בספטמבר, דו"ח התעסוקה של ADP והוראות מפעל ב- 6 בספטמבר, וכמובן, דוח התעסוקה ב -7 בספטמבר. המשקיעים יפקחו עין על כל התפתחויות חדשות בשיחות NAFTA ומכסי סין במהלך השבוע הקרוב.
S&P 500 מגיע לשיאים חדשים
ה- SPDR S&P 500 ETF (SPY) פרץ בקצרה מההתנגדות של קו המגמה לשיאים בכל הזמנים בשבוע שעבר לפני שחזר חזרה לתמיכה בקו המגמה. על סוחרים להשגיח על פריצה מרמות אלה לקראת התנגדות R2 במחיר של 293.44 $ או פירוט לתמיכה של R1 במחיר של 287.39 $ במהלך השבוע הקרוב. ה- RSI מרחף ליד תנאי קנייה יתר עם קריאה של 67.52, אך ה- MACD נותר במגמה שורית לעת עתה.
תעשיות מוותרות
תעודת סל תעודות הסל ממוצא דאו ג'ונס של ה- SPDR (DIA) הצליחה רווח קטן בשבוע שעבר לאחר שעברה את רמות ההתנגדות של קו המגמה ליד 262.50 דולר. על סוחרים להשגיח על ריבאונד מתמיכה של R1 במחיר של 259.25 $ לבדיקה חוזרת של התנגדות קו המגמה או פירוט נמוך לגובה התגובות בסביבות 255.00 $. אם מסתכלים על אינדיקטורים טכניים, ה- RSI נראה מעט נעלה ב 63.89, בעוד MACD יכול היה לראות קרוסאובר דובי לטווח הקרוב.
מניות טכניות נמשכות גבוה יותר
ה- Invesco QQQ Trust ETF (QQQ) עלה גבוה יותר בשבוע שעבר לאחר שפרץ מהגבהים קודמים והתנגדות R1 במחיר של 183.03 $, אך המדד נשאר בתוך אפיק המחירים השורי שלו. על סוחרים לחפש מהלך לעבר קו המגמה והתנגדות R2 במחיר של 189.61 דולר או מעבר נמוך יותר לבדיקה חוזרת של תמיכה R1 בשבוע הקרוב. ה- RSI עבר לטריטוריה שקנית יתר על המידה עם קריאה של 70.67, אך ה- MACD נשאר במגמה שורית חזקה.
מגמת כובעים קטנים גבוהה יותר
תעודת הסל iShares Russell 2000 (IWM) עלתה בהתמדה במהלך השבוע האחרון בעקבות הפריצה שלה ממשולש עולה בתחילת החודש. על סוחרים להיזהר מפריצה מהתנגדות R2 במחיר של 173.85 $ לשיאים טריים או התבססות כלשהי מעל קו המגמה ותמיכה R1 ב -169.86 $. באשר לאינדיקטורים טכניים, ה- RSI נראה נשגב על 67.66, אך MACD נותר במגמה שורית לעת עתה.
