ערך זמן של כסף: קביעת שווי העתיד שלך

ערך נוכחי נקי (NPV) מספק דרך פשוטה לענות על שאלות פיננסיות מסוג זה. חישוב זה משווה את הכסף שהתקבל בעתיד לסכום הכסף שהתקבל היום תוך התחשבות בזמן וריבית. זה מבוסס על העיקרון של ערך זמן של כסף (TVM), שמסביר כיצד הזמן משפיע על השווי הכספי של הדברים.

חישוב TVM אולי נשמע מסובך, אך עם הבנה מסוימת של NPV וכיצד החישוב עובד - יחד עם הווריאציות הבסיסיות שלו, הערך הנוכחי וערך עתידי - נוכל להתחיל להשתמש בנוסחה זו לשימוש ביישום משותף.

רציונל לערך הזמן של כסף

שאלה זו היא השיטה הקלאסית בה נלמד מושג TVM כמעט בכל בית ספר לעסקים באמריקה. רוב האנשים ששאלו שאלה זו בחרו לקחת את הכסף כיום. והם היו צודקים, לטענת TVM, שמחזיקה כי הכסף הזמין כרגע שווה יותר מהסכום הזהה בעתיד. אבל למה? מהם היתרונות, וחשוב מכך, החסרונות של החלטה זו?

ישנן שלוש סיבות בסיסיות לתמיכה בתיאוריית TVM. ראשית, ניתן להשקיע דולר ולהרוויח ריביות לאורך זמן, מה שנותן לו כוח מרוויח פוטנציאלי. כמו כן, הכסף נתון לאינפלציה, תוך אכילת כוח ההוצאות של המטבע לאורך זמן, מה שהופך אותו לשווה פחות בעתיד. לבסוף, תמיד קיים הסיכון שלא בפועל לקבל את הדולר בעתיד, בעוד שאם אתה מחזיק בדולר כעת, אין שום סיכון שזה יקרה (כמו שהציפור הישנה-ביד-היא-טובה יותר מ האמירה שנמצאת בתוך השיח אומרת). קבלת הערכה מדויקת של סיכון אחרון זה אינה קלה ולכן קשה להשתמש בצורה מדויקת.

הבנת ערך הזמן של כסף

המחשת הערך הנוכחי הנקי

האם אתה מעדיף לקבל היום 100, 000 $ או 1, 000 $ לחודש למשך שארית חייך?

לרוב האנשים יש מושג מעורפל כלשהו שהם ייקחו, אך חישוב ערך נוכחי נטו יכול לומר לך במדויק מה עדיף, מבחינה פיננסית, בהנחה שאתה יודע כמה זמן תחיה ואיזה ריבית היית מרוויח אם לקחת את 100, 000 הדולר.

וריאציות ספציפיות של ערך הזמן של חישובי הכסף הם:

• ערך נוכחי נטו (מאפשר לך לערוך זרם של תשלומים עתידיים לסכום חד פעמי אחד כיום, כפי שאתה רואה בתשלומי הגרלה רבים) ערך נוכחי (אומר לך את השווי הנוכחי של סכום כסף עתידי) ערך עתידי (נותן לך את הערך העתידי של כסף שיש לך עכשיו )

נניח שמישהו שואל אותך, מה היית מעדיף: 100, 000 $ היום או 120, 000 $ בשנה מעכשיו? 100, 000 הדולר הם "הערך הנוכחי" ו -120, 000 הדולר הם "הערך העתידי" של הכסף שלך. במקרה זה, אם הריבית בה נעשה שימוש בחישוב היא 20%, אין הבדל בין השניים.

קביעת ערך הזמן של הכסף שלך

ישנם חמישה גורמים בחישוב TVM. הם:

1. מספר פרקי הזמן המעורבים (חודשים, שנים)

2. ריבית שנתית (או שיעור ניכיון, תלוי בחישוב)

3. ערך נוכחי (מה שיש לך כרגע בכיס)

4. תשלומים (אם קיימים; אם לא, תשלומים שווים לאפס.)

5. ערך עתידי (סכום הדולר שתקבל בעתיד. למשכנתא סטנדרטית יהיה ערך אפס עתידי מכיוון שהוא משתלם בסוף התקופה.)

חישוב הערך העתידי וההווה

אנשים רבים משתמשים במחשבון פיננסי כדי לפתור במהירות שאלות TVM. על ידי ידיעת השימוש באחד, תוכל בקלות לחשב סכום כסף נוכחי לעתיד, או להפך. עם ארבעה מתוך חמשת המרכיבים לעיל, המחשבון הפיננסי יכול לקבוע בקלות את הגורם החסר.

אבל אתה יכול גם לחשב ערך עתידי (FV) וערך נוכחי (PV) ביד. לגבי ערך עתידי, הנוסחה היא:

Deen $\text{FV}=\text{PV}\times {(1+\mathrm{אני})}^n$ FV = PV × (1 + i) n

ולערך נוכחי, הנוסחה תהיה:

Deen PV = FV / (1 + i) מקום: FV = ערך עתידי של כסף PV = ערך נוכחי של moneyi = ריבית ריבית = מספר תקופות הרכבה בשנה

החלת חישובי ערך נוכחי נטו

חישובי ערך נוכחי נטו יכולים גם לעזור לכם לגלות תשובות לשאלות פיננסיות כמו קביעת התשלום למשכנתא, או כמה גובה ריבית בגין אותה הלוואת הוצאות חג המולד לטווח הקצר. באמצעות חישוב ערך נוכחי נטו תוכלו לגלות כמה אתם צריכים להשקיע בכל חודש בכדי להשיג את מטרתכם. לדוגמה, על מנת לחסוך מיליון דולר לפרוש בעוד 20 שנה, בהנחה של תשואה שנתית של 12.2%, עליכם לחסוך 984 דולר לחודש.

להלן רשימה של התחומים הנפוצים ביותר שבהם אנשים משתמשים בחישובי ערך נוכחי נטו כדי לעזור להם לקבל החלטות פיננסיות.

• תשלומי משכנתא הלוואות סטודנטים חסכונות לקולג 'רכישות ביתיות, רכב או רכישות גדולות אחרות כרטיסי אשראי ניהול דבש השקעות תכנון פיננסי (עסקי ואישי כאחד)

בשורה התחתונה

חישוב הערך הנוכחי הנקי והשונות שלו הם דרכים מהירות וקלות למדידת השפעות הזמן והריבית על סכום כסף נתון, בין אם הוא מתקבל כעת ובין אם בעתיד. החישוב מושלם לתכנון, לתקצוב או להתייחסות לטווח קצר וארוך. כאשר אתה מתכנן את עתידך הכלכלי, זכור נוסחאות אלה. (לקריאה קשורה ראו "מדוע ערך הזמן של כסף (TVM) עניינים למשקיעים")