אינבסקו בע"מ (IVZ) זינקה 7.8% ביום רביעי לאחר שמנהל הנכסים בסך 8.12 מיליארד דולר סיפק רווחים נוקאאוטים. החברה שבמטה באטלנטה הוציאה את הרווחים המותאמים ברבעון השלישי של 2019 של 70 סנט למניה, ועולה באופן משמעותי על הציפיות של אנליסטים על 57 סנט למניה. ההכנסות לתקופה של 1.72 מיליארד דולר נפלו רק מהתחזיות של רחוב אך גדלו ב -28.2% בהשוואה לרבעון בספטמבר 2018.
ההנהלה זיכתה את רכישת OppenheimerFunds של החברה בגידול בגידול בנכסים המנוהלים (AUM) ועלייה בהכנסות - בסוף הרבעון שלטה החברה ב- AUM בסך 1.18 מיליארד דולר, עלייה של 20.7% בהשוואה לשנה שעברה (YOY) בסיס. אינבסקו הסכים לרכוש את מנהל הנכסים המתחרים אופנהיימר קרנות מחברת MassMutual תמורת 5.7 מיליארד דולר באוקטובר 2018, כאשר העסקה תיסגר במאי השנה. הרכישות בענף ניהול הנכסים האיצו ככל שחברות מבקשות לקצץ בעלויות ולהרחיב את ההפצה כדי להדוף את התחרות הגוברת מאופציות השקעה פסיביות.
המניות של אינבסקו נסחרות ברווחי קדימה פי 6.39 - פחות ממחצית מכפיל החמש שנים שלה כ -13 פעמים - והיא עולה 8.72% בהשוואה לשנה. יתר על כן, תשואת דיבידנד מעניקה השקעה מעומדת של 7.74% מוסיפה לתשואות הכוללות של מנהל הנכס.
בואו נסתכל על הטכניים. שתי שפלות נדנדה מובחנות נוצרו זה מזה בכמה חודשים בתרשים של אינבסקו - האחת באוגוסט והשנייה באוקטובר - מה שמרמז על תחתית כפולה אפשרית. יתר על כן, בעוד השוקת של כל תנודות נמוכות מצאה תמיכה סביב רמת 15 $, השוקת השנייה של מדד החוזק היחסי (RSI) יצרה שפל רדוד הרבה יותר ליצירת סטייה שורית בין המחיר למדד.
דוח הרווחים המרשים של המניה ראה את פער המחירים מעל הממוצע הנע פשוט ל -50 יום (SMA) כדי להעמיק עוד יותר את דפוס השפל והצביע על התקדמות להתנגדות מכרעת במחיר של 19.75 דולר. יישום ניהול סיכונים על ידי הצבת צו עצירה מתחת לשפל של אתמול ב -16.46 דולר ותיקוןו לנקודת ההפסקה אם המניה תעלה מעל ה- 200 יום SMA.
StockCharts.com
להלן, אנו מסתכלים על שני מנהלי נכסים גדולים אחרים - Franklin Resources, Inc. (BEN) ו- Legg Mason, Inc. (LM) - שיושבים גם הם במצב טוב לגדול נכסים ולהפיק תועלת מסינרגיה בעלויות באמצעות רכישת תעשייה קטנה יותר. שחקנים. שתי המניות עלו גבוה יותר ביום רביעי, ועולות בזרימת הרווחים הטובים מהצפוי של אינבסקו.
פרנקלין משאבים בע"מ (BEN)
עם שווי שוק של 14.02 מיליארד דולר וכמעט 700 מיליארד דולר בנכסים מנוהלים, פרנקלין משאבים מספקת שירותי השקעה למשקיעים פרטיים ומוסדיים. אנליסטים צופים כי סן מטאו, מנהל הנכסים שבקליפורניה, ידווח על רווחים פיסקאליים ברבעון הרביעי (רבעון הרבעוני) של 65 סנט למניה כאשר הוא מפרסם תוצאות ביום שישי, 25 באוקטובר. הנתון מייצג ירידה של 17.7% לעומת הרבעון לפני השנה.. באפריל הודיעה החברה כי היא מתכוונת להפחית את כוח העבודה שלה ב -5% כדי להפחית עלויות בכ -75 מיליון דולר. נכון ל- 24 באוקטובר, 2019, מניית פרנקלין משאבים מציעה תשואת דיבידנד מפתה של כמעט 4%, אך צנחה בשנה זו עד 3.37% (YTD).
לאחר שהרכיב טופ כפול בין אפריל ליולי, המניה צנחה ב -29% וקבעה שפל של 52 שבועות על 25.34 דולר. המחיר צמח מעט בספטמבר אך לא הצליח להשיג מתיחה מאז. סגירה מעל ה- SMA בת 50 יום במפגן המסחר של יום חמישי על רקע ההשתכרות הרבעונית של אינבסקו עשויה לשמש כזרז לעליות נוספות. מי שנכנס לכאן צריך לכוון מעבר לרמה של 31 דולר, שם המחיר נתקל בהתנגדות מקו אופקי של 12 חודשים ו- SMA של 200 יום. שקול לבצע הזמנת הפסד מתחת לתמיכה ביניים במחיר של 26.50 $.
Legg Mason, Inc. (LM)
חברת Legg Mason מציעה ניהול השקעות ושירותים נלווים, ושולטת ביותר מ -780 מיליארד דולר בנכסים מנוהלים. פרסום ה- AUM של מנהל ההשקעות בספטמבר כלל יצוא נטו של 1.2 מיליארד דולר, מונע על ידי יצוא נטו של 1.1 מיליארד דולר ברווח קבוע ו -0.6 מיליארד דולר במניות, אשר קוזז בחלקן על ידי תזרים נטו של 0.5 מיליארד דולר באלטרנטיבות, על פי פרסום חדשות החברה. וול סטריט צופה כי החברה תפרסם את הרבעון הפיסקאלי ברבעון הראשון 2020 (EPS) של 86 סנט על הכנסות של 732.01 מיליון דולר, כאשר היא מדווחת ביום רביעי, 30 באוקטובר. ו 6.2%. היא נסחרת ב -36.28 דולר ושווי שוק של 3.15 מיליארד דולר ומשלמת תשואה דיבידנד בריאה של 4.55%. המניה צברה השנה 46.69%, מה שהשיג את הממוצע של ענף ניהול הנכסים במעל 20% נכון ל -24 באוקטובר 2019.
אות "צלב מוזהב" באפריל - כאשר ה- SMA בן 50 הימים חצה מעל ה- 200 יום ה- SMA - ניבא נכון את תחילתו של מגמה חדשה. עם זאת, במהלך החודשיים האחרונים, המחיר נסוג למספר מגמות תמיכה המספקות נקודת כניסה מתאימה לסוחרי הנדנדה. כמו כן, קו ההתבדלות הממוצע ההתכנסות הממוצע (MACD) חצה מעל קו האות שלו כדי לאשר את תנופת הנע חזרה לראש ההפוך. השתתף ברווחים נוספים על ידי קביעת יעד רווח ליד הנדנדה בספטמבר בגובה 39.81 $ וקיצוץ הפסדים אם המחיר ייסגר מתחת לשפל של החודש על 34 $.
StockCharts.com
