רכיב הדאו אפל בע"מ (AAPL) התייצב לשיא של כל הזמנים לפני הרווחים ברבעון השלישי, המתוכנן לצאת לאחר הסגירה ב -30 באוקטובר. הפריצה תפסה צופים רבים בשוק בהפתעה לאחר חודשים של פעולה מעורבת בכל רחבי העולם יקום טק, מעלה את הסיכויים ש- Nasdaq 100 ילך בעקבותיו בשבועות הקרובים. אף על פי כן, אי אפשר לשלול פריצה כושלת בשוק המטורף הזה, נוכח זרזים שיוצאים ברשת בין עכשיו לדצמבר.
טחנת השמועות הייתה אדיבה במיוחד לאייקון הטכנולוגי ברבעון הנוכחי, עם לחישות לגבי ביקוש לאייפון בריא לקראת שירות ההזרמה של Apple TV + בחודש הבא. אנליסטים בוול סטריט צופים כי היוזמה תוסיף משמעותית לרווחים בשנים הקרובות, ותאפשר לחברה לגוון הכנסות מבסיס מוצרים המתבגר במהירות. ההצלחה של כרטיס אפל שהושק באוגוסט עוררה גם אופטימיות והביאה את המשקיעים הספקנים מהצד.
כמובן שמתיחות סחר עם סין נותרו קלף הבר במשוואה זו מכיוון שניתן יהיה לכוון את החברה אם המשא ומתן יתקלקל שוב. אפל זקוקה לסין כדי לרשום מספרי הכנסות רבעוניים, וכל אובדן גישה עלול להיות הרסני לשורה התחתונה של ענקית הטכנולוגיה. הרבה תלוי בפסק הדין הסופי של הממשל בארה"ב על Huawei, השזור אינטימי עם המבוי הסתום הנוכחי.
התגובה לרווחי הרבעון השלישי תכתיב גם את גורל המניה, כאשר האופטימיות עשויה לתרגם למחירים גבוהים עוד יותר. בוול סטריט צופים כי החברה תדווח ברבעון על רווח של 2.83 דולר למניה על הכנסות של 62.86 מיליארד דולר. סביר להניח ששחקני שוק יסלחו וישכחו החמצת רווחים אם זה לא חמור מדי, בגלל התמקדות צרה ביוזמות שפוגעות במאזן ברבעונים הקרובים.
תרשים לטווח ארוך של AAPL (1997 - 2019)
TradingView.com
מגמת ירידה רב-שנתית רשמה שפל של 12 שנים בשיעור 46 סנט מותאם מפוצל בשנת 1997 ופינה את מקומו לגל התאוששות שפרץ לשיאים חדשים בראשית המילניום. העצרת הושגה כ -5.37 דולר מספר חודשים לאחר מכן, וסימנה את השיא הגבוה ביותר בחמש השנים הבאות, לקראת ירידת שוק הדובים שהגיעה לשפל של שש שנים ברבעון השני של 2003. לאחר מכן, קונים מחויבים השתלטו על כך ויצרו בריא uptick שהשלים מסלול הלוך ושוב לשיא הקודם בשנת 2005.
פריצה מיידית סימנה את תחילתה של תקופה פורה שהסתיימה בשנות ה 20- העליונות רגע לפני ההתמוטטות הכלכלית של 2008. המניה החזיקה מעמד יחסית טוב באותה תקופה והתייצבה לשיאים חדשים שנה לאחר מכן, בהנחה שמעטפת הנהגת השוק לראשונה. היא פרסמה רק שלושה תיקונים בתשע השנים האחרונות, והייתה תמיכה בממוצע הנע האקספוננציאלי של 50 חודשים (EMA), כולל הנפילה החופשית של חודש דצמבר לשפל של 20 חודשים בשנות ה 140- דולר.
תרשים לטווח קצר של AAPL (2017 - 2019)
TradingView.com
אינדיקטור התפלגות ההצטברות של נפח האיזון (OBV) מדגיש את הסיכון הגבוה לעוקבי המגמה בשבועות הקרובים מכיוון שהוא צונח מתחת לשיא אוגוסט 2018, ואינו מצליח לפרוץ את המחיר, תוך לחץ הקנייה מאז יוני 2019 בקושי נרשם בתצוגה היומית. תצורה זו מצביעה על מחסור במוכרים במקום על אינטרס קנייה נלהב, וחושפת חיסרון גדול יותר אם זרז שלילי פוגע בקלטת המתקתק.
הירידה הבלתי נמנעת, בכל מקרה שהיא, עשויה להציע הזדמנות קנייה בסיכון נמוך כאשר תגיע ל- EMA העולה על 50 יום ליד 220 $. מדד זה מיושר בקושי עם קו מגמה עולה מאז חודש מאי, מה שמגדיל את הסיכויים שהרמה תמשוך ריבית קנייה מחויבת. זו גם קריאה שגרתית מכיוון שהמניה תצטרך "להיכשל במתפרצת" על ידי תחילת תחתון של שיא 2018 בכדי להגיע אליו. סוחרים היוצאים מאותו דובי עשויים להצטער על מעשיהם.
בשורה התחתונה
מניות אפל צריכות להחזיק שיאים חדשים בחודשים הקרובים, תוך מניעה של התפלגות אחרונה במשא ומתן לשיחות סחר בין ארה"ב וסין.
