מניות שמשלמות דיבידנד צריכות להיות חלק מתיקי המשקיעים שעצבן נשבר בגלל תנודתיות בשוק המניות וסוגים הרפתקניים אף יותר מכיוון שהם מספקים מקור הכנסה מובטח.
תאגידים משלמים דיבידנדים לבעלי המניות כדרך להראות את הערכתם להחזקת מניותיהם. בדרך כלל הם משולמים מדי רבעון, אם כי חברות משלמות גם דיבידנדים מיוחדים שבדרך כלל נובעים מאירועים חד פעמיים. שווי התשלומים הללו נקבע על ידי תשואה שהיא מדד לדיבידנד ביחס למחיר המניה שלה. (לפרטים נוספים, ראה: דיבידנדים: מבוא .)
ללא רוח-רוח
אל תשתולל ולחשוב שחברות משלמות לבעלי המניות רק כדי להיות גדולים. לעיתים חברות משלמות דיבידנדים גבוהים כדרך למשוך את תשומת לבה של וול סטריט מכיוון שמשקיעים יתעלמו אחרת ממניותיהן. חברת הסיגריות Altria Group Inc. (MO) היא מקרה מעניין. ברבעון האחרון שלה דיווחה אלטריה על רווח נקי של 1.39 מיליארד דולר, או 71 סנט למניה, על הכנסות של 6.49 מיליארד דולר - מעט לא השתנה משנה קודם לכן. התוצאות כמעט ולא מזעזעות בהתחשב בכך שהשימוש בטבק הולך וגדל במשך שנים. ברבעון האחרון צנחו משלוחי סיגריות מרלבורו, מוצר הדגל שלה, בשיעור של 2.8%. בדרך כלל, משקיעים לא יעניקו לחברה עם כספים חסרי דעות וביקוש אנמי למוצריה מבט שני. אלטריה זינקה השנה השנה מעל 28% בזכות הדיבידנד הנדיב שלה.
התשלום של 52% למניה של אלטריה כולל תשואה שמנה (כלומר טובה) של 4.22% 5. זה יוצא מן הכלל בהתחשב בעובדה שהתשואה של S&P 500, המדד הנפוץ ביותר לבריאות השוק הרחב, היא כ- 1.89%, והשטרות האוצר האמריקאיות הבטוחות ביותר ל -10 שנים משלמות 2.32%. בוול סטריט ורנאקולר, זה הופך את אלטריה ל"משחק דיבידנדים "טוב.
גבת ', טקט'
אבל תהיה זהיר. תאגידים שנותנים כסף לבעלי המניות יכולים גם לקחת ממנה. Cliffs Natural Resources Inc. (CLF), יצרנית של עפרות ברזל ופחם מתכות המשמשים לייצור פלדה, קיצצה את הדיבידנד שלה בפברואר בכ -76% כדי לשמור על מזומנים לנוכח ירידת מחירים. חברת אקסלון קורפ (EXC), המחזיקה בכלי חשמל חשמליים המשרתים את שיקגו ופילדלפיה, חתכה את הדיבידנד שלה ב -41% מוקדם יותר השנה. אנליסטים רבים ציפו לקיצוץ גדול עוד יותר.
חברות לפעמים משלמות דיבידנדים שאינן יכולות לקיים. Windstream Holdings Inc. (WIN), ספקית ציוד תקשורת רשת משלמת סכום של 1 דולר למניה בדיבידנדים, ומניבה 10%. לרוע המזל, רווחי החברה הם עקרוניים. ברבעון האחרון הרווח הנקי היה 8 מיליון דולר, או אחוז אחד למניה. זה מראה שיותר כסף משאיר את החברה ממה שהיא מרוויחה, דגל אדום שלפיו הדיבידנד לא יהיה בר-קיימא. לכן משתלם למשקיעים להיות בררנים בכל מה שקשור למניות דיבידנד. TGT
דיבידנד אריסטוקרטים
כלי מועיל בבחירת מניות מחולקות הוא מדד S&P 500 Dividend Aristocrats, רשימה של 51 חברות שהגדילו את התשלומים לבעלי המניות בכל אחת מ 25 השנים האחרונות. רבות מהחברות הן שמות משק בית כמו AT&T Inc. (T), קוקה קולה ושות '(KO) ו- Target Corp. (TGT). התשלומים משתנים מעט. AT&T מציעה תשואה יוצאת מן הכלל של 5% ואילו קוקה קולה ו- Target יש תשלומים של פחות מ -3%. (למידע נוסף, בדקו: 10 אריסטוקרטים דיבידנדים .)
לאלו המעניינים לעבור את מסלול תעודת הסל בהשקעת דיבידנד, ישנן אפשרויות רבות. הקרן הגדולה ביותר היא 20.1 מיליארד דולר Vanguard ProShares S&P 500 Aristocrats ETF (NOBL). זה עוקב אחר אריסטוקרטים הדיבידנד ועולה השנה יותר מ 13%. אפשרויות נוספות כוללות את תעודת סל הדיבידנד Vanguard (VIG), העוקבת אחר חברות המגדילות את התשלומים שלהן לאורך זמן, ואת ה- SPDR S&P Dividend ETF (SDY). (לפרטים נוספים, ראה: השקיעו באריסטוקרטים עם דיבידנד באמצעות תעודת סל זה .)
בשורה התחתונה
מניות דיבידנד צריכות להיות חלק מכל תיק מאוזן היטב. מקום טוב להתחיל בו הם הקרנות הנסחרות בבורסה עם דיבידנד המפורטות לעיל ומדד S&P 500 Aristocrats של דיבידנדים. (לפרטים נוספים, ראה: מדוע עובדות דיבידנדים עובדות דיבידנד ואולי אינך יודע .)
