נוף התיווך המקוון השתנה באופן דרמטי בשנת 2017 עם קיצוצי המחירים העצומים שהציבו רוב המתווכים הגדולים. אבל 2018 הייתה שנה גסה, עם כמה מהמכרונים הגדולים בתולדות השוק, מבחינת נקודות שאבדו. ברוקרים רבים עברו הפסקות בפברואר 2018 במהלך יומיים מהימים שבהם נראו הירידות הגדולות בשוק, ומנעו מלקוחותיהם להצטרף למכירה. חרדת משקיעים דחפה רבים לשוליים. ה -26 בדצמבר הביא לנו את הרווח הנקי הגדול ביותר ליום אחד בהיסטוריה של הממוצע התעשייתי של דאו ג'ונס. בקיצור, התנודתיות חזרה לאחר שנים של שוק שוורים איטי ויציב, מה שגרם לתגובה "קרב או טיסה" בינלאומיים.
מתווכים בילו את 2018 בגניבת התשתית שלהם, ועשו ככל יכולתם להחזיר סוחרים. מתווכים אינטראקטיביים, שמושכים סוחרים תכופים, צפו כי מספר החשבונות גדל ב -22%, אולם העסקאות השנתיות לחשבון צנחו מ -430 בינואר 2018 ל -320 בינואר 2019. הלקוחות של שוואב השילו את אחזקותיהם בקרנות הנאמנות, ומשכו 13% מההשקעות הללו תוך כדי הוסיפו 4% לקרנות הנסחרות בבורסה (תעודות סל) בין הרבעון הרביעי של 2017 לרבעון הרביעי של 2018. השקעות המניות היו בעלות של 6%, אך ההשקעות ברמת הקבע עלו ב -25%.
דחיסת אגרות וחוסר פעילות גורמים למתווכים ברשת לעבוד קשה יותר כדי למשוך את לקוחותיהם חזרה לשווקים. רובם בילו את השנה בשדרוג קטעי נוף המסחר שאינם נראים לעין בלתי מזוינת. השינויים הגדולים שראינו במהלך השנה כללו הפיכת הפלטפורמות שלהם ליציבות יותר ומסוגלות להגיב לעלייה בפעילות המסחר. מתווכים שגובים עמלות רוצים שתלחץ על כפתור המסחר הזה, ולכן הם התייחסו לחסרונות התשתית שלהם בכדי להפוך את הפלטפורמות שלהם למהירות יותר ועמידות יותר לעימותים בפעילות המסחר. מתווכים שאינם גובים עמלות רוצים שגם אתם תיסחרו, מכיוון שחלק מהתמורה להם נובעת ממכירת זרימת ההזמנות שלכם למקבלי שוק.
מספר המתווכים שאינם גובים עמלות גדל בשנה שעברה, כאשר האפליקציה You Invest של ג'יי.פי מורגן הושקה באוגוסט. לקוחות Invest You יכולים למקם 100 עסקאות מלאי ועמלות תעודת סל בשנה הראשונה לאחר פתיחת חשבון; לקוחות עם יתרות גבוהות בחשבונות הבדיקה שלהם ב- Chase יכולים להיות זכאים למאה עסקאות בחינם או יותר בשנה לאחר מכן.
JPMorgan Chase
פלטפורמה נוספת ללא עמלה עוברת למבחן בטא בחודש מרץ עם אפליקציה לנייד, ולגישה זו יש אילן יוחסין מרגש. צפו בסקירה המתמדת שלנו כאשר היא מתפרסמת.
מרוץ החימוש לתכונות האט האט משמעותית. לא הייתה דחיפה אדירה מבחינת כלים לסוחרים, אך לא מעט מתווכים עשו מאמץ להקל על השימוש בפלטפורמות שלהם. 15 השנים הראשונות של שנות האלפיים ראו מתווכים להוסיף תכונות וכלים, וכמה מהתוספות הללו ניתן היה לתאר בצורה הטובה ביותר כמפוזרת, המנפתת חלונות חדשים שהרגישו מנותקים משאר הרציף.
בשלוש השנים האחרונות ראינו שהתפריטים הרב-מפלסיים משתטחים. כעת אינך צריך ללחוץ על חמש אפשרויות שונות כדי לעבור מתרשים לכרטיס סחר, ופילוסופיית פיתוח "נייד ראשון" הביאה לדמיון רב יותר בין חוויות שולחן העבודה לסמארטפון. מחקר של צד שלישי המסופק על ידי מרבית המתווכים המובילים שלנו משולב בצורה חלקה, מה שמוביל לחוויה נוחה יותר עבור המשקיעים.
צ'רלס שוואב
מייקל אליסון, נשיא Corporate Insight (corporateinsight.com), חברת מחקר המייעצת לחברות במגזר הפיננסי, ציין כי מתווכים מקוונים קורסים את מבני התפריטים שלהם במטרה להקל על חווית המשתמש. "מתווכים רוצים להחזיק את הלקוחות שלהם באתר, " אומרת אליסון.
Cryptocurrency כמעמד נכסים הביא התרגשות מסוימת לסוחרים, והמתווכים הגיבו לאותו עניין בדרכים שנעו בין: "הו, לא, עדיין, אנחנו לא חושבים שזה מתאים, " ל "בטח, הנה, קדימה וסחר לקוחותיהם של צ'ארלס שוואב, E * TRADE, מתווכים אינטראקטיביים, מסחר עם אור, סוגוטרייד, טעים, TD Ameritrade וטריידסטיישן יכולים לסחור בחוזים עתידיים על ביטקוין, ואילו לקוחות רובינאוט יכולים לסחור בשישה מטבעות cryptocurve בחשבון התיווך שלהם. לקוחות Fidelity יכולים להציג את תיקי Coinbase שלהם בדף עמדות Fidelity שלהם, אך אינם יכולים לסחור במטבעות או בעתיד שלהם. TD Ameritrade ביצעה השקעה ב- ErisX, בורסת cryptocurrency חדשה, המספקת דרך שקופה ומוסדרת לגישה למעמד הנכסים ההוא.
במהלך 2018 היו מעט שינויים בתמחור, אולם מספר מתווכים ביטלו מינימום לפתיחת חשבון מזומן. (פיקדון בסך 2, 000 $ לפתיחת חשבון שולי הוא דרישה רגולטורית.) הדרמטי ביותר היה המתווכים האינטראקטיביים שהורידו את 10, 000 המינימום שלהם ל -0 $ במהלך הקיץ, אם כי יש תפס: חשבונות עם פחות מ- 100, 000 $ חייבים לייצר מינימום של 10 $ לחודש בעמלות., או לשלם את ההפרש כדמי פעילות.
שינויים בעלויות אחרות עבור המשקיעים כללו הפחתת יחסי ההוצאות על קרנות הנסחרות בבורסה (תעודות סל) וקרנות נאמנות. Fidelity ו- Vanguard עסקו בדו קרב ממושך, כאשר Fidelity השיקה ארבע קרנות נאמנות על מדד יחס הוצאה.
האבטחה ממשיכה להיות דאגה, אך החדשות הטובות הן שפלטפורמות תיווך מקוונות הן מהמאובטחות ביותר. חיפוש במרכז המשאבים לגניבת זהות הראה כי היו מספר זהה של הפרות בתחום הפיננסים והבנקאות בשנת 2018 כמו שהיו בשנת 2017 - 135 לעומת 134 - אך מספר הרשומות שנחשפו צנח מ -3.2 מיליון לרמה של 1.7 מיליון. ל- Fidelity היו כמה הפרות קלות באחד ממשרדי הסניף שלהם, ומספר קטן של לקוחות Ally Bank שהגישו בקשה להלוואת דירה העבירו מידע אישי בצורה שגויה. חלק מאותם לקוחות בנק עשויים להיות גם לקוחות של אלי Invest.
מתווכים מקוונים מגיבים לדאגות האבטחה בכך שהם מקדימים את האופן שבו הם מגנים על הלקוחות שלהם. כמה מציעים ערבויות לקוחות, כולל Fidelity, Charles Schwab, TD Ameritrade ו- E * TRADE. סקוט איגנאל, סגן נשיא בכיר להשקעות עצמאיות של פידליטי, אומר כי משרדו עוקב מקרוב אחר הסביבה המקוונת ויש לו מגוון אמצעים ורמות אבטחה רבות במקום. Ignall אומר, "האמצעים שלנו כוללים אימות ופיקוח רב-גורמי על פעילות להגנה מפני גישה לא מורשית לחשבון." הוא מציין כי הלקוחות נאלצים גם הם לעשות את שלהם, באומרו, "בעוד שלמדינות יש אמצעי הגנה, האבטחה היא אחריות משותפת."
בחירת המתווך המתאים לך
איזה מתווך מקוון מתאים לך? בחנו את הצעותיהם של 70 מתווכים מקוונים והקצנו נקודות בעשר קטגוריות. תוכלו לקרוא את התיאור המפורט של המתודולוגיה שלנו כאן . ארבעה עשר מהמתווכים שיתפו פעולה איתנו באופן נרחב, וסיפקו לנו נתונים וחשבונות בדיקה המאפשרים לנו לצלול עמוק לפלטפורמות שלהם. יצרנו מסלולי טיול וידאו של 11 מהפלטפורמות כך שתוכלו להציץ בעצמכם, שתוכלו למצוא בתחתית דפי הביקורת האישיים. ואנגארד בחרה שלא להשתתף, אך בגלל גודלם, בכל זאת כללנו אותם.
כדי לדרג את המתווכים, הערכנו את חוויית המסחר שלהם, טכנולוגיית המסחר, השימושיות, היכולות הניידות, מגוון ההיצע, שירותי המחקר, ניתוח התיקים, שירות הלקוחות, ההשכלה והעלויות. מתווכים מובילים מספקים חווית סחר קלה לניווט תוך ניתוב הזמנות לייצור שיפור מחירים ללקוחותיהם. הם מציעים שיעורי נכסים מרובים עבור לקוחות שיוכלו לסחור באופן מקוון, ומספקים דרכים משמעותיות לניתוח ביצועי פורטפוליו. שירות לקוחות, באופן מקוון וגם בטלפון, מהיר, והמחקר, החדשות והתרשימים הם באיכות הגבוהה ביותר. ישנם כלים לתכנון ומשאבים חינוכיים העוזרים ללקוחות לשפר את כישורי ההשקעה שלהם, והעלויות הן מה שהמשקיע הבודד הממוצע יחשב סביר.
לאחר חצי שנה ואלפי שעות של בדיקות משתמשים, אנו גאים להכריז על הזוכים הכוללים:
הקפידו לצפות גם בפלטפורמות הפלטפורמה של הווידיאו שלנו, שתוכלו למצוא בתחתית עמוד הסקירה של המתווך. מלבד הדירוג הכללי שלנו, וההבנה שלמשקיעים פרטיים יש צרכים משתנים, ריכזנו רשימות של מתווכים המתאימים ביותר למגוון צרכי וסגנונות המסחר. להלן הרשימה המלאה של הקטגוריות הללו:
מהתאמה אישית להתאמה אישית
לאן עובר הענף בשנה הבאה? טום סוסנוף של tasteworks דוחף לאחור נגד זרם הנכסים לשירותי ייעוץ רובו. הוא רואה יציאה המונית מהשקעה פסיבית להשקעה אקטיבית, וקובע, "בכל פעם שיש לך ריכוז כה גבוה של עושר, קבלת החלטות והערכת סיכונים, משקיעים בודדים במצבים פאסיביים ברחבי העולם לא ישבו בשקט כשהעולמי נרגע מהעושר הזה הריכוז מתחיל להתקיים ". הוא מאמין שפלטפורמות (כמו יצירות טעימות כמובן) המספקות סטרימינג, תוכן אסטרטגי בזמן אמת וכלים יפיקו תועלת מרבית.
אליסון מאמינה כי מתווכים יתרחקו מאפשרויות התאמה אישית, בהן מעטים הלקוחות משתמשים אפילו כאשר הם זמינים, לשירות מותאם אישית. "הפלטפורמה תצפה במה שאתה עושה ותלמד כיצד אתה משתמש בפלטפורמה, " הוא אומר. במהלך 18-24 החודשים הבאים הוא מקרין כי מתווכים יציעו לכלים הרלוונטיים ללקוחותיהם בהתבסס על הרגלי ההשקעה שלהם.
ויקטור ג'ונס, מנהל מוצר לשעבר בחברת TD Ameritrade, אומר, "אי אפשר פשוט לזרוק נתונים וכלים על אנשים ולהגיד להם להבין את זה." ג'ונס מאמין כי מתווכים צריכים לבנות טכנולוגיה כדי לעזור לדור חדש של משקיעים להימנע מלהפיק הטעויות המתחדשות האופייניות, וכי פלטפורמת סחר טובה צריכה לצפות את הצעד הבא של הלקוח, להגיש תוכן ושירותים לפני שכל בלבול יתחיל. חלק מהמתווכים שסקרנו, כולל מתווכים אינטראקטיביים וטעימות, שומרים על הכלים בהם משתמש הלקוח. מקומות להנגשתם בקלות, אך זה די נדיר. בהחלט נפקח על המגמה הזו.
משקיעים צעירים יותר והצורך למשוך אותם ימשיכו להניע את החדשנות בפלטפורמה. פיתוח "נייד ראשון" הוא כיום התקן בתעשייה וכל המתווכים עם אפליקציות סלולריות דיווחו על עלייה משמעותית בעסקאות שהוצבו באמצעות מכשירים ניידים וכן על מעורבות כללית של הלקוחות. כמה מהמתווכים הגדולים יותר אמרו לנו שיש להם מספר הולך וגדל של לקוחות שמעדיפים להתחבר באמצעות מכשיר נייד בלבד. דייוויד פולה, ראש שירותי הייעוץ והלקוחות של מריל אדג ', אומר, "התמקדנו מאוד בשנה האחרונה בשיפור ההיצע הנייד שלנו עבור לקוחותינו. אנו מצפים שמגמה זו תימשך ונבטיח שללקוחות תהיה גישה לכל התכונות הדרושות להם כדי לנהל את השקעותיהם תוך כדי תנועה."
צוות סקירת המתווכים המקוונים של Investopedia עבד קשה על חבילת הסקירה הזו, ומקווה שתמצא שימושי כשאתה מחליט באיזו פלטפורמה להשתמש להשקעה ולמסחר שלך. אנא הודע לנו מה תרצה שנשקול בביקורות עתידיות. אתה יכול לשלוח לנו ציוץ @investopedia או להשאיר תגובה בעמוד הפייסבוק שלנו.
מסחר שמח!
